ที่อยู่อาศัยสามารถมีบทบาทสำคัญในความมั่นคงในการเกษียณอายุได้อย่างไร

เมื่อออมเงินเพื่อวัยเกษียณ ผู้คนอาจมุ่งความสนใจไปที่การหารายได้หรือเพิ่มจำนวนให้สูงสุด- อย่างไรก็ตาม สำหรับบางคน ส่วนหนึ่งของไข่ที่เกษียณอายุอาจมาจากการได้กำไรจากการซื้อบ้าน

Kevin Khang นักเศรษฐศาสตร์ระหว่างประเทศอาวุโสของที่ปรึกษาการลงทุน Vanguard พบว่าบางคนสามารถใช้กองทุนที่อยู่อาศัยเป็นทุนในการเกษียณอายุได้โดยการย้ายไปอยู่บ้านที่มีราคาไม่แพงมากขึ้นในปีต่อๆ ไป

Investopedia พูดคุยกับ Khang เกี่ยวกับสาเหตุที่ที่อยู่อาศัยเป็นส่วนสำคัญของความมั่งคั่งหลังเกษียณ ผู้คนจะคิดอย่างไรเกี่ยวกับการย้ายที่อยู่ในตลาดที่อยู่อาศัยในปัจจุบัน และการซื้อบ้านในเมืองที่มีราคาแพงยังคงเป็นการลงทุนที่ดีหรือไม่ บทสัมภาษณ์ได้รับการแก้ไขเพื่อความกระชับและชัดเจน

การลงทุน: งานวิจัยของคุณมุ่งเน้นไปที่ผู้ที่ขายบ้านและย้ายไปยังสถานที่อื่นเมื่อพวกเขาเกษียณอายุ เหตุใดการย้ายที่อยู่จึงถือว่าเป็นประโยชน์ทางการเงินสำหรับผู้เกษียณอายุ?

เควิน คัง:คุณจะได้ยินเกี่ยวกับคนเหล่านี้ที่สร้างชีวิตในภาคตะวันออกเฉียงเหนือ ขายธุรกิจเล็กๆ ของพวกเขา แล้วขายบ้านในราคาประมาณ 2 ล้านเหรียญสหรัฐ เพราะตลาดที่อยู่อาศัยแข็งแกร่งมาก

เมื่อฉันได้ยินเรื่องราวเหล่านั้น ฉันก็สงสัยว่าจะมีอะไรเกิดขึ้นอย่างเป็นระบบกว่านี้หรือไม่ เป็นเรื่องปกติที่ผู้คนจะมองว่าที่อยู่อาศัยของตนเป็นแหล่งของการเกษียณอายุ (ความมั่งคั่ง) ปรากฎว่า [ผลประโยชน์] ค่อนข้างมาก? [เงินสด] ที่ได้รับ [จากการย้ายที่อยู่] อยู่ที่ประมาณ 100,000 ดอลลาร์

เป็นเรื่องปกติในคำแนะนำทางการเงินที่จะไม่ถือว่าความมั่งคั่งด้านที่อยู่อาศัยเป็นแหล่งความมั่งคั่ง แต่เมื่อถึงจุดหนึ่ง สิ่งต่างๆ ก็เปลี่ยนไป พลวัตของตลาดที่อยู่อาศัยมีการเปลี่ยนแปลงไปตลอด 30 ปีที่ผ่านมา และบางคนได้เรียนรู้ว่าจริงๆ แล้วพวกเขามีความมั่งคั่งมากมายที่สามารถเข้าถึงได้ในเวลาที่เหมาะสม

INV: ในตลาดที่อยู่อาศัยปัจจุบัน ที่อัตราการจำนองสูงและอุปทานที่อยู่อาศัยต่ำ ใครควรพิจารณาย้ายที่อยู่เพื่อการเกษียณอายุ

คัง:ขอพูดถึงตลาดที่อยู่อาศัยก่อนครับ ตลาดที่อยู่อาศัยในปัจจุบันมีความยุ่งยาก อุปทานมีไม่มาก มีความต้องการเพียงพอหรือไม่? สิ่งที่คุณเห็นคือราคาที่อยู่อาศัยยังคงนิ่ง

ข้อมูลแสดงให้เห็นว่าผู้ที่มีอายุ 60 ปีเป็นผู้ที่ใช้ประโยชน์จากสิ่งนี้จริงๆ วิธีที่ผู้คนทำคือการหาราคาต่อรอง สมมติว่าถ้าคุณขายในเพนซิลเวเนีย คุณจะมองหาสถานที่ที่มีศักยภาพทางเศรษฐกิจมากที่สุด ซึ่งคุณสามารถเพิ่ม [รายได้จากการขายบ้านนั้น] สูงสุดและย้ายที่อยู่ได้

ผู้ที่สามารถอยู่ในบ้านได้มักจะอดทนจนกว่าจะถึงเวลาที่เหมาะสม คนเหล่านี้มักจะปรากฏตัวเป็นกลุ่มเมื่อตลาดที่อยู่อาศัยแข็งแกร่ง

INV: อย่างที่คุณสังเกตเห็น ราคาบ้านในเมืองทางตะวันออกเฉียงเหนือ เช่น นิวยอร์ก พุ่งสูงขึ้นอย่างรวดเร็ว การซื้อบ้านในเมืองที่มีราคาแพงเหล่านี้ยังคงเป็นการลงทุนที่ดีหรือไม่?

คัง:หากคุณดูที่ผลตอบแทนของตลาดที่อยู่อาศัยตลอดศตวรรษ จริงๆ แล้วมันจะเป็นไปตามอัตราเงินเฟ้อเท่านั้น ในช่วง 20 หรือ 30 ปีที่ผ่านมา นั่นไม่เป็นความจริงสำหรับตลาดที่อยู่อาศัยในท้องถิ่นบางแห่ง เมืองระดับซูเปอร์สตาร์เหล่านี้อาจยังคงชื่นชมในอัตราที่สูงขึ้นต่อไปหรืออาจจะไม่ก็ตาม

ฉันจะเสนอซานฟรานซิสโกเป็นตัวอย่าง ก่อนเกิดวิกฤตโควิด-19 ผู้คนคิดว่าตลาดที่อยู่อาศัยในซานฟรานซิสโกก็เหมือนกับการซื้อหุ้น Magnificent 7 ในช่วงที่เกิดโรคระบาด ความจริงก็คือรูปแบบการทำงานแบบผสมผสานยังคงอยู่ต่อไป

ถ้าคนไม่ต้องเข้าออฟฟิศทั้งห้าวัน นายจ้างก็ไม่ต้องเสียเงินซื้อพื้นที่เหล่านั้น ความต้องการ [พื้นที่เชิงพาณิชย์] ลดลงเชิงโครงสร้างในเมืองต่างๆ ซึ่งบริษัทเหล่านี้คาดว่าจะจ่ายภาษีทรัพย์สินจำนวนมาก นั่นเป็นสึนามิครั้งใหญ่ที่เกิดขึ้นในเมืองเหล่านั้น

จริงๆ แล้ว มีแหล่งที่มาของความเสี่ยงที่หลากหลายมากขึ้น เมื่อพิจารณาว่าแนวโน้มราคาของสถานที่นั้นๆ จะดำเนินต่อไปหรือไม่