การจัดสรรสินทรัพย์กับการเลือกความปลอดภัย: ความแตกต่างคืออะไร?

การจัดสรรสินทรัพย์กับการเลือกความปลอดภัย: ภาพรวม

การจัดสรรสินทรัพย์และการเลือกความปลอดภัยเป็นเหมือนทางหลวงและถนนด้านข้างของการเดินทางการลงทุนของคุณทางเลือกของเส้นทางที่นำคุณไปสู่เป้าหมายทางการเงินของคุณ

การจัดสรรสินทรัพย์เป็นเหมือนการวางแผนว่าจะใช้ถนนประเภทใดซึ่งอาจมีตั้งแต่ autobahns ของการเติบโตที่เร็วขึ้นและหุ้นที่มีความเสี่ยงไปจนถึงถนนในชนบทที่สงบนิ่งมากขึ้น เช่นเดียวกับผู้ขับขี่ทุกคนมีความอดทนที่แตกต่างกันสำหรับความเร็วและกลยุทธ์ที่เสี่ยงกว่า-บางคนเป็นปีศาจ-พฤษภาคมที่ดูแลบนถนนคนอื่น ๆ วางตัวอยู่ในเลนที่เหมาะสมมีความสุขที่จะปลอดภัยเหมือนคนอื่น ๆ

การเลือกหลักทรัพย์ในขณะเดียวกันเกี่ยวข้องกับการติดตามเส้นทางประเภทของเส้นทางที่คุณจะใช้ (ทางหลวงถนนท้องถิ่นหรือทางเลือกอื่น ๆ ) ด้วยทางเลือกเฉพาะของทางหลวงหรือถนนในท้องถิ่น แต่ละคนจะพาคุณผ่านสถานที่สำคัญที่แตกต่างกันและบางคนอาจนำคุณไปสู่หัวใจของการจราจรติดขัด การเลือกรักษาความปลอดภัยเกี่ยวข้องกับการตัดสินใจว่าการลงทุนใดดีที่สุดสำหรับคุณโดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อสภาพถนนเปลี่ยนแปลงและคุณอาจต้องคิดใหม่ว่าคุณแมปทั้งหมดนี้ได้อย่างไร

ทั้งสองเชื่อมต่อกัน การจัดสรรสินทรัพย์ให้โครงสร้างและเส้นทางโดยรวมสำหรับการเดินทางเพื่อการลงทุนของคุณเพื่อให้มั่นใจว่าคุณกำลังมุ่งหน้าไปในทิศทางที่ถูกต้องไปสู่เป้าหมายทางการเงินระยะยาวของคุณ การเลือกความปลอดภัยเป็นวิธีที่คุณจะปรับตัวเมื่อโอกาสเกิดขึ้นหรือเปลี่ยนแปลงสภาพตลาด ในการไปถึงจุดหมายปลายทางทางการเงินของคุณคุณมักจะต้องใช้ทั้งสองอย่าง ด้านล่างเราช่วยให้คุณเริ่มทำแผนที่สิ่งนี้

การจัดสรรสินทรัพย์

สินทรัพย์ประเภทต่าง ๆ มีปฏิกิริยาแตกต่างกันไปตามการเปลี่ยนแปลงของตลาด ตัวอย่างเช่นเมื่อหุ้นเจริญเติบโตพันธบัตรมักจะไม่ทำ ในทำนองเดียวกันเมื่อหุ้นขนาดใหญ่ที่ถูกซิปไปข้างหน้าหุ้นขนาดเล็กมักจะล่าช้าการเปลี่ยนแปลงนี้ในการที่สินทรัพย์ประเภทต่าง ๆ ตอบสนองต่อสภาวะตลาดเรียกว่า

เมื่อคุณจัดสรรสินทรัพย์ของคุณคุณผสมผสานการลงทุนที่แตกต่างกันเพื่อสมดุลความเสี่ยงและผลตอบแทนตามเป้าหมายส่วนบุคคลของคุณ จุดมุ่งหมายคือการสร้างพอร์ตโฟลิโอที่ลดความเสี่ยงในขณะที่เพิ่มผลตอบแทนสูงสุด

หากคุณตั้งเป้าหมายที่จะได้รับผลตอบแทนที่สูงขึ้นและสามารถจัดการกับความเสี่ยงได้มากขึ้นคุณอาจมีพอร์ตโฟลิโอที่มีน้ำหนักมากขึ้นต่อหุ้น 80/20 หรือ 90/10 ของหุ้นเข้ากับพันธบัตรจะถือว่าก้าวร้าว - คุณได้เลือกเลนซ้ายของทางหลวง ภายในการลงทุนในสต็อกของคุณคุณอาจรวมถึงการผสมผสานของหุ้นที่มีการเติบโตอย่างก้าวร้าวตลาดเกิดใหม่หรือหุ้นขนาดเล็ก Midcap และหุ้นขนาดใหญ่ ในขณะเดียวกันในเลนขวาของทางหลวงเป็นนักลงทุนที่อนุรักษ์นิยมมากขึ้นซึ่งชอบหุ้น 60/40 หรือ 50/50 ผสมกับพันธบัตรโดยมีส่วนใหญ่ที่ได้รับมอบหมายให้กับหุ้นขนาดใหญ่ที่มีเสถียรภาพมากขึ้น

การตัดสินใจจัดสรรสินทรัพย์

การจัดสรรสินทรัพย์เกี่ยวข้องกับการค้นหาการผสมผสานที่เหมาะสมของสินทรัพย์เช่นหุ้นพันธบัตรอสังหาริมทรัพย์และการลงทุนอื่น ๆ เพื่อสร้างสมดุลระหว่างความเสี่ยงและผลตอบแทนที่อาจเกิดขึ้น คุณจะยึดฐานการตัดสินใจเหล่านี้เกี่ยวกับเป้าหมายทางการเงินและความสะดวกสบายด้วยความเสี่ยงโดยมีเป้าหมายที่จะได้รับประสิทธิภาพที่ดีที่สุดจากพอร์ตโฟลิโอของคุณในขณะที่ลดความเสี่ยง

เมื่อคุณตัดสินใจเกี่ยวกับการผสมผสานสินทรัพย์ของคุณคุณจะเลือกการลงทุนเฉพาะเช่นกองทุนรวมและกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยน (ETFS) ที่เหมาะสมกับแผนการจัดสรรของคุณ ขั้นตอนนี้ช่วยให้คุณปรับผลงานให้สอดคล้องกับเป้าหมายของคุณได้ดีขึ้น สิ่งสำคัญคือการสร้างรากฐานที่หลากหลายซึ่งจะทำให้คุณประสบความสำเร็จในการลงทุนระยะยาว นี่คือสิ่งที่คุณต้องพิจารณา:

• โปรไฟล์ความเสี่ยง:โปรไฟล์ความเสี่ยงของคุณสะท้อนให้เห็นถึงความเสี่ยงที่คุณเต็มใจและสามารถใช้ตามจิตวิทยาทางการเงินและสถานการณ์ทางการเงินของคุณ คุณสามารถปรับแต่งวิธีการจัดสรรสินทรัพย์เพื่อให้ตรงกับโปรไฟล์ความเสี่ยงของคุณเพื่อสร้างสมดุลให้กับศักยภาพในการรับผลตอบแทนด้วยระดับความเสี่ยงที่ยอมรับได้
• ไทม์ไลน์:ระยะเวลาการลงทุนของคุณเป็นสิ่งสำคัญสำหรับการตัดสินใจผสมสินทรัพย์ของคุณ คุณอาจเลือกการลงทุนที่มีความเสี่ยงเช่นหุ้นเพื่อการเติบโตที่มีศักยภาพที่สูงขึ้นหากคุณมีระยะเวลาที่ยาวนาน หากคุณต้องการเงินของคุณเร็ว ๆ นี้ปลอดภัยยิ่งขึ้นสินทรัพย์เหลวเช่นเดียวกับพันธบัตรมักเป็นทางเลือกที่ดีกว่า
• เป้าหมายทางการเงิน:กลยุทธ์การลงทุนของคุณจะถูกกำหนดโดยเป้าหมายของคุณไม่ว่าจะเป็นระยะสั้น (ออมสำหรับรถยนต์หรือบ้าน) หรือระยะยาว (เกษียณอายุ, กองทุนวิทยาลัย) การจัดสรรสินทรัพย์และการเลือกการลงทุนได้รับการออกแบบมาเพื่อจัดตัวเลือกของคุณให้สอดคล้องกับเป้าหมายเหล่านี้ทำให้มั่นใจได้ว่าพอร์ตการลงทุนของคุณมีแนวโน้มที่จะส่งมอบสิ่งที่คุณต้องการ

การเลือกความปลอดภัย

หลังจากพิจารณากลยุทธ์การจัดสรรสินทรัพย์ของคุณถึงเวลาที่จะเลือกหลักทรัพย์ที่จะทำพอร์ตโฟลิโอของคุณ นักลงทุนส่วนใหญ่เริ่มต้นด้วยช่วงของกองทุนรวมและ ETF ที่สอดคล้องกับเป้าหมายการลงทุนของพวกเขา

ตัวอย่างเช่นหากคุณต้องการแนวทางอนุรักษ์นิยมคุณอาจมองหาเงินทุนที่เน้นการปกป้องเงินทุนของคุณในขณะที่ยังคงเสนอศักยภาพในการเติบโต ในขณะเดียวกันหากคุณก้าวร้าวมากขึ้นในแนวทางของคุณคุณอาจต้องการมุ่งเน้นไปที่กองทุนการเติบโต

หากคุณต้องการที่จะยังคงอยู่นักลงทุนแฝงคุณอาจเอนตัวไปสู่กองทุนดัชนีราคาถูกที่ติดตามดัชนีหุ้นใหญ่เช่น S&P 500 นักลงทุนอนุรักษ์นิยมบุคคลที่ต้องการรักษาสิ่งที่พวกเขามีและพัฒนารายได้อาจพิจารณาหุ้นที่จ่ายเงินปันผลในขณะที่นักลงทุนระดับปานกลางอาจรวมกองทุนดัชนี S&P 500

ในขณะเดียวกันหากคุณตั้งเป้าหมายที่จะดีกว่าดัชนี - หมายถึงการทำลายแม้โดยการซื้อเพียงกองทุนดัชนีเท่านั้นที่จะไม่ทำงาน - คุณสามารถเลือกระหว่างกองทุนที่มีการจัดการจำนวนมาก หากคุณมีสินทรัพย์จำนวนมากหรือมีรายได้สูงคุณสามารถทำงานร่วมกับผู้จัดการเงินเพื่อเลือกหุ้นส่วนบุคคลและสร้างพอร์ตโฟลิโอที่กำหนดเอง การทำงานกับที่ปรึกษาทางการเงินเป็นทางเลือกที่รอบคอบเสมอโดยไม่คำนึงถึงระดับรายได้

การเปรียบเทียบความสำคัญของการจัดสรรสินทรัพย์และการเลือกความปลอดภัย

การจัดสรรสินทรัพย์ยอมรับว่าราคาสินทรัพย์ในอนาคตไม่แน่นอนการตระหนักว่าตลาดและสภาพเศรษฐกิจอาจทำให้สินทรัพย์บางอย่างได้รับมูลค่าในขณะที่คนอื่นสูญเสีย กลยุทธ์นี้มุ่งเน้นไปที่มากขึ้นการจัดการความเสี่ยงและเตรียมความพร้อมสำหรับความผันผวนมากกว่าการจัดการประสิทธิภาพ ในขณะเดียวกันการเลือกหลักทรัพย์ของแต่ละบุคคลต้องมีแนวโน้มในอนาคต หากคุณเชื่อว่าคุณทำได้คุณคิดว่านักลงทุนสามารถทำนายทิศทางราคาตามข้อมูลที่มีอยู่ ในขณะที่นี่ดูเหมือนสามัญสำนึกมันสะท้อนให้เห็นถึงการตัดสินใจทางปรัชญาที่สำคัญเกี่ยวกับวิธีการทำงานของตลาด

ผู้ที่ชื่นชอบการจัดสรรสินทรัพย์

สมมติฐานตลาดที่มีประสิทธิภาพ (EMH) ระบุว่าราคาหุ้นสะท้อนข้อมูลที่มีอยู่ทั้งหมดอย่างเต็มที่ซึ่งหมายความว่านักลงทุนไม่สามารถค้นหาและใช้ประโยชน์จากหุ้นที่ผิดพลาดได้อย่างสม่ำเสมอซึ่งหมายความว่าคุณทำไม่ได้ - หรือส่วนใหญ่ไม่สามารถทำได้ในตลาด ไม่ใช่เรื่องบังเอิญที่ EMH ของ EMH อยู่ในช่วงปี 1970 เมื่อกองทุนดัชนีได้รับความนิยมเป็นครั้งแรก: มันคิดว่าคนส่วนใหญ่จะลงทุนอย่างอดทนดีกว่าพยายามเลือกหุ้นที่เฉพาะเจาะจง ในวงกว้างถ้า EMH ถูกต้องลืมจินตนาการทั้งหมดของการเลือกหุ้นที่เหมาะสมและเอาชนะตลาด: นักลงทุนดีกว่าเลือกการจัดสรรสินทรัพย์ที่เหมาะสมและการลงทุนในพอร์ตการลงทุนที่มีความหลากหลายของกองทุนที่มีการจัดการอย่างอดทน

ทฤษฎีพอร์ตโฟลิโอที่ทันสมัย ​​(MPT) พัฒนาขึ้นอย่างอิสระ dovetails อย่างดีกับ EMH MPT แนะนำว่าพอร์ตโฟลิโอที่หลากหลายนั้นดีกว่าการเลือกหุ้นหรือพันธบัตรแต่ละรายการและการกระจายการลงทุนของคุณในประเภทสินทรัพย์สามารถปรับปรุงผลตอบแทนของคุณได้พอร์ตโฟลิโอที่ดีที่สุดสำหรับคุณจะได้รับผลตอบแทนที่ดีที่สุดเมื่อเทียบกับระดับความเสี่ยงที่ยอมรับได้

ในขณะที่คุณจัดสรรสินทรัพย์ของคุณและเลือกหลักทรัพย์มีความสำคัญ แต่ประการแรกเป็นผลมาจากทฤษฎีเหล่านี้มากขึ้น คุณควรกำหนดเป้าหมายการจัดสรรสินทรัพย์ที่ถูกต้องเป็นหลักซึ่งสามารถทำได้ด้วยการติดตามดัชนีเงินทุน

การเลือกความปลอดภัยที่จัดลำดับความสำคัญ

ไม่ได้หมายความว่าไม่มีผู้สนับสนุนการลงทุนที่ใช้งานอยู่รวมถึงนักวิเคราะห์ทางเทคนิคและพื้นฐานและผู้จัดการพอร์ตที่ใช้งานซึ่งมีอาชีพอยู่บนพื้นฐานของความสำคัญของการเลือกความปลอดภัย

เป็นนักวิเคราะห์เทคนิคคุณจะพึ่งพาแผนภูมิราคาแนวโน้มและรูปแบบในการคาดการณ์การเคลื่อนไหวของราคาในอนาคต คุณดำเนินการตามความเชื่อที่ว่าการศึกษาการเปลี่ยนแปลงราคาสินทรัพย์และรูปแบบของพวกเขาสามารถเปิดเผยการลงทุนที่จะดีกว่าตลาด คุณเชื่อว่าการเลือกหลักทรัพย์เฉพาะตามสัญญาณทางเทคนิคอาจมีความสำคัญมากกว่าการมีสินทรัพย์ที่หลากหลาย

ในฐานะนักวิเคราะห์พื้นฐานคุณวิเคราะห์สุขภาพทางการเงินของ บริษัท ตำแหน่งทางการตลาดและความได้เปรียบในการแข่งขันเพื่อค้นหาหุ้นที่ไม่ได้รับการประเมิน การวิจัยเชิงลึกเกี่ยวกับหลักทรัพย์ของแต่ละบุคคลสามารถเปิดเผยโอกาสในการรับผลตอบแทนที่สูงขึ้นซึ่งกลยุทธ์การจัดสรรสินทรัพย์ทั่วไปมองข้าม ปัจจุบันข้อมูลทั้งหมดไม่ได้ถูกแบ่งปันในตลาด - ถ้าเป็น บริษัท จะไม่ได้รับการประเมินค่าต่ำกว่าสำหรับคุณ - และคุณสามารถใช้ประโยชน์จากความไร้ประสิทธิภาพนี้

ตอนนี้สมมติว่าคุณเป็นผู้จัดการพอร์ตโฟลิโอที่ใช้งานอยู่เช่นผู้ที่รับผิดชอบกองทุนป้องกันความเสี่ยงหรือกองทุนรวมหลายแห่งของอเมริกากลาง ในกรณีดังกล่าวคุณเน้นการจัดการที่ใช้งานอยู่ซึ่งมีจุดมุ่งหมายเพื่อให้ดีกว่าตลาดโดยเลือกหลักทรัพย์อย่างรอบคอบ คุณเชื่อว่าผู้จัดการที่มีทักษะสามารถเลือกหลักทรัพย์ที่เกินดัชนีโดยมองหาสินทรัพย์หรือแนวโน้มที่ต่ำกว่าที่กลยุทธ์การจัดสรรที่กว้างขึ้นจะพลาด

นักลงทุนเพียงไม่กี่คนที่ปฏิบัติตามมุมมองทั้งสองอย่างเคร่งครัด แต่นักลงทุนส่วนใหญ่ใช้งานได้จริง: พวกเขาผสมผสานกลยุทธ์ทั้งสองเพื่อให้เหมาะกับเป้าหมายและการยอมรับความเสี่ยง- หากดัชนีเสนอผลตอบแทนที่ยอดเยี่ยมอย่างที่พวกเขามีบ่อยครั้งในทศวรรษที่ผ่านมาพวกเขาจะลงทุนในพวกเขาแต่ถ้าพวกเขาเห็นโอกาสสำหรับผลตอบแทนที่ดีในสินทรัพย์ที่เฉพาะเจาะจง - หุ้น, โอกาสอสังหาริมทรัพย์, crypto, ฯลฯ - พวกเขาจะกระโดดขึ้นไป การจัดสรรสินทรัพย์มีความหมายมากกว่าสำหรับนักลงทุนส่วนใหญ่ในระยะยาว ด้วยการรวมการจัดสรรสินทรัพย์ที่หลากหลายและหลากหลายและเลือกหลักทรัพย์เฉพาะเพื่อใช้ประโยชน์จากโอกาสการลงทุนคุณจะได้รับประโยชน์จากจุดแข็งของทั้งสองวิธี

ตัวอย่างการเลือกความปลอดภัยสำหรับ ETF

หลังจากการวิจัยอย่างรอบคอบคุณลงทุน 20% ของพอร์ตโฟลิโอของคุณในหุ้นเทคโนโลยีเพื่อเพิ่มผลตอบแทนที่อาจเกิดขึ้นในขณะที่ตรงกับการยอมรับความเสี่ยงของคุณ ในการทำเช่นนี้คุณสามารถเลือกเทคโนโลยี Select Sector SPDR Fund (XLK- อีทีเอฟที่รู้จักกันดีนี้ช่วยให้คุณได้สัมผัสกับโลกเทคโนโลยีอย่างกว้างขวางโดยมี บริษัท ที่เชี่ยวชาญด้านฮาร์ดแวร์ซอฟต์แวร์และบริการ

ด้วยการลงทุนใน XLK คุณจะเป็นเจ้าของยักษ์ใหญ่ด้านเทคโนโลยีเช่น Apple Inc. (AAPL), Microsoft Corporation (MSFT), Broadcom Inc. (อวัง) และ Nvidia Corporation (NVDA- วิธีการนี้ช่วยให้คุณกำหนดเป้าหมายภาคเทคโนโลยีให้สอดคล้องกับกลยุทธ์การลงทุนโดยรวมของคุณ

บรรทัดล่าง

การจัดสรรสินทรัพย์และการเลือกความปลอดภัยเป็นสิ่งจำเป็นเมื่อสร้างกลยุทธ์การลงทุน ด้วยการกระจายการลงทุนของคุณในประเภทสินทรัพย์ที่แตกต่างกันตามความเสี่ยงและศักยภาพผลตอบแทนคุณสามารถช่วยลดความเสี่ยงและเพิ่มผลตอบแทนสูงสุด ในขณะที่การจัดสรรสินทรัพย์กำหนดโครงร่างที่กว้างสำหรับพอร์ตโฟลิโอของคุณการเลือกความปลอดภัยจะปรับแต่งเมื่อคุณเลือกการลงทุนเฉพาะเพื่อให้บรรลุเป้าหมายของคุณ กลยุทธ์เหล่านี้ทำงานร่วมกันเพื่อสร้างหลักการสำคัญของวิธีการลงทุนที่ชาญฉลาดโดยมีการจัดสรรสินทรัพย์ถือเป็นปัจจัยสำคัญสำหรับนักลงทุนส่วนใหญ่ในความสำเร็จในระยะยาว