股权与债务投资用于房地产众筹

通过众筹平台投资房地产比房地产投资信托（REIT）或直接拥有房地产具有一些优势。一种是能够在债务和股票投资之间进行选择。前陷入房地产众筹选择一个或另一个，最好了解它们的不同以及每种风险的差异。

在2012年我们的业务初创公司（Jobs）法案通过“ Jumpstart”通过之后，房地产众筹起飞，市场不断扩大。2015年，美国证券交易委员会（SEC）允许未经认可的投资者与认可的投资者一起参加众筹的房地产交易。这最好的房地产众筹网站可以帮助多元化投资者的投资组合，并为竞争回报提供机会，但这种投资可能会冒险。在进行此类投资之前，要进行充分的尽职调查总是谨慎的。

股票投资基础

大多数房地产众筹交易都涉及股票投资。在这些合资企业中，您成为特定财产的股东，您的股份与您投资的任何东西成正比。收益被视为该物业的租金收入的一部分，减去支付给众筹平台。出售时，您还可能会从该物业价值中获得赏金。

优点：

• 没有回报上限：股票投资具有更大的收入潜力。有可能拥有年度回报从18％到25％不等。但是，由于没有上限，因此从投资者的角度来看，没有设定的限制。
• 税收优惠：拥有投资财产的一个福利是能够扣除与所有权相关的费用，例如折旧和维修成本。通过股票众筹，交易通常是通过有限责任公司结构的，该公司被视为流通实体出于税收目的。这意味着您可以扣除折旧。
  
• 较低的费用：股票投资通常的费用较少。您可能会支付一定的年费来维持您在财产中的地位，而不是预先支付费用或每月支付费用。该费用计算为投资总额的百分比，通常在1％至2％之间。

缺点：

• 更多风险：股票众筹可以在您的口袋里投入更多的钱，但首先，您要承担更大的风险。您排在第二位以获得投资收益。如果该物业未能达到其性能期望，则可以轻松地转化为损失。
• 不太受监管：众筹仍然不如公开清单中发行的证券那样受到监管。因此，项目和管理团队可能没有得到足够的审查，无法确保只有稳固项目的最佳团队正在为其在平台上的项目筹集资金。
• 更长的期限：作为股票投资者，您必须比债务投资者拥有更长的投资时间范围。持有时间可以延长到五年甚至10年，如果您需要的话，这很重要流动性在您的投资组合中。

债务投资如何运作

在投资房地产债务工具时，您将担任财产所有人或交易的赞助商的贷方。贷款由财产保证，您将收到固定的回报率取决于贷款的利率以及您投资的数量。您在债务交易中处于首都堆栈的最低点，这意味着您在从财产中获得付款时获得了优先级。

优点：

• 较短的持有期：债务投资通常涉及开发项目。结果，他们通常比股票投资较短。根据交易的性质，持有期可能持续六到24个月。如果您不愿意长期绑架资产，那就是一个加号。
• 降低风险：由于债务投资的结构如何，您的风险较小。贷款由财产保证，该财产充当偿还贷款的保险单。如果财产所有人或赞助商违约，则可以通过丧失抵押品赎回权弥补所有或某些损失。
• 稳定收入：债务投资在收益的数量和频率上更可预测。尽管每笔交易都不同，但投资者每年赚取8％至12％的收益率并不罕见。这些收益通常是按月或季度支付的。
• 更高的费用：虽然大多数房地产众筹平台不收取投资者来创建帐户和研究债务投资，但通常需要收取费用。在支付任何利息之前，众筹平台通常会从顶部获得一定百分比，这可能会在您的回报中吞噬。也可能有一个独立的贷款发起费那传给了你。
  

缺点：

• 较低的潜在回报：与其他投资一样，您正在交换较低的风险，从而获得较低的预期收益。
• 上限退货：另一个缺点是退​​货受贷款利率的限制。您必须清楚自己是否愿意牺牲机会成本以及赚取更高收益的潜力，以换取更安全的赌注。
• 暴露于预付款风险：抵押贷款有时通过出售或再融资提早还清贷款。这样做可以中断您的债务投资的现金流量，并缩短贷款组合的持续时间。

底线

对于想要以资本密集型方式投资房地产的投资者来说，众筹是一个有吸引力的选择。许多平台的最低投资范围从5,000美元到10,000美元不等，这是相对较小的访问权限的价格资产类。股本和债务投资都有其优势和缺点，您应该花时间仔细权衡。了解您的立场要获得的东西，而您的风险可以帮助您确定一种或两种类型的投资是否非常适合您的投资组合。