外匯交易中如何使用槓桿

槓桿率廣泛用於全球市場，以獲取房地產或汽車和貿易金融資產（例如股票和貿易金融資產）等物理資產外匯。

由於在線交易平台的氾濫和廉價信貸的可用性，近年來，零售投資者的外匯交易近年來已經大大增長。使用槓桿作用在交易中，通常將其比作雙刃劍，因為它放大了收益和損失。

這在外匯交易中尤其重要，在外匯交易中，高度的槓桿率是常態。下一部分的示例說明了槓桿率如何放大盈利和無利可圖的交易的回報。

了解外匯槓桿

假設您是美國的投資者，並擁有一個在線的帳戶外匯經紀人。您的經紀人提供最大槓桿在美國允許的主要貨幣對50：1，這意味著，對於您投入的每一美元，您可以將50美元的主要貨幣交易。

您將$ 5,000作為保證金，這是交易帳戶中的抵押品或權益。這意味著您最初可以將最高$ 250,000（$ 5,000 x 50）的貨幣交易頭寸放置。

這筆款項顯然會根據您產生的利潤或損失而波動（注意：此和下面的示例是佣金，利息和其他費用的毛額）。

示例1：長USD / hart Eur

假設您在匯率為1.3600歐元（歐元/美元= 1.36）時以100,000歐元的價格發起了上述交易，因為您對歐洲貨幣的看跌，並預計它會在短期內下降。

槓桿作用：您在這項交易中的槓桿率剛剛超過27：1（$ 136,000 / $ 5,000 = 27.2）。

PIP值：由於小數點之後將歐元引用到四個地方，因此基點歐元搬家等於1 /100^Th交易額的1％或0.01％基本貨幣。每個PIP的價值以美元表示，因為這是計數器貨幣或報價貨幣。在這種情況下，基於100,000歐元的貨幣金額，每個PIP的價值為10美元。 （如果交易的金額為100萬歐元，則每個PIP的價值為100美元。）

止損：當您在外匯交易方面測試水域時，您將較長的USD /縮短歐元頭寸設置為50個小費的嚴格損失。這意味著，如果觸發停止損失，您的最大損失為$ 500。

利潤 /損失：幸運的是，您有初學者的運氣，並且在您發起交易後的幾天內，歐元降至1.3400歐元的水平。您可以關閉該職位，以獲得200個PIP（1.3600 - 1.3400）的利潤，該職位為$ 2,000（200個PIPS X $ 10 $ 10）。

外匯數學：從常規的話來說，您售出了100,000歐元，並獲得了136,000美元的開業交易。當您關閉交易時，您還以廉價的1.3400稅率回購了歐元，以100,000歐元的價格支付了134,000美元。 2,000美元的差額代表您的毛利潤。

槓桿作用：通過使用槓桿，您可以在最初的5,000美元投資中產生40％的回報。如果您只用任何槓桿率就交易了5,000美元，該怎麼辦？在這種情況下，您只會縮短歐元相當於$ 5,000或3,676.47歐元（$ 5,000 / 1.3600）。

這筆交易的數量明顯較小，這意味著每個PIP的價值僅為0.36764。因此，結束1.3400的歐元頭寸將導致73.53美元的毛利潤（200個PIPS X USD 0.36764）。因此，使用槓桿將您的收益量增加了27.2倍（$ 2,000 / $ 73.53）或交易中使用的槓桿量。

示例2：短 /長JPY

您的第一次槓桿外匯交易的40％收益使您渴望進行更多交易。您將注意力轉移到日元（JPY）上，該日元（JPY）的交易價格為85美元（USD/JPY = 85），您的交易金額為20萬美元。

您預計日元與美元相比，日元將加強，因此您啟動了短期 /長期的日元頭寸，金額為20萬美元。您的第一筆交易的成功使您願意交易更多的金額，因為您現在有7,000美元的帳戶中的7,000美元。

雖然這比您的第一次交易大得多，但您仍然可以舒適，即您仍然可以在350,000美元的最大交易金額（基於50：1槓桿）範圍內交易。

槓桿作用：你的槓桿比率對於這項交易，為28.57（$ 200,000 / $ 7,000）。

PIP值：小數點之後，日曆被引用到兩個地方，因此此交易中的每個PIP價值為以報價貨幣表達的基本貨幣金額的1％，或2,000日元。

止損：您將這筆交易的停止損失設置為美元的87日元，因為日元非常波動，您不希望自己的職位成為停下來通過隨機噪聲。

請記住，您的日元很長，很短，因此您理想地希望日元與美元相比，這意味著您可以以更少的日元和零錢來關閉您的短期位置。但是，如果觸發您的停止損失，您的損失將是巨大的：200個PIPS x 2,000日元=¥400,000 / 87 = $ 4,597.70。

利潤 /損失：不幸的是，日本政府發布的新刺激套餐的報導會導致日元迅速削弱，並且在您進行長期JPY交易後的第二天，您的停止損失就會觸發。如前所述，在這種情況下，您的損失為4,597.70美元。

外匯數學：通常，數學看起來像這樣：

開幕式：短期$ 200,000美元，1 = JPY 85，即 +1700萬日元

截止位置：觸發停止損壞的結果為200,000美元的短職位1 = JPY 87，即 - 1740萬日元

¥400,000的差額是您的淨虧損，以87的匯率為4,597.70美元。

槓桿作用：在這種情況下，使用槓桿會擴大您的損失，約為您總保證金7,000美元的65.7％。如果您在不使用任何槓桿的情況下僅縮短了$ 7,000的$ 7,000（在1 = JPY 85）的情況下該怎麼辦？

較小的此交易意味著每個PIP的價值僅為70日元。在87處觸發的停止損失將導致14，000日元（200個PIPS X¥70）損失。因此，使用槓桿將您的損失恰好擴大了28.57次（¥400,000 /¥14,000），或者在交易中使用的槓桿量。

在外匯交易中使用槓桿時的提示

雖然在不放下自己的錢太多的情況下產生巨額利潤的前景可能很誘人，但請始終記住，過度高度的槓桿作用可能會導致您失去襯衫還有更多。專業交易者使用的一些安全預防措施可能有助於減輕固有的風險槓桿外匯交易：

• 限制您的損失：如果您希望有一天能賺取大筆利潤，則必須首先學習如何保持損失較小。將您的損失限制在可管理的限制內，然後才能大大侵蝕您的權益。
• 使用戰略停止：戰略停止在全天候至關重要外匯市場，您可以在第二天上床睡覺並醒來，發現您的位置受到了幾百個PIP的不利影響。停車不僅可以用來確保損失被封蓋，還可以保護利潤。
• 不要抬頭：不要試圖通過加倍或平均下降來擺脫損失的位置。發生了最大的交易損失，因為流氓交易者堅持他們的槍支，並不斷增加失去的位置，直到它變得如此龐大，以至於必須因災難性的損失而解開。交易者的看法最終可能是正確的，但是贖回情況通常為時已晚。削減損失並使您的帳戶還活著再交易的一天要好得多，而不是希望一個不太可能的奇蹟能扭轉巨大的損失。
• 使用適合您舒適度的槓桿作用：50：1的槓桿作用意味著2％的不利移動可以消除您的所有權益或保證金。如果您是相對謹慎的投資者或交易者，請使用較低的槓桿率，也許是5：1或10：1。

底線

儘管外匯交易中固有的高度槓桿作用會放大回報和風險，但我們的例子表明，通過使用專業交易者使用的一些預防措施，您可以幫助降低這些風險並提高收益增加的機會。