5/1混合可调率抵押贷款（5/1混合臂）示例

什么是5/1混合可调率抵押贷款（5/1 ARM）？

5/1混合动力可调节的抵押贷款（5/1 ARM）从最初的五年固定利率期开始，然后是每年调整的利率。该期限中的“ 5”是指固定利率的年数，“ 1”是指在此之后进行调整的频率（每年一次）。因此，每月付款可能会在五年后大幅上升。

5/1混合动力臂可能是最受欢迎的可调率抵押贷款类型，但这不是唯一的选择。还有3/1、7/1和10/1臂。这些贷款分别提供三，七或10年的介绍性固定利率，之后它们每年进行调整。

该抵押贷款也被称为五年固定周期部门或一个五年的部门，其利率根据指数和利润率进行调整。混合动力武器在消费者中非常受欢迎，因为它们的初始利率可能明显低于传统的固定利率抵押贷款。大多数贷方至少提供此类混合动力武器的一种版本。在这些贷款中，5/1混合动力臂特别受欢迎。

存在其他手臂结构，例如5/5和5/6武器，这也包括五年的介绍期，然后分别每五年或每六个月进行一次调整。值得注意的是，15/15的武器在15年后进行调整一次，然后在其余贷款中保持固定。不太常见2/28和3/27武器。对于前者，固定利率仅适用于头两年，其次是28年的可调节利率；在后者的情况下，固定速度为三年，在随后的27年中的每一个中都进行了调整。其中一些贷款每六个月进行一次调整，而不是每年进行一次调整。

5/1混合动力臂的示例

当武器与绑定的索引一起调整时，利率根据其边际利率变化。如果5/1混合动力臂的边距3％，指数为3％，则将其调整为6％。

但是，5/1混合臂可以调整完全索引的利率通常受到一个限制的程度利率上限结构。完全指数的利率可以与几个不同的索引相关，尽管这个数字有所不同，但利润率固定在贷款的寿命上。

借款人可以用5/1混合动力臂节省大量的每月付款。假设房屋购买价格为300,000美元，首付20％（60,000美元），具有很好/优秀信贷的借款人可以节省50至150个贷款的基点，每月超过每月100美元的贷款支付其240,000美元的贷款。当然，这一比率可能会上升，因此借款人应该预期每月付款会增加，准备在汇率上升时出售房屋，或者准备出售房屋或准备好再融资。

5/1混合动力臂的优点和缺点

在大多数情况下，武器的入门率比固定利率的传统抵押贷款较低。这些贷款对于计划在房屋中仅短时间居住并在入门期结束前出售的买家来说是理想的选择。 5/1混合动力臂也适用于计划在入门率到期之前再融资的买家。也就是说，像5/1这样的混合臂往往比标准臂更高的利率。

利率也可能会降低，从而降低借款人调整时的每月付款。但是在许多情况下，利率将上升，增加借款人的每月付款。

如果借款人拿出一只手臂，目的是通过出售或再融资来退出抵押贷款，则个人理财或市场力量可能会将他们陷入贷款，有可能使他们承担他们负担不起的加息。考虑手臂的消费者应该教育自己的工作方式。

5/1混合动力臂与固定利率抵押

对于某些购房者来说，5/1混合动力臂可能是一个不错的抵押贷款选择。但是对于其他人来说，固定利率抵押贷款可能更合适。固定利率抵押贷款的贷款寿命有一定利率。该速率与基本基准或指数率没有关系，也不会改变。第一次付款中收取的利率与适用于最终付款的利息相同。

固定利率抵押贷款可以为某种类型的购房者带来优势。例如，如果您对抵押贷款利率的可预测性和稳定性感兴趣，那么您可能会倾向于固定利率贷款而不是5/1混合动力组。并排比较它们可以使决定抵押贷款选项变得更容易。

5/1混合动力臂与固定利率抵押
5/1混合动力臂	固定利率抵押贷款
贷款的利率在初始固定利率期间进行了调整。	利率在贷款寿命中保持不变。
随着费率调整，每月付款可能会增加或减少。	每月付款是可以预测的，并且由于费率变化而不会波动。
随着费率调整，更难估计借贷的总成本。	购房者可以估计其在贷款一生中借贷的总成本。

5/1混合动力手臂是个好主意吗？

对于不打算长期留在家中或有信心在费率调整之前对新贷款再融资的能力的购房者来说，5/1混合动力臂可能是一个不错的选择。如果利率保持较低，并且对指数利率的调整相对较小，那么与固定利率抵押相比，5/1混合动力臂可以为您节省更多的钱。

但是，重要的是要考虑可行的再融资以及准备转移新贷款时的利率可能在哪里。如果利率上升，那么再融资到新的固定利率贷款，甚至是新的部门可能不会节省太多利息。

如果您不打算再融资，也不打算搬家，那么考虑一下如果费率调整大大增加您的每月付款，那么考虑到您的预算可能是多么现实。如果付款变得太多，无法处理预算，则可能会被迫陷入必须出售财产或再融资的情况。在最坏的情况下，您最终可能会面对止赎如果您拖欠贷款付款。