Basel Accords ป้องกันการกระแทกทางการเงิน

ตลาดการเงินโลกเป็นระบบที่ซับซ้อนอย่างยิ่งที่เกี่ยวข้องกับผู้เข้าร่วมจำนวนมากตั้งแต่ธนาคารท้องถิ่นไปจนถึงธนาคารกลางของแต่ละประเทศและแม้แต่คุณนักลงทุน เนื่องจากความสำคัญของเศรษฐกิจโลกและชีวิตประจำวันของเราจึงเป็นสิ่งสำคัญที่ต้องทำงานอย่างถูกต้อง

เครื่องมือหนึ่งที่ช่วยให้ตลาดการเงินดำเนินไปอย่างราบรื่นคือชุดของข้อตกลงธนาคารระหว่างประเทศที่เรียกว่าBasel Accords- ข้อตกลงเหล่านี้ประสานงานระหว่างหน่วยงานกำกับดูแลธนาคารของโลกและเป็น "กรอบการทำงานระหว่างประเทศสำหรับธนาคารที่ใช้งานอยู่ระหว่างประเทศ"ข้อตกลงนั้นไม่ชัดเจนสำหรับคนที่อยู่นอกธนาคาร แต่พวกเขาเป็นกระดูกสันหลังของระบบการเงิน Basel Accords ถูกสร้างขึ้นเพื่อป้องกันการกระแทกทางการเงินเมื่อตลาดทุนที่ไม่แน่นอนอาจส่งผลกระทบต่อเศรษฐกิจที่แท้จริง

ในบทความนี้เราจะดูความตั้งใจของ Basel Accords และดูว่า Accord Basel II ส่งผลกระทบต่อระบบการเงินอย่างไรก่อนวิกฤตการณ์ทางการเงินปี 2551- นอกจากนี้เราจะดูว่า Accords ในภายหลังพยายามที่จะเพิ่มจุดอ่อนของกรอบการกำกับดูแล Basel II

Basel Accords กำหนดจำนวนเงินทุนที่รู้จักกันในชื่อเงินทุนกำกับ- ธนาคารต้องถือเพื่อบัฟเฟอร์ขาดทุนที่ไม่คาดคิดใน Basel I Accord นำมาใช้ในปี 1988คณะกรรมการการกำกับดูแลธนาคารบาเซิลเป็นที่ยอมรับว่าธนาคารระหว่างประเทศจะต้องรักษาสินทรัพย์สภาพคล่องให้เทียบเท่ากับ 8% ของพวกเขาสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยง-

เหตุผลด้านกฎระเบียบสำหรับเรื่องนี้เป็นเรื่องเกี่ยวกับระบบ: หากธนาคารขนาดใหญ่ล้มเหลวอาจมีผลกระทบโดมิโนต่อระบบธนาคารที่เหลือทำให้เกิดการสูญเสียผู้ฝากเงินเจ้าหนี้และในที่สุดผู้เสียภาษี ดังนั้นบาเซิลจึงพยายามปกป้องระบบในลักษณะเดียวกับที่บริษัท ประกันเงินฝากของรัฐบาลกลาง(FDIC) ปกป้องระบบธนาคารในประเทศ

เหตุใดจึงจำเป็นต้องมี Basel II

ที่Basel ฉัน Accordประสบความสำเร็จเพิ่มความต้องการเงินทุนขั้นต่ำทั่วทั้งระบบธนาคารระหว่างประเทศอย่างไรก็ตามมันก็มีผลที่ไม่ได้ตั้งใจ เนื่องจากมันไม่ได้แยกความเสี่ยงที่ดีมากจึงสนับสนุนพฤติกรรมการแสวงหาความเสี่ยง นอกจากนี้ยังส่งเสริมการแปลงสินเชื่อสินเชื่อที่จะนำไปสู่การคลี่คลายในภายหลังตลาดซับไพรม์-

ตระหนักว่าข้อตกลงดั้งเดิมไม่ได้ป้องกันอย่างมีประสิทธิภาพความเสี่ยงด้านเครดิตคณะกรรมการบาเซิลยังคงหารือเกี่ยวกับวิธีการสร้างระบบการเงิน ในปี 2004 คณะกรรมการได้ตีพิมพ์ชุดมาตรฐานกฎระเบียบใหม่เพื่อให้ระบบขึ้นระบบเพื่อต่อต้านภัยคุกคามที่อาจเกิดขึ้น

3 เสาหลักของ Basel II

Basel II มีความซับซ้อนมากกว่าข้อตกลงดั้งเดิมอย่างมากโดยมีหลายวิธีสำหรับความเสี่ยงประเภทต่างๆ นอกจากนี้ยังมีวิธีการหลายวิธีสำหรับการแปลงสินทรัพย์เป็นหลักทรัพย์และสำหรับการลดความเสี่ยงด้านเครดิต (เช่นหลักประกัน)

ข้อตกลงใหม่ประกอบด้วยสามเสาหลัก: ความต้องการเงินทุนขั้นต่ำกระบวนการตรวจสอบการกำกับดูแลและวินัยของตลาด

• เงินทุนขั้นต่ำเป็นหัวใจสำคัญทางเทคนิคของ Accord เช่นเดียวกับในบาเซิลที่ 1 มาตรฐานใหม่กำหนดให้ธนาคารต้องเก็บเงินทุนกับ 8% ของสินทรัพย์ที่มีน้ำหนักความเสี่ยง แต่ Basel II ยังแนะนำระบบชั้นสำหรับเงินทุนประเภทต่าง ๆ Tier 1 Capital เป็นเงินทุนที่มีคุณภาพสูงสุดเช่นผู้ถือหุ้นและรายได้ที่เก็บรักษาไว้และระดับ 3 รวมถึงสินทรัพย์คุณภาพต่ำเช่นสินเชื่อที่อยู่ใต้บังคับบัญชา Basel II กำหนดขั้นต่ำของกฎระเบียบสำหรับทั้งสามระดับ
• การทบทวนหัวหน้างานเป็นกระบวนการที่หน่วยงานกำกับดูแลแห่งชาติรับรองว่าธนาคารบ้านเกิดของพวกเขาปฏิบัติตามกฎ เสาหลักนี้กำหนดให้ธนาคารดำเนินการจัดอันดับความเสี่ยงภายในและกระบวนการประเมินทุนโดยมีการกำกับดูแลโดยคณะกรรมการและสมาชิกอาวุโส
• วินัยของตลาดหมายถึงข้อกำหนดการเปิดเผยข้อมูลสำหรับธนาคารแต่ละแห่งทำให้ผู้เล่นในตลาดรายอื่นประเมินเงินทุนและความเสี่ยงของธนาคารแต่ละแห่ง ภายใต้กรอบนี้ธนาคารจะต้องเปิดเผยข้อมูลวัสดุทั้งหมดที่เกี่ยวข้องกับนโยบายการบริหารความเสี่ยง แต่การบังคับใช้จะถูกทิ้งไว้กับหน่วยงานกำกับดูแลแต่ละคน

Accord รับรู้ถึงถังความเสี่ยงขนาดใหญ่สามถัง:ความเสี่ยงด้านเครดิต-ความเสี่ยงทางการตลาด, และความเสี่ยงในการปฏิบัติงาน- กล่าวอีกนัยหนึ่งธนาคารจะต้องถือเงินทุนกับความเสี่ยงทั้งสามประเภท มีการแนะนำความเสี่ยงด้านตลาดในปี 2541ค่าใช้จ่ายสำหรับความเสี่ยงในการดำเนินงานเป็นเรื่องใหม่และเป็นที่ถกเถียงกันเพราะเป็นการยากที่จะกำหนดไม่ต้องพูดถึงปริมาณความเสี่ยงในการดำเนินงาน วิธีการพื้นฐานใช้รายได้รวมของธนาคารเป็นพร็อกซีสำหรับความเสี่ยงในการดำเนินงาน

การเปลี่ยนแปลงของ Basel II ถูกขัดจังหวะโดยวิกฤตการณ์

หลังจากการตีพิมพ์กรอบ Basel II หน่วยงานกำกับดูแลเริ่มใช้มาตรฐานใหม่อย่างช้าๆโดยคาดว่าจะมีการดำเนินการอย่างเต็มรูปแบบภายในปี 2551 อย่างไรก็ตามการเปิดตัวบางส่วนไม่ได้ป้องกันระบบการเงินจากการล่มสลายในปี 2550 เนื่องจากปัจจัยเสี่ยงด้านเครดิตที่ Basel II มีจุดประสงค์เพื่อแก้ไข

ในขณะที่วิกฤตการณ์ยังคงดำเนินต่อไปหน่วยงานกำกับดูแลทางการเงินเริ่มหารือเกี่ยวกับวิธีการเพิ่มเติมในการขึ้นข้อบังคับการธนาคารและป้องกันการชนกันอีกครั้ง ผลที่ได้คือBasel IIIชุดมาตรฐานการกำกับดูแลใหม่ที่ประกาศในปี 2552 มาตรฐานใหม่ได้แนะนำข้อกำหนดด้านการใช้ประโยชน์และสภาพคล่องเพื่อป้องกันการกู้ยืมโดยประมาทและเปลี่ยนโครงสร้างชั้นของเงินทุนกำกับดูแล เมืองหลวงชั้น 3 ถูกกำจัดและการปฏิรูปได้แนะนำ 2.5%บัฟเฟอร์ทุนข้อกำหนดนอกเหนือจากข้อกำหนดเงินทุนขั้นต่ำ 8%

การปฏิรูป Basel III ได้รับการสรุปในปี 2560 ด้วยการใช้งานเต็มรูปแบบคาดว่าจะแล้วเสร็จภายในปี 2566

บรรทัดล่าง

Accord Basel II พยายามแก้ไขปัญหาด้วยข้อตกลงดั้งเดิม มันทำสิ่งนี้โดยการกำหนดความเสี่ยงที่แม่นยำยิ่งขึ้น แต่ด้วยค่าใช้จ่ายของความซับซ้อนของกฎอย่างมาก อย่างไรก็ตามการปฏิรูปมาถึงสายเกินไปเพื่อป้องกันการกู้ยืมโดยประมาทจากการทำให้ภาคธนาคารทั่วโลกไม่มั่นคง การปฏิรูป Basel III ช่วยเพิ่มการป้องกันและการกำกับดูแลเพิ่มเติม แต่ก็ยังคงต้องเห็นว่าการปฏิรูปเหล่านี้จะมีประสิทธิภาพหรือไม่ โดยเฉพาะอย่างยิ่งในยุคของ Fintech, cryptocurrencies และ blockchain ทศวรรษที่ผ่านมาหน่วยงานกำกับดูแลเผชิญกับความท้าทายของการสร้างแบบจำลองโดยประมาท ตอนนี้พวกเขาเผชิญกับการเข้ารหัส