5 ภัยพิบัติทางการเงินที่เลวร้ายที่สุดและภาวะถดถอยในประวัติศาสตร์ (และสิ่งที่พวกเขาสอนเรา)

มีรายงานว่าเศรษฐกิจทั่วโลกมีรายงานว่าเกิดภัยพิบัติทางการเงินที่เลวร้ายที่สุดในช่วงไม่กี่ครั้งที่ผ่านมาเนื่องจากค่าครองชีพจะเพิ่มขึ้นในช่วงปี 2565 โดยเฉพาะอย่างยิ่งในสหราชอาณาจักรอาจเห็นภาวะเศรษฐกิจถดถอยอีกครั้งโทรเลขในขณะที่อัตราเงินเฟ้อเพิ่มขึ้นเป็น 30 ปีที่ 5.5%แล้วตามผู้พิทักษ์-

ตามสถาบันรัฐบาลอัตราเงินเฟ้อในสหราชอาณาจักรตั้งค่าสูงสุดที่ 7.25% ในเดือนเมษายนปี 2022 เนื่องจากการเพิ่มขึ้นของค่าจ้างเพิ่มขึ้นภาษีเพิ่มขึ้น (เริ่มต้นในเดือนเมษายน) ดูเหมือนจะพร้อมที่จะชกต่อยในกระเป๋าเงินของประชากร เป็นไปได้ว่าสหราชอาณาจักรจะต้องเผชิญกับช่วงเวลาของ 'Stagflation' อีกครั้งซึ่งคล้ายกับภาวะเศรษฐกิจตกต่ำในปี 1970มาตรฐานตอนเย็น-

ตลอดหลายศตวรรษที่ผ่านมามีภัยพิบัติทางการคลังที่คล้ายคลึงกันหลายครั้งการล่มเศรษฐกิจและวิกฤตการณ์ระดับโลกที่ก่อให้เกิดความเสียหายต่อการเงินระดับชาติและรายได้ของครอบครัว จากวิกฤตสินเชื่อในปี 1772 ไปจนถึงภาวะเศรษฐกิจถดถอยครั้งใหญ่ในปี 2551 เหตุการณ์เหล่านี้จำนวนมากทำให้เรามีบทเรียนสำคัญในการจัดการกับสถานการณ์ที่เราเผชิญในวันนี้

ต่อไปนี้เป็นภัยพิบัติทางการเงินและภาวะถดถอยทางการเงินที่เลวร้ายที่สุดในประวัติศาสตร์และสิ่งที่เราสามารถเรียนรู้จากพวกเขาได้

วิกฤตสินเชื่อ 1772

ในเดือนมิถุนายน ค.ศ. 1772 ธนาคารแห่งชาติลอนดอนเนลเจมส์ฟอร์ดีเซและล้มลงหลังจากสูญเสียประมาณ 300,000 ปอนด์ (เท่ากับประมาณ 48.8 ล้านปอนด์หรือ 64 ล้านดอลลาร์ในเงินมูลค่าของวันนี้) มูลค่าหุ้นเก็งกำไรใน บริษัท อินเดียตะวันออก (EIC) ตื่นตระหนกทันทีเนื่องจากการล้มละลายเพิ่มขึ้นทั่วลอนดอนและเกือบทุกธนาคารเอกชนในสกอตแลนด์ก็ล้มละลายตามข้อมูลของประวัติศาสตร์โลก- วิกฤตการณ์แพร่กระจายอย่างรวดเร็วไปยังธนาคารดัตช์หลายแห่งก่อนที่ตลาดจะสงบลงในที่สุดเศรษฐศาสตร์ถนนลิเบอร์ตี้-

อย่างไรก็ตามวิกฤตการณ์ที่ส่งผลกระทบอย่างรุนแรงต่อ EIC และ บริษัท ต้องเผชิญกับการขาดแคลนเงินสดจำนวนมากเศรษฐศาสตร์ Liberty Street กล่าว เพื่อป้องกันไม่ให้ EIC ทรุดตัวลงในปี 1773 รัฐบาลอังกฤษผ่านพระราชบัญญัติชาซึ่งทำให้ บริษัท มีการผูกขาดการขายชาในอเมริกาเหนือพิพิธภัณฑ์ปาร์ตี้ชาบอสตัน- มันเป็นเพราะการกระทำนี้ว่าในวันที่ 16 ธันวาคม 1773 ผู้รักชาติอเมริกันได้โยนชา 342 หีบลงไปในทะเลในการประท้วงซึ่งกลายเป็นที่รู้จักในฐานะงานเลี้ยงชาบอสตัน

ที่เกี่ยวข้อง:13 การประท้วงที่สำคัญที่เปลี่ยนวิถีแห่งประวัติศาสตร์

จากข้อมูลของ Liberty Street เศรษฐศาสตร์: "มีการทำหลายอย่างเพื่อทำความเข้าใจกับการเปิดรับเครดิตตั้งแต่ปลายปี 1700" ตอนนี้เรามีบริการที่ช่วยหยุดประวัติศาสตร์ซ้ำ ๆ "หน่วยงานจัดอันดับเครดิตให้บริการเหล่านี้สำหรับทั้ง บริษัท และบุคคลทั่วไปในวันนี้" พวกเขาระบุ

ความตื่นตระหนกของปี 1873 และ 'ภาวะซึมเศร้ายาว'

'Great Depression' ดั้งเดิม (ตามบทความโดยสถาบันเศรษฐกิจคำนี้ใช้ไปจนถึงปี 1950) ภาวะซึมเศร้าที่ยาวนานเริ่มขึ้นในปี 1873 ด้วยการล่มสลายของตลาดหลักทรัพย์เวียนนาตามแหล่งประวัติศาสตร์โลกแห่งฮับส์บูร์ก- ในสหราชอาณาจักรความตื่นตระหนกส่งผลให้เกิดความซบเซาทางเศรษฐกิจเกือบสองทศวรรษประวัติศาสตร์อเมริกันสหรัฐอเมริกาตอนนี้เป็นที่รู้จักกันว่าเป็นภาวะซึมเศร้าที่ยาวนานเพราะมันกินเวลาอย่างน้อย 23 ปี

การทำลายล้างเงินในเยอรมนีและสหรัฐอเมริการวมถึงการลงทุนที่เพิ่มขึ้นเป็นสาเหตุบางประการที่อ้างถึงบ่อยครั้งของภัยพิบัติ

Michel Beaud ในกระดาษของเขา: "จากภาวะเศรษฐกิจตกต่ำครั้งใหญ่สู่สงครามครั้งใหญ่"เขียนว่า:" ตลาดหลักทรัพย์ในเวียนนาตามมาด้วยความล้มเหลวของธนาคารในออสเตรียและในประเทศเยอรมนี "Beaud อ้างว่าราคาสูงขึ้นและผลกำไรน้อยลงมีผลกระทบต่ออุตสาหกรรมเยอรมันโดยมีราคาเหล็กหล่อลดลง 27%

ในสหรัฐอเมริกาธนาคารเช่น Jay Cooke & Co ได้ยกระดับการเงินผ่านการขายพันธบัตรโดยเฉพาะอย่างยิ่งที่เกี่ยวข้องกับทางรถไฟเนื่องจากค่าใช้จ่ายในการก่อสร้าง Ballooned Jay Cooke & Co และบ้านธนาคารอื่น ๆ พังทลายลงหอสมุดแห่ง- ผลที่ได้คือเมื่อวันที่ 20 กันยายนตลาดหลักทรัพย์นิวยอร์กถูกบังคับให้หยุดการซื้อขายเป็นครั้งแรก จากข้อมูลของ Beaud การส่งออกของสหราชอาณาจักรลดลง 25% ในขณะที่การว่างงานเกือบสองเท่า (7,490 ในปี 1873 และ 13,130 ในปี 1879)

หนึ่งในสาเหตุสำคัญของวิกฤตการณ์ 2416 คือการเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วของผลผลิตเชิงพาณิชย์และอุตสาหกรรมตามที่สตีเฟ่นเดวีส์หัวหน้าฝ่ายการศึกษาของสถาบันเศรษฐกิจ "[สิ่งนี้] สร้างผลิตภัณฑ์ใหม่ ๆ มากมาย แต่ยังนำไปสู่การปรับเปลี่ยนที่มีขนาดใหญ่มากเมื่ออุตสาหกรรมเก่าหดตัวสถาบันเศรษฐกิจอ้างถึงเออร์วิงก์ฟิชเชอร์

เดวีส์กล่าวว่าบทเรียนที่จะนำมาจากการชนปี 1873 ซึ่งเขาสะท้อนปัญหาในปี 2555 คือ: "ปัญหาพื้นฐานเป็นหนึ่งในการปรับตัวทางเศรษฐกิจระยะยาวมากกว่าความต้องการที่ลดลงอย่างง่าย"

ภาวะเศรษฐกิจตกต่ำครั้งใหญ่

เมื่อวันที่ 24 ตุลาคม 1929 ตลาดหุ้นสหรัฐฯชนกันหลังจากการซื้อเก็งกำไร 18 เดือนตามข้อมูลของKhan Academy- เมื่อรวมกับระบบธนาคารที่อ่อนแอการผลิตมากเกินไปในอุตสาหกรรมและการยุบตัวในราคาเกษตรกรรมความผิดพลาดดังกล่าวก่อให้เกิดวิกฤตการณ์ทางการเงินที่ถูกเรียกว่า 'The Great Depression'

ภาวะเศรษฐกิจตกต่ำครั้งใหญ่คือ "หนึ่งในภัยพิบัติที่เลวร้ายที่สุดในประวัติศาสตร์อเมริกา" ตามที่ Ben Bernake สมาชิกของคณะกรรมการผู้ว่าราชการจังหวัด Federal Reserve-

เศรษฐกิจสหรัฐหดตัวลง 50% ภายในห้าปีและประมาณ 15 ล้านคนออกจากงานความสมดุล-

ภาวะเศรษฐกิจตกต่ำครั้งใหญ่มีผลกระทบอย่างมากต่อเศรษฐกิจโลก ในสหราชอาณาจักรมูลค่าของการส่งออกลดลงครึ่งหนึ่งและการว่างงานเพิ่มขึ้นเป็นสองเท่าเป็น 20% มันเป็นเพียงในปี 1931 หลังจากปอนด์ลดลง 25% ในปี 1931 ว่าเศรษฐกิจอังกฤษเริ่มฟื้นตัวห้องสมุดอังกฤษ-

ในประเทศเยอรมนีภาวะเศรษฐกิจตกต่ำครั้งใหญ่มักได้รับการพิจารณาว่าเป็นปัจจัยในการช่วยเหลือการเพิ่มขึ้นของนาซีแม้ว่าบทความในปี 2560 ยังระบุถึงความสำคัญของมาตรการความเข้มงวดที่กำหนดโดยนายกรัฐมนตรี Heinrich BrüningVox- ในหลายประเทศภาวะซึมเศร้าเชื่อมโยงกับการเพิ่มขึ้นของลัทธิฟาสซิสต์-

ในสหรัฐอเมริกาแฟรงคลินดีรูสเวลต์ได้เปิดตัวนโยบายเศรษฐกิจ 'ข้อตกลงใหม่' ของเขาเพื่อพยายามช่วยเศรษฐกิจของประเทศ เปิดตัวในสามคลื่นจากปี 1933 ถึง 1939 พวกเขาเพ่งความสนใจไปที่การสร้างงานสำหรับผู้ว่างงานให้ความช่วยเหลือด้านการเกษตรและการเกษตรประกันสังคม (รูปแบบของเงินบำนาญ) และสิทธิแรงงานที่เพิ่มขึ้น ตามความสมดุลนักประวัติศาสตร์ได้อธิบายโปรแกรมนี้ว่า 'ทุนนิยมที่มีอวนความปลอดภัยและเงินอุดหนุน' และหลายสิ่งหลายอย่างที่แนะนำ (เช่นค่าแรงขั้นต่ำและประกันสังคม) ยังคงมีความสำคัญในปัจจุบัน

วิกฤตเศรษฐกิจในปี 1970

ในช่วงปลายทศวรรษที่ 1960 อัตราเงินเฟ้อเพิ่มขึ้นทั่วโลก แต่โดยเฉพาะอย่างยิ่งในสหรัฐอเมริกาและสหราชอาณาจักรวิกฤตเริ่มต้นด้วยสงคราม Yom-Kippur ระหว่างอิสราเอลและพันธมิตรของรัฐอาหรับเริ่มขึ้นเมื่อวันที่ 6 ตุลาคม 2516ผู้พิทักษ์- ความขัดแย้งก่อให้เกิดน้ำมันเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็ว วิกฤตการณ์น้ำมัน "ทำให้ลมออกไปจากเศรษฐกิจโลกและช่วยกระตุ้นให้ตลาดหุ้นตกอยู่

ในอัตราเงินเฟ้อของสหราชอาณาจักรเพิ่มขึ้นเป็น 20%ในที่สุดก็สูงถึง 24%ตามDeloitte- สิ่งนี้เกิดขึ้นไม่เพียง แต่กับวิกฤตการณ์น้ำมัน แต่ยังเพิ่มค่าแรงเพิ่มขึ้นงบประมาณของปี 1972 (ซึ่งรวมถึงการลดภาษีจำนวนมาก) และการเติบโตของการใช้จ่ายของผู้บริโภคความช่วยเหลือทางเศรษฐศาสตร์-

เมื่อวันที่ 6 พ.ย. 2515 รัฐบาลอังกฤษพยายามที่จะวางค่าแรงเพื่อลดอัตราเงินเฟ้อ แต่สิ่งนี้นำไปสู่การโจมตีของนักขุดถ่านหินบีบีซี- การนัดหยุดงานครั้งนี้ส่งผลให้เกิดการขาดแคลนเชื้อเพลิงและในปี 1974 นายกรัฐมนตรี Edward Heath ถูกบังคับให้ใช้เวลาสามวันในสัปดาห์ด้วยการปันส่วนการจัดหาไฟฟ้าของประเทศรายงาน Blackout-

ในช่วงฤดูร้อนปี 2518 ค่าครองชีพในสหราชอาณาจักรเพิ่มขึ้นเป็น 26% นี่เป็นครั้งแรกที่ประเทศประสบทั้งการว่างงานและเงินเฟ้อในเวลาเดียวกันที่รู้จักกันในชื่อ 'Stagflation' ซึ่งเป็นวลีที่ประกาศเกียรติคุณจาก Ian MacLeod

ในเดือนมกราคม 2565ผู้ให้คำปรึกษาเงินครั้งตีพิมพ์บทความที่แนะนำ stagflation สามารถกลับไปที่สหราชอาณาจักรได้อีกครั้งโดยเงินเฟ้อเพิ่มขึ้นเป็น 5.4% ในเดือนธันวาคม 2564 เมื่อเขียนเป็นงานเขียนอัตราการเติบโตของผลิตภัณฑ์มวลรวมภายในประเทศ (GDP) ปัจจุบันอยู่ที่ 1%เศรษฐศาสตร์การค้า- ด้วยราคาพลังงานที่เพิ่มขึ้นแล้วดูเหมือนว่าเราสามารถเรียนรู้จากวิกฤตครั้งนี้ได้มาก

Great Recession 2008

ความผิดพลาดทางการเงินและภาวะเศรษฐกิจถดถอยทั่วโลกในปี 2551 คือ "ภัยพิบัติทางเศรษฐกิจที่เลวร้ายที่สุดนับตั้งแต่ภาวะเศรษฐกิจตกต่ำครั้งใหญ่ในปี 2472"ความสมดุล- ความผิดพลาดเกิดขึ้นเป็นหลักโดยการล่มสลายของตลาดที่อยู่อาศัยของสหรัฐอเมริกาการลงทุน- ในสหราชอาณาจักร Northern Rock เป็นคนแรกที่รู้สึกถึงปัญหาในตลาดจำนองย่อยของสหรัฐอเมริกา เมื่อปัญหาของมันถูกเปิดเผยต่อสาธารณะการวิ่งบนธนาคารจะถูกกระตุ้นตามธนาคารแห่งประเทศอังกฤษ- ย้อนกลับไปในสหรัฐอเมริกาเมื่อวันที่ 15 กันยายน 2551 Lehman Brothers (ธนาคารเพื่อการลงทุนที่ก่อตั้งขึ้นในปี 1847) ล้มลงก่อให้เกิดความผิดพลาดทางการเงินทั่วโลก

ในสหราชอาณาจักรภาวะเศรษฐกิจถดถอยเริ่มขึ้นอย่างเป็นทางการเมื่อวันที่ 23 มกราคม 2552 เมื่อสำนักงานสถิติแห่งชาติรายงานว่าในช่วงสองไตรมาสสุดท้ายของปี 2551 เศรษฐกิจลดลงผู้พิทักษ์- อันเป็นผลมาจากภาวะเศรษฐกิจถดถอยเศรษฐกิจอังกฤษใช้เวลาห้าปีในการฟื้นตัวและภายในสิ้นปี 2554 มีผู้ว่างงาน 2.7 ล้านคนสำนักงานสถิติแห่งชาติ-

ธนาคารกลางสหรัฐแห่งเซนต์หลุยส์ในปี 2011 ได้บรรยายเรื่อง 'บทเรียนที่เรียนรู้จากวิกฤตการณ์ทางการเงิน' ในเรื่องนี้พวกเขากล่าวในประเด็นอื่น ๆ ว่า: "ระดับสูงของหนี้ความสามารถที่ไม่แน่นอนของผู้กู้ในการชำระหนี้และความคาดหวังว่าราคาที่อยู่อาศัยจะเพิ่มขึ้นเสมอ (ท่ามกลางปัจจัยอื่น ๆ ) สร้างระดับความสะดวกสบายที่เข้าใจผิด"

ทรัพยากรเพิ่มเติม

หากคุณกำลังทุกข์ทรมานเนื่องจากค่าใช้จ่ายของวิกฤตการมีชีวิตอยู่ปัญหาใหญ่มีบทความที่มีประโยชน์ที่ให้รายละเอียดที่คุณสามารถค้นหาการสนับสนุน สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับความหมายของวิกฤติจริง ๆโพสต์ Huffingtonทำลายหายนะทางการเงินในปัจจุบัน สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับภาวะถดถอยทางประวัติศาสตร์ผู้พิทักษ์ให้ประวัติศาสตร์สั้น ๆ

บรรณานุกรม

• Lauren Almeida; -จะมีภาวะเศรษฐกิจถดถอยในปี 2565 หรือไม่? วิธีปกป้องเงินออมและการลงทุนของคุณ"The Telegraph, 14 กุมภาพันธ์ 2022
• ฟิลลิปอินแมน; -อัตราเงินเฟ้อของสหราชอาณาจักรเพิ่มขึ้นเป็น 30 ปีที่ 5.5% ท่ามกลางต้นทุนวิกฤตการอยู่อาศัย"เดอะการ์เดียนพุธ 16 ก.พ. 2022
• สถาบันรัฐบาล: ค่าครองชีพวิกฤต
• Simon English "Stagflation อยู่ที่นี่เมื่อ Omicron เข้าชมเศรษฐกิจสหราชอาณาจักร", The Evening Standard, 11 ก.พ. 2022
• James Foolron และ David Skep "Crisis Chronicles: เครดิตและวิกฤตเชิงพาณิชย์ในปี 1772"Liberty Street Economics, 7 มีนาคม 2014
• ตั้งแต่ชา-แพนไปจนถึงปาร์ตี้ชา: The Tontine Coffee House
• สตีฟเดวี่ส์ "บทเรียนจาก 'ภาวะซึมเศร้ายาว'สถาบันเศรษฐกิจวันที่ 3 มกราคม 2555
• ประวัติศาสตร์อเมริกันสหรัฐอเมริกา
• โลกแห่งฮับส์บูร์ก
• Micheal Beaud: "จากภาวะเศรษฐกิจตกต่ำครั้งใหญ่สู่สงครามครั้งใหญ่"ประวัติทุนนิยม 1500-1980, Palgrave MacMillan 1981
• Kimberly Amadeo; -9 ผลกระทบหลักของภาวะเศรษฐกิจตกต่ำครั้งใหญ่"ยอดคงเหลือ 27 มกราคม 2565
• ภาวะเศรษฐกิจตกต่ำครั้งใหญ่และนโยบายต่างประเทศของสหรัฐฯ: สำนักงานนักประวัติศาสตร์
• ห้องสมุดอังกฤษ
• Dylan Matthews? -การศึกษา: ความเข้มงวดช่วยให้นาซีเข้ามามีอำนาจ"Vox, 12 ธ.ค. 2017
• เทอร์รี่ MacAlister; -ความเป็นมา: อะไรทำให้ราคาน้ำมันช็อกราคาน้ำมันของปี 1970?"ผู้พิทักษ์วันที่ 3 มีนาคม 2554
• -อัตราเงินเฟ้อ: ได้โปรดอย่ากลับไปในปี 1970", Deloitte, 20 ก.ย. 2021
• เศรษฐกิจของปี 1970- ความช่วยเหลือทางเศรษฐศาสตร์
• ในวันนี้- บีบีซี
• รายงาน Blackout
• Emily Hardy; -ครั้งสุดท้ายที่การว่างงานต่ำนี้คือปี 1974"นี่คือเงิน 24 มิถุนายน 2562
• Tom Rogers: "Stagflation มาถึงสหราชอาณาจักรหรือไม่? การฟื้นฟูปี 1970 ไม่มีใครต้องการ"The Times Money Mentor, 19 ม.ค. 2022
• เศรษฐศาสตร์การค้า
• การลงทุน
• ธนาคารแห่งประเทศอังกฤษ
• ค่า GRAOT; -ไทม์ไลน์: ภาวะเศรษฐกิจถดถอยของสหราชอาณาจักร"เดอะการ์เดียน 23 ต.ค. 2552
• สำนักงานสถิติแห่งชาติ