นักลงทุนสถาบันกับนักลงทุนรายย่อย: ความแตกต่างคืออะไร?

นักลงทุนสถาบันกับผู้ค้าปลีก: ภาพรวม

การลงทุนดึงดูดนักลงทุนประเภทต่าง ๆ ด้วยเหตุผลที่แตกต่างกัน นักลงทุนสองประเภทที่สำคัญคือนักลงทุนสถาบันและนักลงทุนรายย่อย

หนึ่งนักลงทุนสถาบันเป็น บริษัท หรือองค์กรที่มีพนักงานที่ลงทุนในนามของผู้อื่น (โดยทั่วไปคือ บริษัท และองค์กรอื่น ๆ ) ลักษณะที่นักลงทุนสถาบันจัดสรรเมืองหลวงนั่นคือการลงทุนขึ้นอยู่กับเป้าหมายของ บริษัท หรือองค์กรที่แสดงถึง นักลงทุนสถาบันที่รู้จักกันอย่างกว้างขวางบางประเภท ได้แก่ กองทุนบำเหน็จบำนาญธนาคารกองทุนรวมกองทุนป้องกันความเสี่ยงเอ็นดาวเม้นท์และ บริษัท ประกันภัย

ในทางกลับกันนักลงทุนรายย่อยเป็นบุคคลที่ลงทุนเงินของตัวเองโดยทั่วไปในนามของตนเอง

การพูดในวงกว้างความแตกต่างที่สำคัญระหว่างนักลงทุนสถาบันและนักลงทุนรายย่อยคืออัตราที่แต่ละการซื้อขายปริมาณเงินและการลงทุนที่เกี่ยวข้องกับการซื้อขายของพวกเขาค่าใช้จ่ายในการลงทุนการลงทุนความรู้และประสบการณ์การลงทุนและการเข้าถึงแต่ละครั้งจะต้องมีการวิจัยการลงทุนที่สำคัญ

นักลงทุนสถาบัน

นักลงทุนสถาบันเป็นคนที่ยิ่งใหญ่ในบล็อก - ช้างที่มีน้ำหนักทางการเงินจำนวนมากที่จะผลักดัน ตัวอย่างเช่นกองทุนบำเหน็จบำนาญกองทุนรวมผู้จัดการเงิน บริษัท ประกันภัยธนาคารเพื่อการลงทุนความน่าเชื่อถือเชิงพาณิชย์การบริจาคเงินทุนกองทุนป้องกันความเสี่ยงและนักลงทุนภาคเอกชนบางคน พวกเขาอาจใช้บริการของบริการผู้ถือหุ้นสถาบัน (ISS)ผู้ให้บริการเพื่อทำการตัดสินใจลงคะแนนอย่างชาญฉลาดในระหว่างการประชุมประจำปี นักลงทุนสถาบันคิดเป็นประมาณ 80% ของปริมาณการซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์นิวยอร์ก

พวกเขาย้ายหุ้นขนาดใหญ่และอาจมีอิทธิพลอย่างมากต่อการเคลื่อนไหวของตลาดหุ้น พวกเขาได้รับการพิจารณาว่าเป็นนักลงทุนที่ซับซ้อนซึ่งมีความรู้และดังนั้นจึงมีโอกาสน้อยที่จะทำการตัดสินใจและการลงทุนที่ไม่มีข้อมูล เป็นผลให้นักลงทุนสถาบันอยู่ภายใต้กฎระเบียบป้องกันที่น้อยกว่าที่สหรัฐฯสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (SEC)มอบให้กับนักลงทุนรายบุคคลโดยเฉลี่ยของคุณ

เงินที่นักลงทุนสถาบันใช้ไม่ใช่เงินจริงที่สถาบันมีตัวเอง โดยทั่วไปนักลงทุนสถาบันลงทุนเพื่อ บริษัท อื่น ๆ องค์กรและประชาชน หากคุณมีแผนเงินบำนาญในที่ทำงานหุ้นของตัวเองในกองทุนรวมหรือจ่ายค่าประกันทุกประเภทคุณจะได้รับประโยชน์จากความเชี่ยวชาญของนักลงทุนสถาบันเหล่านี้

เนื่องจากขนาดของพวกเขารวมถึงขนาดและปริมาณการลงทุนของพวกเขานักลงทุนสถาบันมักจะสามารถเจรจาค่าธรรมเนียมที่ดีกว่าที่เกี่ยวข้องกับพวกเขาการลงทุน- พวกเขายังมีความสามารถในการเข้าถึงการลงทุนที่นักลงทุนปกติไม่ได้เช่นโอกาสในการลงทุนที่มีการซื้อขั้นต่ำขั้นต่ำ

นักลงทุนรายย่อย

การค้าปลีกหรือไม่ใช่มืออาชีพนักลงทุนเป็นบุคคล โดยทั่วไปแล้วนักลงทุนรายย่อยจะซื้อและขายหนี้หุ้นและการลงทุนอื่น ๆ ผ่านนายหน้าธนาคารหรือกองทุนรวม พวกเขาดำเนินการซื้อขายผ่านโบรกเกอร์แบบดั้งเดิมบริการเต็มรูปแบบโบรกเกอร์ส่วนลดและโบรกเกอร์ออนไลน์

นักลงทุนรายย่อยลงทุนเพื่อประโยชน์ของตนเองและไม่ได้อยู่ในนามของผู้อื่น พวกเขาจัดการเงินของตัวเอง โดยปกติเมื่อลงทุนในระยะยาวหรือการซื้อขายสำหรับบัญชีของตนเองพวกเขาลงทุนจำนวนน้อยกว่ามากเมื่อเทียบกับนักลงทุนสถาบัน นักลงทุนรายย่อยมักจะขับเคลื่อนด้วยเป้าหมายส่วนตัวเหตุการณ์ชีวิตเช่นการวางแผนเพื่อการเกษียณอายุการออมเพื่อการศึกษาของเด็กซื้อบ้านหรือจัดหาเงินทุนจำนวนมาก

เนื่องจากกำลังซื้อที่อ่อนแอลงนักลงทุนรายย่อยมักจะต้องจ่ายค่าคอมมิชชั่นที่สูงขึ้นและค่าธรรมเนียมอื่น ๆ ในการซื้อขายรวมถึงการตลาดค่าคอมมิชชั่นและค่าธรรมเนียมที่เกี่ยวข้องเพิ่มเติมเกี่ยวกับการลงทุน ก.ล.ต. ซึ่งถูกตั้งข้อหาปกป้องนักลงทุนรายย่อยและทำให้มั่นใจว่าตลาดทำงานในรูปแบบที่เป็นระเบียบพิจารณานักลงทุนรายย่อยให้เป็นนักลงทุนที่มีประสบการณ์น้อยลงและอาจไม่มีความซับซ้อน ดังนั้นพวกเขาจึงได้รับการปกป้องและห้ามไม่ให้ลงทุนที่มีความเสี่ยงและซับซ้อน

ในขณะที่นักลงทุนรายย่อยมีสิทธิ์เข้าถึงข้อมูลทางการเงินการศึกษาการลงทุนและแพลตฟอร์มการซื้อขายที่มีความซับซ้อนมากขึ้นกว่าเดิม แต่พวกเขาอาจมีความเสี่ยงต่ออคติเชิงพฤติกรรม พวกเขาอาจล้มเหลวในการเข้าใจวิธีการที่นักลงทุนจำนวนมากสามารถผลักดันตลาด

ความแตกต่างที่สำคัญ

มีความแตกต่างเล็กน้อยระหว่างนักลงทุนสถาบันและนักลงทุนรายย่อยซึ่งบางส่วนได้รับการชี้ให้เห็นก่อนหน้านี้ ด้านล่างนี้คุณจะพบบทสรุปของความแตกต่างที่สำคัญที่ตอกย้ำแง่มุมที่สำคัญของขนาดและอิทธิพลที่เป็นของนักลงทุนแต่ละประเภท

นักลงทุนสถาบันกับนักลงทุนรายย่อย: ความแตกต่างคืออะไร?
	นักลงทุนสถาบัน	นักลงทุนรายย่อย
เงินทุน	เงินจำนวนมหาศาลที่เป็นของ บริษัท และองค์กรที่ลงทุน	จำกัด จำนวนเงินที่บุคคลสามารถจัดสรรสำหรับการซื้อขายและการลงทุน
ผลกระทบการซื้อขายที่มีศักยภาพ	ตำแหน่งขนาดใหญ่และการทำธุรกรรมบ่อยครั้งอาจส่งผลให้เกิดการเคลื่อนไหวของราคาอย่างกะทันหันซึ่งนักลงทุนรายอื่นไม่คาดคิดและสามารถย้ายตลาดทั้งหมดไปในทิศทางที่ไม่คาดคิด	โดยทั่วไปขนาดการค้าที่เล็กลงและการซื้อขายที่พบบ่อยน้อยกว่ามีผลกระทบต่อการเคลื่อนไหวของตลาดเพียงเล็กน้อย
การซื้อขายอารมณ์	ปัญหาน้อยลงเนื่องจากการลงทุนและประสบการณ์การตลาดและความเชี่ยวชาญการศึกษาและการเข้าถึงข้อเสนอแนะและคำแนะนำทันที	อาจเกิดขึ้นเนื่องจากขาดการศึกษาการลงทุนและข้อเสนอแนะของตลาดที่มีอยู่ อาจมีผลกระทบเชิงบวกหรือเชิงลบต่อตลาดหากมีการซื้อขายจำนวนมากโดยบุคคลที่เพียงพอ
ตัวอย่างประเภทธุรกรรม/ขนาด	บล็อกการซื้อขายจาก 10,000 หุ้นขึ้นไป	รอบล็อตจาก 100 หุ้นขึ้นไป
กฎระเบียบป้องกัน	ภายใต้กฎระเบียบที่มีการป้องกันน้อยลงเนื่องจากความเชี่ยวชาญด้านการลงทุนและความรู้	ภายใต้กฎระเบียบที่มีการป้องกันมากขึ้นเนื่องจากการรับรู้ประสบการณ์น้อยกว่าการศึกษา
ขีด จำกัด	ไม่น่าจะ จำกัด การซื้อให้กับ บริษัท หรือระดับราคาหุ้นใด ๆ	มีแนวโน้มที่จะลงทุนในหุ้นของ บริษัท ที่มีราคาหุ้นที่ต่ำกว่าเพื่อให้สามารถซื้อได้มากขึ้นสำหรับการกระจายความเสี่ยง
ความได้เปรียบด้านข้อมูล	การเข้าถึงการวิจัยตลาดที่กว้างขวางและข้อมูลเชิงลึกของตลาดที่ทันสมัยและข้อเสนอแนะจากผู้เชี่ยวชาญ	การเข้าถึงข้อมูลมากมาย แต่เข้าถึงข้อมูลที่สงวนไว้สำหรับนักลงทุนสถาบันน้อยลง

บรรทัดล่าง

นักลงทุนสถาบันเป็นหน่วยงานขนาดใหญ่เช่นกองทุนบำเหน็จบำนาญกองทุนป้องกันความเสี่ยงและ บริษัท ประกันภัยที่จ้างผู้เชี่ยวชาญด้านการเงินและการลงทุนเพื่อจัดการเงินจำนวนมากในนามของลูกค้าหรือสมาชิก โดยทั่วไปแล้วพวกเขาสามารถเข้าถึงทรัพยากรและข้อมูลได้มากกว่านักลงทุนรายย่อยและพวกเขามักจะมีทีมลงทุนพิเศษในการตัดสินใจความเป็นเจ้าของสถาบันสามารถระบุได้ว่าหุ้นเฉพาะมีโอกาสที่ดีในการจองกำไร

ในทางกลับกันนักลงทุนรายย่อยคือบุคคลที่ซื้อและขายหลักทรัพย์สำหรับการลงทุนส่วนบุคคลของพวกเขาผลงาน- โดยทั่วไปแล้วพวกเขามีทรัพยากรน้อยลงและเข้าถึงข้อมูลน้อยลงและพวกเขาอาจพึ่งพาการวิจัยและการวิเคราะห์ส่วนบุคคลได้มากขึ้น นอกจากนี้นักลงทุนสถาบันมักถูกมองว่ามีความซับซ้อนมากขึ้นและมีอีกต่อไปขอบฟ้าการลงทุนเมื่อเทียบกับนักลงทุนรายย่อย