偿还能力：历史，需求，例外

还款的能力是什么？

偿还的能力是指个人财务能力偿还债务的能力。特别是，在2010年Dodd-Frank Wall Street改革和消费者保护法中使用了“偿还能力”一词。它描述了抵押发起者证明潜在借款人可以负担抵押的要求。 Dodd-Frank的这一规定通常称为重复规则，“偿还能力”有时被缩写为ATR。

在多德 - 弗兰克（Dodd-Frank）的领导下，消费者金融保护局（CFPB）具有为抵押行业创建新规则和法规的管辖权。根据这些规则，贷款发起人必须研究借款人的当前收入和现有债务。他们需要确保现有的债务，潜在的抵押债务和相关费用不会超过借款人收入的指定百分比。

修订能力规则的历史

包括对申请的能力规则作为对2008年抵押贷款危机。在此之前，贷方可以向收入没有表明支付每月抵押贷款的能力的购房者提供抵押。这导致了2000年代的住房泡沫和抵押危机。最后，大量房屋面对止赎同时。根据由消费者金融保护局（CFPB），在起源过程中未遵守重复标准的个人可能会对止赎的辩护。

根据一篇论文乔治敦法律杂志。没有它，贷款价值（LTV）限制不足以遏制属性气泡。尽管LTV限制对于限制风险很重要，但该分母（价值）将在泡沫期间人为地提高，并且只有在胸围开始后才掉落，从而笼罩着起源时的默认风险升高，并对抵押贷款风险含有错误的信心。该论文说，抵押贷款危机表明，无法偿还违约风险，以及房屋价格进一步的萧条。

偿还能力的要求

CFPB指定了八个因素，这些因素决定借款人是否证明了还款的能力。根据这些标准，贷方就借款人偿还贷款的能力做出了合理而善意的决定。

决定借款人还款能力的因素包括借款人的当前收入和资产。他们可能还包括合理的预期收入。借款人还必须对此收入及其就业状况进行验证。

除了收入外，抵押贷款人还必须考虑借款人的流动负债。其中包括他们仍在支付的任何未偿债务，以及儿童抚养费和其他每月付款。贷方还将检查借款人的信用记录。

以前，贷方被要求考虑借款人的债务收入（DTI）比率做出最终决定。但是在2020年12月，取消了申请能力规则的DTI要求，并以基于价格的方法取代，CFPB指出贷款的价格是消费者偿还能力的有力指示。

消除DTI要求的举动部分来自行业批评，对由DTI的现有豁免规则置于支持的贷款中Fannie Mae和弗雷迪·麦克（Freddie Mac）。

重复规则的例外

几种类型的抵押贷款免于申请能力规则。其中一些贷款包括分时度假计划，家庭净值信贷额度（HELOC），桥梁贷款，不到一年的建设阶段，反向抵押。

支持的贷款政府赞助的企业（GSE），例如房利美（Fannie Mae）和房地美（Freddie Mac），不受DTI要求。此豁免称为GSE补丁或合格抵押（QM）修补。根据美国独立社区银行家（ICBA），该补丁截至2020年初，该补丁适用于25％或更多的GSE贷款。尽管该补丁将于2021年7月1日到期，但由于大流行，CFPB将日期延长至2022年10月。自补丁到期以来，有关付款能力的新规则替换了现有的补丁。

底线

2008年大萧条的一些最糟糕的结果源于削弱房屋市场的贷款习惯。在随后的几年中，通过立法来加强贷款规则并保护借款人免于承担更多的债务。偿还能力确保贷方不符合无法偿还贷款的人的资格。