การหยุดต่อท้าย: สิ่งที่พวกเขาคือวิธีการใช้ในการซื้อขาย

การบินเครื่องบินเป็นเรื่องง่าย การลงจอดมันเป็นความท้าทาย ในทำนองเดียวกันการซื้อขายที่ทำกำไรได้ทั้งหมดเกี่ยวกับการออก มันอาจเป็นเรื่องยากที่จะดูหลักสูตรย้อนกลับของตลาดและกำจัดทั้งหมด - หรือแม้แต่ก้อนที่สำคัญ - จากผลกำไรจากการค้าที่ชนะก่อนหน้านี้ แต่ในตลาดที่ได้รับความนิยมคุณจะรู้ได้อย่างไรว่าควรออกเมื่อไหร่?

นั่นคือเมื่อคุณต้องการหยุดต่อท้าย เคล็ดลับคือการค้นหาเทคนิคที่สร้างความสมดุลที่เหมาะสมระหว่างการปล่อยให้ตำแหน่งที่ทำกำไรได้และปกป้องผลกำไรจากการกลับรายการโดยไม่หยุดโดยการลดลงตามปกติของตลาดและการไหล สิ่งนี้มีความสำคัญอย่างยิ่งในกลยุทธ์การติดตามแนวโน้มเมื่อความคิดคือการติดตามตลาดตราบเท่าที่มีแนวโน้ม

ทำความเข้าใจหยุดการต่อท้าย

อันหยุดสั่งซื้อออกจากตำแหน่งที่ยาวหรือสั้นเมื่อราคาเข้าสู่ระดับหนึ่ง การหยุดต่อท้ายเป็นเพียงคำสั่งหยุดที่ตามมาโดยอัตโนมัติหรือเส้นทาง - ตลาดเมื่อราคาของการรักษาความปลอดภัยเริ่มต้นขึ้นในทิศทางที่ดี หากตลาดกลับทิศทางในภายหลังราคาหยุดจะยังคงได้รับการแก้ไขและคำสั่งทางออกจะถูกวางไว้หากราคาหยุด

เป้าหมายคือเพื่อปกป้องผลกำไรที่มีอยู่ในการค้า มิฉะนั้นถ้าคุณปล่อยให้หยุดพักครั้งแรกเท่านั้นหรือไม่หยุดพักการค้าที่ชนะครั้งหนึ่งอาจกลายเป็นผู้แพ้นั่นเป็นกลยุทธ์การสูญเสียโดยรวม

แนวคิดนั้นง่ายพอ แต่การตัดสินใจว่าจะวางจุดหยุดต่อท้ายเป็นเรื่องที่ท้าทาย หากคุณตั้งค่าการหยุดต่อท้ายใกล้กับราคาปัจจุบันมากเกินไปราคาปกติที่ไม่ได้เป็นการพลิกกลับที่แท้จริงอาจหยุดคุณออกไปโดยทิ้งเงินไว้บนโต๊ะ หากการหยุดอยู่ไกลเกินไปการกลับรายการที่แท้จริงอาจจบลงด้วยการเคี้ยวกำไรที่อาจเกิดขึ้นมากกว่าที่จำเป็นหรือแม้แต่ทั้งหมด

คำตอบขึ้นอยู่กับปัจจัยหลายประการรวมถึงกรอบเวลาที่คุณซื้อขายความผันผวนของตลาดที่คุณซื้อขายและตัวเลือกส่วนบุคคล

ประเภทของการหยุดต่อท้าย

มีการหยุดการต่อท้ายหลายประเภทแต่ละวิธีมีวิธีการที่แตกต่างกันในการพิจารณาว่าจะหยุดที่ไหนเมื่อตลาดยังคงเคลื่อนไหว นี่คือสิ่งที่พบได้บ่อยที่สุด:

• เปอร์เซ็นต์ที่กำหนดไว้ข้างต้นหรือต่ำกว่า (ถ้าสั้นหรือยาวตามลำดับ) ราคาตลาดปัจจุบันบางครั้งก็สอดคล้องกับระดับการฟื้นฟู Fibonacciในการซื้อขายระยะยาว
• จำนวนเงินดอลลาร์ที่เฉพาะเจาะจงสูงกว่าหรือต่ำกว่าราคาตลาดปัจจุบัน
• ช่วงที่แท้จริงโดยเฉลี่ยnจำนวนวันคูณด้วยyจำนวนวัน ตัวอย่างเช่นคุณสามารถตั้งค่าหยุดเท่ากับห้าวันจากการปิดล่าสุดโดยแต่ละวันแสดงโดยค่าเฉลี่ยจริงในช่วง 14 วันที่ผ่านมา ในกลยุทธ์การติดตามแนวโน้มนี่เป็นวิธีที่มีประโยชน์ในการปล่อยให้ตลาดทำงานโดยไม่หยุดโดยการแกว่งราคาปกติที่ไม่ได้มีการเปลี่ยนแปลงแนวโน้ม
• ปิดด้านบนหรือต่ำกว่าค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่เฉพาะเช่นหยุดการต่อท้ายแปด-20-หรือ 50 วัน
• ก่อนหน้าสนับสนุนหรือระดับความต้านทาน- ตัวอย่างเช่นหากตลาดเพิ่งพบว่าการสนับสนุนหรือการต่อต้านเมื่อเร็ว ๆ นี้ในระหว่างการดึงกลับไปยังระดับราคาที่แน่นอนการหยุดพักต่ำกว่าหรือสูงกว่าระดับนั้นจะเป็นสัญญาณทางออกที่แข็งแกร่ง - ดังนั้นจึงสามารถหยุดได้ที่นั่น
  

ตัวอย่างหยุดต่อท้าย

สมมติว่า Nvidia Corporation (NVDA) พักเป็นระดับสูงใหม่ที่ $ 100 และคุณซื้อ คุณตัดสินใจว่าคุณยินดีที่จะเสี่ยงต่อการสูญเสีย 5% ในรายการเริ่มต้นดังนั้นคุณจึงหยุดครั้งแรกที่ $ 95

จากนั้นหุ้นจะย้ายไปที่ $ 110 ตำแหน่งของคุณกำลังแสดงผลกำไรและคุณตัดสินใจว่า 10% เป็นจุดหยุดต่อท้ายที่เหมาะสมเนื่องจากหุ้นความผันผวน- ดังนั้นคุณจึงตั้งค่าหยุดต่อท้ายที่ 10%ซึ่ง ณ จุดนี้จะเป็น $ 99 (110 - (11 × 0.10))

เมื่อราคาเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องการหยุดต่อท้ายจะเพิ่มขึ้นโดยอัตโนมัติ เมื่อราคาสูงถึง $ 120 หยุดต่อท้ายอยู่ที่ $ 108 เพื่อให้แน่ใจว่าอย่างน้อยที่สุดว่าคุณจะได้กำไร 8%

ในที่สุดหุ้นก็ปิดสูงถึง $ 135 ณ จุดนั้นการหยุดของคุณจะอยู่ที่ $ 121.50 (135- (135 × 0.10)) สามวันต่อมามันข้ามระดับต่ำกว่าระดับนั้นก่อนปิดที่ $ 118 การหยุดของคุณจะถูกกระตุ้นที่ $ 121.50 ดังนั้นคุณจึงได้กำไร 21.5%โดยสมมติว่าการดำเนินการที่สมบูรณ์แบบ

มันจะเป็นเดือนก่อนที่ NVDA จะซื้อขายสูงกว่า $ 135 อีกครั้งและในระหว่างนี้มันจะลดลงต่ำถึงประมาณ $ 90 หากคุณตั้งค่าหยุดพัก - พูด 20% - คุณจะหยุดที่ $ 108 ซึ่งหมายความว่ากำไร 35% จบลงที่ 8% (แทนที่จะเป็น 21.5% ด้วยการหยุด 10%)

ด้วยวิธีนี้คุณไม่เพียง แต่ได้รับผลกำไรที่แข็งแกร่งด้วยการหยุดต่อท้าย 10% เท่านั้นซื้อขายไปด้านข้างเป็นระยะเวลานาน

ข้อดีและข้อเสียของการหยุดท้าย

ข้อดี

• ล็อคในผลกำไร: การหยุดต่อท้ายที่มีประสิทธิภาพสามารถช่วยปกป้องผลกำไรที่มีอยู่ในการค้าในขณะที่ยังคงให้ห้องตลาดดำเนินการอยู่ สิ่งนี้จะช่วยให้ผู้ค้าติดกับสุภาษิตเพื่อ "ให้ผลกำไรของคุณทำงาน"
• ลดลงการซื้อขายอารมณ์: นอกเหนือจากการปกป้องผลกำไรของคุณแล้วประโยชน์ที่สำคัญของการใช้หยุดต่อท้ายคือมันบังคับให้ผู้ค้าคิดอย่างชัดเจนเกี่ยวกับทางออกของพวกเขาก่อนที่จะเข้าสู่การค้าและกำหนดกฎตามการตัดสินใจที่เกิดขึ้น
• ทำให้การบริหารความเสี่ยงเป็นไปโดยอัตโนมัติ: แพลตฟอร์มการซื้อขายส่วนใหญ่จะช่วยให้คุณหยุดการต่อท้ายขั้นพื้นฐานโดยอัตโนมัติดังนั้นคุณไม่จำเป็นต้องปรับหยุดด้วยตนเองเมื่อตลาดเคลื่อนไหว
• มีประโยชน์อย่างยิ่งในตลาดที่มีแนวโน้ม: การหยุดการต่อท้ายนั้นมีประสิทธิภาพมากที่สุดเมื่อใช้กับกลยุทธ์การติดตามแนวโน้มแม้ว่าพวกเขาจะมีประโยชน์สำหรับการปกป้องตัวเองในกรณีที่มีการทำลายล้างที่ผิดพลาดจากตลาด Rangebound

ข้อเสีย

• ต้องมีความเข้าใจในการซื้อขายทางเทคนิค: การตัดสินใจที่ดีในการตั้งค่าหยุดต่อท้ายต้องคิดอย่างหนักเกี่ยวกับตลาดรวมถึงความเข้าใจพื้นฐานของการวิเคราะห์ทางเทคนิค- เช่นเดียวกับกลยุทธ์การซื้อขายโดยทั่วไปทุกคนสามารถยืมกลยุทธ์สำหรับการหยุดต่อท้าย แต่ถ้าคุณไม่เข้าใจตรรกะของมันอาจไม่เหมาะสมสำหรับตลาดที่คุณซื้อขาย
• ไม่เหมาะสำหรับขั้นตอนการตลาดหรือกรอบเวลาทั้งหมด: ทางออกประเภทต่าง ๆ เหมาะกว่าสำหรับส่วนใหญ่กลยุทธ์การซื้อขายวันเว้นแต่ว่ากลยุทธ์การซื้อขายจะ จำกัด เฉพาะวันเทรนด์ ในทำนองเดียวกันการซื้อขายแกว่งตามคำจำกัดความคือไม่เกี่ยวกับการขี่เทรนด์ดังนั้นทางออกจึงเป็นไปได้ดีที่สุดตามระดับราคาหรือเกณฑ์อื่น ๆ-การหยุดรถหยุดไม่เหมาะสำหรับตลาดด้านข้าง
• ความเสี่ยงของการออกก่อนกำหนด: หากการหยุดต่อท้ายถูกตั้งค่าใกล้กับราคาปัจจุบันมากเกินไปแม้ความผันผวนในระดับปานกลางก็สามารถหยุดผู้ซื้อขายออกจากตลาดที่ยังคงมีแนวโน้มได้
  

บรรทัดล่าง

Trailing Stops เสนอวิธีที่ทรงพลังในการล็อคผลกำไรในขณะที่ปล่อยให้การซื้อขายชนะ โดยการติดตามตลาดในขณะที่มันเคลื่อนที่ไปในทิศทางที่ดีการหยุดต่อท้ายที่วางไว้อย่างดีทำให้ผู้ค้าไม่ได้รับผลประโยชน์ที่สำคัญในการกลับรายการ หยุดต่อท้ายยังช่วยให้อัตโนมัติทางออกและหลีกเลี่ยงการตัดสินใจทางอารมณ์

แต่การหยุดต่อท้ายไม่ใช่ทางเลือกที่ดีที่สุดสำหรับการออกจากการค้า พวกเขาทำงานได้ดีที่สุดในตลาดที่ได้รับความนิยมและโดยทั่วไปไม่เหมาะสำหรับการซื้อขายแบบวัน พวกเขายังได้รับการปรับใช้ที่ดีที่สุดโดยผู้ที่มีความเข้าใจพื้นฐานของการวิเคราะห์ทางเทคนิคอย่างน้อย