如何進行勝利的長期股票選秀權

在股票市場上，許多投資者感到困惑。他們很難弄清楚哪些股票是好的長期購買哪些不是。到長期投資，您不僅必須查看某些指標，而且還必須專注於長期目標，紀律處分並了解您的整體投資目標。

在本文中，我們解釋瞭如何確定良好的長期購買以及找到它們所需的東西。

專注於基本面

有許多基本因素分析師檢查以確定哪些股票是良好的長期購買，哪些股票不是。這些因素告訴您公司是否在財務上健康，以及股票的價格是否已降至其實際價值以下，從而使其成為不錯的買入。

您可以使用以下幾種策略來確定股票的價值。

股息一致性

公司支付和提高其籌集能力的一致性股利表明它的收入具有可預測性。它還表明它在財務上足夠穩定以支付股息（從當前或留存收益）。您會發現許多不同的意見，您應該回到多少年來尋找這種一致性 - 有些人說五年，其他人說多達20年 - 但此範圍內的任何地方都會讓您了解股息一致性。

檢查市盈率

這價格/收入率（P/E）比率是一種用於確定股票是否被高估或被低估的工具。它是通過將股票的當前價格換成公司的每股收益。市盈率越高，一些投資者越願意為這些收入付費。但是，較高的市盈率也被視為該股票價格過高，可能會導致回調。較低的市盈率可能表明股票是一個有吸引力的價值，市場已將股票推向其實際價值以下。

確定公司是否相對於其行業還是市場價格便宜的一種實用方法是將其市盈率與整個行業或市場進行比較。例如，如果該公司的市盈率為10，而該行業的市盈率為14，則表明該股票具有吸引力估值與整個行業相比。

注意波動的收入

經濟在周期中移動。有時經濟強勁，收入增長。其他時候，經濟正在放緩，收入下降。確定股票是否是好長期買入的一種方法是評估其過去的收入和未來收益預測。如果該公司在多年內的收入歷史悠久，那麼這可能是一個不錯的長期購買。

另外，看看公司的收益預測正在進行什麼。如果預計它們保持強大，這可能表明該公司可能是一個不錯的長期購買。另外，如果公司正在削減未來的收入指導，這可能是收入弱點的跡象，您可能想遠離。

避免價值陷阱

您怎麼知道股票是否是一個不錯的長期購買而不是值陷阱（股票看起來便宜，但要低得多）？要回答這個問題，您需要應用一些常識性原則，例如查看公司的債務比率和電流比率。

債務可以通過兩種方式工作：

• 在良好的經濟時期，債務可以通過以較低的成本融資增長來提高公司的盈利能力。
• 在經濟不確定性或上升的時期利率，債務較高的公司可能會遇到財務問題。

債務比率衡量已經融資債務的資產金額。它是通過分配公司總數來計算的負債總共資產。通常，債務越高，公司可能是價值陷阱的可能性越大。

您可以使用另一種工具來確定公司履行這些債務義務的能力 - 當前比率。要計算這個數字，您將公司分開流動資產通過它的流動負債。數量越高，公司越多。例如，假設一家公司的當前比率為四個。這意味著公司是液體足以支付其負債四倍。

通過使用這兩個比率（債務比率和當前比率），您可以很好地了解該股票是否以目前的價格為良好的價值。

分析經濟指標

您可以通過兩種方式使用經濟指標來了解市場正在發生的事情。

了解經濟狀況

主要的股票市場平均值被認為是前瞻性的經濟指標。例如，一致的弱點道瓊斯工業平均可以表明經濟已經開始升級，並且收入開始下降。如果主要市場平均水平開始持續上升，但經濟數字表明經濟仍然很弱，則適用同樣的事情。

一般而言，股票價格往往會在六到12個月的時間內帶領實際經濟。一個很好的例子是1929年的美國股市崩潰，最終導致大蕭條。

評估經濟“大局”

衡量長期購買方式與經濟相關的一個好方法是將新聞頭條用作經濟指標。基本上，您正在使用逆勢新聞媒體的指標以了解市場是否變得過於購買或超額出售。

這是一個很好的例子，發生在1974年的封面《新聞周刊》一隻熊撞倒了華爾街的支柱。回顧過去，這顯然是市場底部觸底的標誌，股票相對便宜。

相反，時間1999年9月27日起的雜誌封麵包括“ Got row dot-com”一詞 - 明顯的跡象在爭奪互聯網股票的道路上麻煩和市場。這種想法表明，許多人在主流中時會感到安全。他們通過在主流媒體中聽到和閱讀的內容來增強這些信念。這可能是過度樂觀或悲觀主義的跡象。但是，這些指標可能需要一年或更長時間才能成為現實。

底線

長期投資需要耐心和紀律。你可能會發現好長期投資當公司或市場表現不佳時。通過使用基本工具和經濟指標，您可以在粗糙中找到那些隱藏的鑽石，並避免潛在的價值陷阱。