了解国家风险以及如何权衡

什么是国家风险？

国家风险是指与在特定国家的投资相关的不确定性，更具体地说，不确定性可能导致投资者损失的程度。这种不确定性可能来自许多因素政治的，经济，交换率或技术影响。特别是，国家风险表示外国政府违约其债券或其他财务承诺的风险增加转移风险。从广义上讲，国家风险是政治和经济动荡影响在特定国家开展业务的证券的程度。

了解国家风险

在投资欠发达国家时，国家风险至关重要。在某种程度上，政治不稳定等因素会影响特定国家的投资，这些风险被提高，因为可以在金融市场中产生巨大的动荡。这种国家的风险可以减少预期投资回报率（投资回报案）是在此类国家 /地区发行的证券或开展业务的公司。

投资者可以通过对冲可以防止某些国家的风险，例如交换利率风险。但是其他风险，例如政治不稳定，并不总是有有效的对冲。因此，当分析师看主权债务，他们将研究发行债务的国家的业务基础 - 政治，经济学，社会的一般健康等正在发生的事情。外国直接投资（不是通过受管制的市场或交易所进行的，而长期投资都面临着最大的国家风险潜力。

权衡国家风险

大多数投资者认为美国是低国家风险的基准。因此，如果投资者被吸引到高水平冲突的国家（例如阿根廷或委内瑞拉）的投资，那么他们将明智的做法将其国家的风险与必须评估这种风险的美国专业分析师的风险进行比较MSCI索引数据，寻找相关系数，以找到在特定位置衡量国家风险影响的方法。

获得评估国家风险的帮助

一些国际组织代表其成员国评估该国风险。例如，经济合作组织（经合组织）作为其在官方支持的出口信贷方面的安排的一部分，出售了国家 /地区的更新清单及其相关风险的目的设定利率和付款条款。此外，主要的信用评级机构（标准＆Poor（标准普尔），穆迪（Moody）和惠誉（Fitch）都有自己的主权评级列表，这些列表还分析了机构和政府和政府的有效性，经济结构，成长前景，外部财务，外部财务以及财务和金钱灵活性等基本面。大型投资管理公司还在其特定业务范围内对国家风险进行评估。例如，BlackRock Inc.发布了BlackRock Sovereign风险指数（BSRI），这是季度主权风险指数，该指数跟踪各个国家和地区的当前风险水平和趋势。