标准普尔500对与罗素1000：有什么区别？

这标准普尔500指数（标准普尔500指数）和罗素1000指数两者都追踪了公开交易公司的股票，都被视为大型股票指数。这两个指数被用作整体股票市场的基准，因为投资者希望它们代表美国最大的公司的实力。但是，在包括这些组件的过程中，其组件的资格要求存在重要差异。

标准普尔500 vs.罗素1000

外面道琼斯工业平均水平（DJIA），标准普尔500指数是美国大型股票最著名的晴雨表。该指数自1923年以来就已经存在，但在1957年采用了目前的格式。顾名思义，它由500个公开交易的大型股票组成。它旨在衡量美国交易所交易的美国股票的市场绩效。该指数用作数百个共同基金的基准和交易所交易资金（ETF）。

Russell 1000是一个相对较新的指数，始于1984年。它也比标准普尔500指数众所周知，但它代表了类似广泛的股票市场表现。由FTSE Russell管理，是Russell 3000指数较宽的子集，其中包括3,000个股票。

总的来说，罗素美国索引约占美国股票市场的99％。最大的1,000股股票进入了Russell 1000指数，占美国股票总市场的93％。较小的2,000次进入，较知名的罗素2000小型指数。

有一个指数持有500股，另一个股票约有1,000个股票，这两个指数的组成显然是不同的。虽然标准普尔500分仅由大型股票组成，但罗素1000收集了一些中型股票填写其投资组合组成。

索引资格

标准普尔500指数和Russell 1000识别具有不同程序的索引组件。两者首先指定包含在较大，更通用的索引中的资格要求，然后收集通用索引的子集作为最终组件列表。要包括，这两个指数都要求其组件定义为“美国公司”。

他们俩都看着公司总部位于何处的因素，收入，以及其大多数资产所在的位置。股票还必须交易纽约证券交易所（NYSE）或纳斯达克。

标普500

标准道琼斯指数确定其总市场指数的资格要求，并通过浮动调整后对其进行排名市值。市值代表公司的总价值，并通过将其流通股总数乘以当前股价来计算。

要被考虑纳入标准普尔500指数，公司通常必须拥有127亿美元或更多的市值。截至2023年2月，标准普尔500指数的市值中位数为317.1亿美元，这些公司约占美国股票市场的80％。

尽管它可能会有所不同，但取决于标准普尔指数的特定类型（例如标准普尔1500或标准普尔500指数），通常要求产生阳性净利或者收益对于前四个季度的总和，包括最近一个季度。

由该组织的全职专业人员组成的委员会每月开会，以确定标准普尔500指数中的500个总市场指数中的哪些500个。委员会的决定是机密的，可能会遵循前500名股票。

罗素1000

FTSE Russell组织采用基于规则的方法来选择Russell 1000中的股票。总市值最大的4,000股股票包括在Russell 3000E中，代表更广泛的股票市场。这4,000股股票按总市值按降级订单排名，其中排名前1000股股票构成了Russell 1000指数。

更详细的规则适用于纳入门槛附近的股票，这意味着指数可能包括或少于1,000股。通常，少于3000万美元的市值的公司不符合任何Russell US指数的包含在内。

罗素1000的平均市值为4163.3亿美元，一个中位数截至2023年1月31日，市值为132亿美元。Russell1000的中型股份组成是其股票的中位数市值表示，这很重要，因为中型股票通常维持更高风险的高风险，较高的潜在潜力。结果，拉塞尔1000指数通常被认为比标准普尔500指数略有挥发性。

索引重新平衡

每个工作日的每分钟股价都会改变。所以，上市公司价值在不断变化，这取决于索引的管理员，以跟上这些更改以反映当前时间。更改投资组合中资产加权的过程称为重新平衡。但是，在不同的时间表上，标准普尔500指数和罗素1000更改。

标准普尔500指数重新平衡它的投资组合是每季度的，并每年重构。除此之外，委员会审查程序在每月一次会议之一之后的任何时候都可以批准临时变化。

罗素1000在第二季度末每年一次重组一次。该索引还将由于首次公开募股（IPO）添加和浮动更新。更新频率可能会影响相对于这些市场平均值的指数基准测试的共同基金和ETF的表现。

性能和波动

尽管这些索引在构建和资格上存在明显的差异，但性能和波动率指标非常相似。下图显示了索引在20年内如何相关的94％以上以及如何股利这些索引的调整性能也非常相似。