2-2-8可调率抵押贷款（2/28 ARM）：意思是，它的工作原理

购房者可能会选择抵押类型，从长期固定利率贷款到较短的可调节利率贷款。 2/28可调节利率抵押贷款是一种可调节利率抵押贷款的一种类型，比传统的30年固定抵押贷款不那么普遍，但它可能适合某些买家的需求。

2/28的抵押贷款本质上提供两年固定利率其次是浮动率28年。了解这种类型的抵押贷款的工作原理，以及有关利弊的更多信息。

2/28可调节的抵押贷款（2/28 ARM）是一种30年的房屋贷款，其最初为期两年的固定利率期限。在这两年之后，该率基于指数率和A利润。

初始的预告率通常低于常规抵押贷款的平均值，但可调节率可以显着上升。由于银行对初始预告率不多，因此2/28武器包括大量预付款处罚在头两年。

了解2/28可调率抵押贷款（2/28臂）

在2000年代初期的房地产繁荣期间，2/28的武器变得很流行，当时价格飞涨常规抵押对于许多买家来说，付款遥不可及。

存在其他手臂结构，例如5/1，5/5，和5/6武器，其中分别为五年的介绍期，然后分别每五年或每六个月进行一次调整。值得注意的是，15/15的武器在15年后进行调整一次，然后在其余贷款中保持固定。

不太常见的是2/28，3/27武器。对于前者，固定利率仅适用于头两年，其次是28年的可调节利率。在后者的情况下，固定速度为三年，在随后的27年中的每一个中都进行了调整。在这些情况下，费率每半年调整。

2/28 ARM的示例

例如，假设您要购买35万美元的房屋，并提供50,000美元的首付。您有300,000美元的2/28 ARM抵押贷款，初始利率为5％，每月付款为1,906美元。 （当财产税和保险费用被考虑时，每月抵押贷款总额有所不同。此示例假设每月230美元的财产税和每月66美元的保险费用。）

有了2/28的臂，您的利率为5％，持续了两年。然后，它可以根据一个更改更广泛的指数率。假设您的利率然后上升到5.3％。您的每月总费用将上涨至1,961美元。您的利率将根据较广泛的指数在其余的贷款中继续变化。因此，贷款的总成本将很难估算。

相比之下，如果您以5％的利息有30个固定的抵押贷款，则每月支付$ 1,906，如果您没有尽早还清贷款，则可以预期支付279,987美元的总利息。

2/28武器的风险

具有可调率抵押贷款（如2/28 ARM）的风险是增加速率的可能性。两年后，每六个月调整每六个月，通常以高于指数率的边距，例如联邦资金利率或确保过夜融资率（SOFR）。 2/28手臂具有一些内置的安全功能，例如终身利率上限并限制每个时期的速率可能会发生变化的程度。但是即使有上限，房主也可以在易挥发的市场。

在繁荣时期，许多房主未能理解看似较小的增长率如何显着提高他们的每月付款。甚至许多完全意识到风险的人将2/28武器视为短期融资工具。这个想法是利用低预告片，然后再融资两年后，要么是传统抵押。或者，如果他们的信誉不够好，他们将为新的可调节抵押贷款再融资。在飙升的房地产价格上，该策略将债务进一步延伸。对许多人来说，这具有一定的意义，因为毕竟是借款人的房屋净值快速上升。

但是与市场崩溃2008年，房屋价值暴跌。发现2/28武器的许多所有者无法为未偿贷款的价值再融资，付款或出售房屋。皮疹止赎导致更严格的贷款标准。如今，银行更仔细地评估借款人进行可调节利率付款的能力。

2/28 ARM与固定利率抵押

可调率的抵押贷款（如2/28 ARM）的工作方式不同于固定利率抵押贷款，而这种差异对于计划长期财务很重要。

可调节的抵押贷款的利率可能会改变。这意味着您的每月付款可能会改变，并且您将支付的总体利息是无法预测的。由于利息可能会改变，您将需要准备您必须进行更高的每月付款的可能性。

相比之下，固定利率抵押贷款的利息不会改变。您可以为贷款寿命计划每月付款。 2/28 ARM仅在头两年内提供固定速率，此后速率可以调整。

2/28可调节的抵押贷款适合您吗？

2/28可调节率的抵押贷款具有优势和缺点，使其非常适合某些买家，但对其他买家而言并非如此。权衡您自己的财务状况的利弊，以确定此类抵押是否适合您。

如果您在抵押开始时需要较低的每月付款，并且如果您认为将来可以在未来进行更高的每月付款，则可能会受益于2/28 ARM。但是，如果您负担得起更高的每月付款，则可以通过其他贷款期权（例如15年固定利率贷款）节省更多的总利息成本。

底线

2/28可调节利率抵押贷款（ARM）是可变率的房屋贷款，在头两年中具有设定的利率，然后在未来28年的浮动利率。它是30年固定抵押贷款的替代方法，尽管较不常见，但它可能更适合某些买家。像任何抵押一样，它具有优势和缺点。