免税分拆：它是什么，它的工作方式

什么是免税的分拆？

免税分拆是指公司行动，在该公司中，公开交易的公司将其一个业务部门旋转为一家全新的公司而没有税收影响。这种类型的交易被视为“免税”，因为母公司仍然能够剥离其要与之分离的业务，但是该公司不会对剥离征收资本利得税，这在将业务部门直接出售给另一家公司的情况下就是这种情况。

这可以与应税分拆。

一个分拆发生时发生母公司将其部分业务分开，以创建新的业务子公司，并将新实体的股票分配给其当前股东。如果母公司将子公司的股票分配给股东，则该分配通常应作为股息征税。

此外，母公司在子公司股票中的内置收益（资产所欣赏的金额）还要征税。第355条内部税收法规（IRC）对这些分销规则提供了豁免，使公司可以在交易中拆下或分配子公司的股份，该交易是股东和母公司免税的。

公司通常可以通过两种方式进行业务部门的免税分拆。无论哪种情况，开发公司或子公司都会拥有自己的公开交易公司，其股票符号，董事会，管理团队等。

首先，一家公司可以选择简单地将Spun Company的所有股份（或至少80％）分发给现有股东Pro大鼠基础，而不是直接将子公司出售给另一个。例如，如果ABC Corporation和ABC拥有3％的投资者拥有的XYZ Corporation，他/她将收到XYZ的3％股份问题。

其次，公司可以选择通过向现有股东发出交流优惠来进行分拆。通过这种方法，当前股东可以选择将母公司在Spun-Off公司中置于同等的股票职位或维持其在母公司中的现有股票职位。股东可以自由选择他们认为提供最大潜力的任何公司投资回报率（ROI）展望。

创建免税分拆的第二种方法有时称为分裂将其与第一个方法区分开。

免税分拆和应税分拆之间的区别在于，如果通过直接出售子公司或母公司的部门进行分拆完成，则应征税分拆。另一家公司或个人可能会购买子公司或部门，或者可以通过首次公开募股（IPO）。

母公司结构衍生产品并剥离子公司或部门的方式决定了衍生产品是应纳税还是免税。分拆的应税身份受国内税收法规（IRC）第355条的管辖。大多数分拆是免税的，符合第355条免税要求，因为母公司及其股东不承认应税资本收益。

虽然公司在确定如何进行分拆的首先责任是其自身的财务可行性，但其次要法律义务是为其股东的最大利益行事。由于母公司及其股东可能会缴纳可观的资本利得税，如果衍生产品被认为应纳税，公司的倾向是构建衍生产品，以便免税。

公司可能希望脱离子公司或部门的任何原因，从衍生产品可以更具利润为独立实体的想法到剥离公司以避免反托拉斯问题的需求。 IRC第355节中有详细的要求超出了上面概述的基本衍生结构。衍生产品可能非常复杂，尤其是债务转移参与。在这种情况下，股东可能希望就拟议的衍生产品造成的税收后果寻求法律顾问。