肢體化：它是什麼，它的工作方式，解決方案

什麼是不同的？

差異化是將投資添加到投資組合中的過程，以使風險回收權衡惡化。差異化是由於投資太多的資產而發生相關性這為投資組合增加了不必要的風險，而沒有更高回報的好處。

了解肢體化

分歧是關於多元化一詞的作用。多元化策略涉及與相關性不同的資產的積累，從而降低風險並通過最大程度地減少任何一種資產對投資組合績效的負面影響來增加潛在收益。

不同是一個與之相反的概念現代投資組合理論，這可以幫助投資者定義投資組合中各個證券的最佳分配，從而為投資者提供最佳的回報水平，以實現其承擔的風險。然而，現代投資組合理論需要大量資源，數據訪問和監視，這並不總是容易用於個人投資組合，在這種投資組合中發生最多。

可以通過多種方式進行分歧化。一些因素包括衝動投資，風格漂移以及通常偏愛特定部門的因素。隨著衝動投資和行業超重，投資者基於衝動投資提示或對特定行業的高期望而超重。

現代投資組合理論

機構投資者對現代投資組合理論技術有最廣泛的訪問權限，可以為個人證券投資組合提供確切的投資，以進行全面的優化和多元化。這些模型可以從有效的投資前沿構建，其中包括世界上任何安全性。

這些分配來自現代投資組合理論的基本概念，該理論旨在為投資者提供平衡投資組合的最佳比例資本市場線這是通過投資者的技術圖表有效的邊界來攔截的。

在個人投資中，詳細的現代投資組合理論映射技術幾乎沒有存在，只有投資者只有基於資產類別的有針對性分配的資源。結果，尋求確保通過投資決策建立優化投資組合的認真個人投資者將轉向多種解決方案。

解決方案的解決方案

整個行業的許多諮詢平台和市場資源都為減輕投資組合的差異提供了支持。

財務顧問

財務顧問是尋求建立優化投資組合併將新投資集成到其投資組合中的投資者的領先解決方案。許多財務諮詢平台已經優化了投資組合分配技術，可以為投資者提供有關其整體資產分配餘額以及其投資組合中每次安全購買權重的指導。

財務顧問還提供重新平衡服務，可幫助投資者減輕投資組合績效領域的發展。有了專業的建議投資組合，投資者可以在整個投資宇宙中整合投資證券。

機器人顧問和包裝帳戶

出現機器人顧問為更傳統的託管包裝帳戶添加了新的選項。與共同基金包裝帳戶類似，Robo Advisors根據個人的總體風險概況建議託管基金。 Robo Advisors和Wrap帳戶基於現代投資組合理論建立了他們建議的投資組合分配百分比，並使用先進的技術為投資者提供建議。

但是，全面的包裝帳戶和機器人顧問尤其是他們選擇在其有效邊界中包括的證券的限制。對於Robo Advisors而言，這將其優化的投資組合分配限制為從擁有獨家合作夥伴關係的投資管理公司的大約10家交易所交易資金。

建議的資產分配

儘管個人投資者通常沒有與精緻的現代投資組合理論技術合作的奢侈，但他們可以轉向所證明在整個歷史上成功的建議分配。這些分配將投資者分為三類：保守，中等和積極進取。

從理論上講，保守派投資者將在假設的資本市場線上投資較低，分配幾乎完全加權到低風險，較低的退貨證券，例如貨幣市場基金，貸款基金和債券資金。溫和的投資者將擁有約50％的股票和較高風險證券的更加平衡的投資組合，降低風險固定收益證券的50％。積極進取的投資者將在股票和積極的增長證券中分配多達90％的股票偏向股票。

這些分配為投資者提供了管理投資組合中資產群體分配的指南，但仍然使他們願意接受廣泛的投資選擇，這些選擇可能會導致一類劃分。認真的投資者通常會選擇投資於託管基金投資組合，以針對每個資產組的分配，以便最大程度地減輕二線化效果。在某些情況下，投資者可能還希望密切關注他們添加的新投資與投資組合的相關性。

例如，新近確定的積極增長安全似乎似乎是一項不錯的投資，但是當將其與投資組合中其他積極增長證券的相關性進行比較時，它可能無法提供任何總體回報優勢。因此，投資者不僅應考慮將新投資的增長潛力添加到投資組合中，而且還應考慮其與其他投資組合證券的收益相關性。

託管資金

由於不同的影響，許多投資者可能會求助於其投資組合中的核心持有量的託管資金。這種方法需要一個遵守個人投資者尋求的策略的基金經理。

目標日期退休基金提供託管基金的最佳例子之一，投資者幾乎依靠他們的所有儲蓄來退休。這些資金的分配會隨著時間的流逝而變化，同時還可以管理最佳的多元化，提供了最佳的潛在回報，同時仍將風險管理到有針對性的利用日期。

除了目標日期資金外，託管資金生活方式類別中還存在其他策略，這些策略可以作為尋求減輕廣泛投資組合二線化效果的投資者的核心控股。

這些基金根據其風險承受能力為投資者提供投資組合，從保守派到中度到激進。 Vanguard的Lifestrategy基金是最受歡迎的生活方式基金選項之一，可幫助投資者管理適當的多元化。