สร้างพอร์ตการจ่ายเงินปันผลที่เติบโตไปพร้อมกับคุณ

ในการลงทุนความรู้คือพลัง เพื่อถอดความเบ็นเกรแฮมคำแนะนำการลงทุนคุณควรมุ่งมั่นที่จะรู้ว่าคุณกำลังทำอะไรและทำไม หากคุณไม่เข้าใจเกมอย่าเล่น อยู่ห่าง ๆ จนกว่าคุณจะทำ

หากคุณกำลังพิจารณาที่จะสร้างพอร์ตโฟลิโอสำหรับรายได้บทความนี้จะช่วยแนะนำคุณสู่ความสำเร็จ ซึ่งหมายถึงการสะสมรายได้พอร์ตโฟลิโอที่ให้ความต้องการทางการเงินของคุณนานหลังจากที่คุณหยุดทำงาน นี่ไม่ใช่โครงการที่น่าตื่นเต้น ในความเป็นจริงเรากำลังพูดว่าการลงทุนที่ดีที่สุดมาพร้อมกับความอดทนและสามัญสำนึก

การระบาดของอัตราเงินเฟ้อ

เงินเฟ้อและความเสี่ยงทางการตลาดเป็นความเสี่ยงหลักสองประการที่ต้องชั่งน้ำหนักซึ่งกันและกันในการลงทุน นักลงทุนมักจะอยู่ภายใต้จำนวนเงินที่แตกต่างกันขึ้นอยู่กับพอร์ตการลงทุนของพวกเขามิกซ์สินทรัพย์- นี่คือหัวใจสำคัญของภาวะที่กลืนไม่เข้าคายไม่ออกที่นักลงทุนรายได้ต้องเผชิญ: การหารายได้โดยไม่มีความเสี่ยงมากเกินไป

ที่ดอกเบี้ย 5% พอร์ตพันธบัตร $ 1 ล้านให้นักลงทุนที่มีรายได้ $ 50,000 ต่อปีและจะปกป้องนักลงทุนจากความเสี่ยงของตลาด อย่างไรก็ตามใน 12 ปีนักลงทุนจะมีเพียง $ 35,000 จากกำลังซื้อในวันนี้ดอลลาร์โดยสมมติว่าอัตราเงินเฟ้อ 3% เพิ่ม 30%อัตราภาษีและ $ 50,000 ของก่อนหักภาษีและการปรับอัตราเงินเฟ้อล่วงหน้าจะเปลี่ยนเป็นเพียงภายใต้ $ 25,000

คำถามกลายเป็น: เพียงพอแล้วที่คุณจะอยู่ต่อไปหรือไม่?

พื้นฐานของเงินปันผล

เงินปันผลเป็นที่นิยมมากในหมู่นักลงทุนโดยเฉพาะผู้ที่ต้องการรายได้อย่างต่อเนื่องจากการลงทุนของพวกเขา บาง บริษัท เลือกที่จะแบ่งปันผลกำไรกับผู้ถือหุ้น การแจกแจงเหล่านี้เรียกว่าเงินปันผล จำนวนเงินวิธีการและเวลาของการจ่ายเงินปันผลจะถูกกำหนดโดย บริษัทคณะกรรมการบริหาร- โดยทั่วไปจะออกเป็นเงินสดหรือเป็นหุ้นเพิ่มเติมของ บริษัท เงินปันผลสามารถทำได้แม้ว่า บริษัท จะไม่ทำกำไรและทำเช่นนั้นเพื่อเก็บบันทึกการชำระเงินปกติให้กับผู้ถือหุ้น บริษัท ส่วนใหญ่ที่จ่ายเงินปันผลทำเช่นนั้นเป็นรายเดือนรายไตรมาสหรือรายปี

เงินปันผลมีสองรูปแบบที่แตกต่างกัน - ปกติและพิเศษ เงินปันผลปกติจะจ่ายออกเป็นระยะ ๆ บริษัท จ่ายเงินปันผลเหล่านี้โดยรู้ว่าพวกเขาจะสามารถรักษาพวกเขาหรือในที่สุดก็เพิ่มพวกเขา เงินปันผลปกติคือการแจกแจงที่จ่ายผ่านรายได้ของ บริษัท ในทางกลับกันเงินปันผลพิเศษจะได้รับค่าตอบแทนหลังจากเหตุการณ์สำคัญบางอย่างและโดยปกติจะเกิดขึ้นครั้งเดียว บริษัท อาจเลือกที่จะให้รางวัลแก่ผู้ถือหุ้นของพวกเขาด้วยการชำระเงินเหล่านี้หากพวกเขาเกินความคาดหวังของกำไรหรือขายหน่วยธุรกิจ

ทำไมต้องจ่ายเงินปันผล?

นักลงทุนหลายคนเลือกที่จะรวมหุ้นที่จ่ายเงินปันผลในพอร์ตการลงทุนด้วยเหตุผลหลายประการ ก่อนอื่นพวกเขาให้รายได้เป็นประจำทุกเดือนรายไตรมาสหรือทุกปี ประการที่สองพวกเขาให้ความรู้สึกปลอดภัย ราคาหุ้นขึ้นอยู่กับความผันผวน-ไม่ว่าจะเป็นข่าวเฉพาะหรือปัจจัยเฉพาะของ บริษัท หรือปัจจัยที่ส่งผลกระทบต่อเศรษฐกิจโดยรวมดังนั้นนักลงทุนต้องการให้แน่ใจว่าพวกเขามีความมั่นคงเช่นกัน บริษัท หลายแห่งที่จ่ายเงินปันผลมีประวัติที่กำหนดไว้แล้วเกี่ยวกับผลกำไรและการแบ่งปันผลกำไร

ผลงานของผู้ถือหุ้นมีชุดความเสี่ยงของตัวเอง: ไม่ใช่การรับรองเงินปันผลและความเสี่ยงทางเศรษฐกิจ สมมติว่าแทนที่จะลงทุนในพอร์ตการลงทุนของพันธบัตรดังตัวอย่างก่อนหน้านี้คุณลงทุนในการจ่ายเงินปันผลที่ดีต่อสุขภาพด้วยอัตราผลตอบแทน 4% หุ้นเหล่านี้ควรเพิ่มการจ่ายเงินปันผลของพวกเขาอย่างน้อย 3% ต่อปีซึ่งจะครอบคลุมอัตราเงินเฟ้อและน่าจะเติบโตที่ 5% ต่อปีผ่าน 12 ปีเดียวกัน

หากหลังเกิดขึ้นกระแสรายได้ $ 50,000 จะเพิ่มขึ้นเป็นเกือบ $ 90,000 ต่อปี ในดอลลาร์ของวันนี้เงิน $ 90,000 นั้นจะมีมูลค่าประมาณ $ 63,000 ในอัตราเงินเฟ้อ 3% เดียวกัน หลังจากภาษี 15% สำหรับเงินปันผล - ไม่รับประกันในอนาคต - $ 63,000 จะมีมูลค่าประมาณ $ 53,000 ในดอลลาร์ในปัจจุบัน นั่นเป็นมากกว่าผลตอบแทนที่ได้รับจากพอร์ตโฟลิโอที่มีดอกเบี้ยเป็นสองเท่าของเราใบรับรองการฝากเงิน(CDS) และพันธบัตร

พอร์ตโฟลิโอที่รวมทั้งสองวิธีมีทั้งความสามารถในการทนต่อเงินเฟ้อและความสามารถในการทนต่อความผันผวนของตลาด วิธีที่ผ่านการทดสอบตามเวลาในการวางพอร์ตโฟลิโอครึ่งหนึ่งของคุณลงในหุ้นและอีกครึ่งหนึ่งในพันธบัตรมีข้อดีและควรได้รับการพิจารณา เมื่อนักลงทุนโตขึ้นขอบฟ้าเวลาสั้นลงและความจำเป็นในการเอาชนะอัตราเงินเฟ้อลดลง สำหรับผู้เกษียณการถ่วงน้ำหนักเป็นที่ยอมรับ แต่สำหรับนักลงทุนอายุน้อยที่มีอีก 30 หรือ 40 ปีก่อนการเกษียณอายุความเสี่ยงเงินเฟ้อจะต้องเผชิญหน้า หากยังไม่เสร็จมันจะกินพลังที่ได้รับ

ผลงานรายได้ที่ยอดเยี่ยม - หรือพอร์ตโฟลิโอใด ๆ สำหรับเรื่องนั้น - ใช้เวลาในการสร้าง ดังนั้นถ้าคุณไม่พบหุ้นที่ด้านล่างของกตลาดหมีอาจมีเพียงไม่กี่คนที่มีค่าหุ้นรายได้ซื้อในเวลาใดก็ได้ หากใช้เวลาห้าปีในการซื้อของเพื่อค้นหาผู้ชนะเหล่านี้ก็ไม่เป็นไร ดังนั้นอะไรจะดีไปกว่าการได้รับเงินเกษียณอายุของคุณด้วยเงินปันผลจากกชิปสีน้ำเงินสต็อกที่ยอดเยี่ยมผลตอบแทนจากเงินปันผล- การเป็นเจ้าของ บริษัท เหล่านั้น 10 แห่งหรือเป็นเจ้าของ บริษัท บลูชิพ 30 แห่งที่มีผลตอบแทนจากเงินปันผลสูง

คำขวัญ: ความปลอดภัยก่อน

จำได้ไหมว่าแม่ของคุณบอกให้คุณดูทั้งสองวิธีก่อนข้ามถนน? หลักการเดียวกันนี้ใช้ที่นี่: เวลาที่ง่ายที่สุดในการหลีกเลี่ยงความเสี่ยงในการลงทุนคือก่อนที่คุณจะเริ่ม

ก่อนที่คุณจะเริ่มซื้อการลงทุนให้ตั้งเกณฑ์ของคุณ ถัดไปทำการบ้านของคุณใน บริษัท ที่มีศักยภาพและรอจนกว่าราคาจะถูก หากมีข้อสงสัยให้รอมากกว่านี้ หลีกเลี่ยงปัญหาเพิ่มเติมในโลกนี้โดยพูดว่า "ไม่" มากกว่าการดำน้ำรอจนกว่าคุณจะพบชิปสีน้ำเงินที่ดีพร้อมกระสุนปืนงบดุลให้ผลผลิต 4 ถึง 5%หรือมากกว่านั้น ไม่สามารถหลีกเลี่ยงความเสี่ยงทั้งหมดได้ แต่คุณสามารถหลีกเลี่ยงความเสี่ยงที่ไม่จำเป็นหากคุณเลือกการลงทุนด้วยความระมัดระวัง

นอกจากนี้ระวังกับดักผลผลิต เหมือนกับดักมูลค่ากับดักที่ให้ผลผลิตสูงในตอนแรก โดยปกติคุณจะเห็น บริษัท ที่มีสูงอัตราผลตอบแทนปัจจุบันแต่เพียงเล็กน้อยในทางของสุขภาพพื้นฐาน แม้ว่า บริษัท เหล่านี้สามารถล่อลวงนักลงทุนได้ แต่พวกเขาก็ไม่ได้ให้ความมั่นคงของรายได้ที่คุณควรมองหา ตอนนี้อัตราผลตอบแทนปัจจุบัน 10% อาจดูดี แต่มันอาจทำให้คุณเข้ามาอันตรายร้ายแรงจากการตัดเงินปันผล-

การตั้งค่าผลงานของคุณ

นี่คือหกขั้นตอนในการแนะนำคุณในการตั้งค่าผลงานของคุณ:

1. ทำให้กระจายการถือครองหุ้นที่ดีของคุณ โปรดจำไว้ว่าคุณกำลังลงทุนเพื่อความต้องการรายได้ในอนาคตของคุณไม่พยายามเปลี่ยนเงินของคุณให้กลายเป็นโชคลาภของกษัตริย์โซโลมอน โดยคำนึงถึงสิ่งนี้ปล่อยให้พอร์ตโฟลิโอที่มุ่งเน้นเป็นพิเศษสำหรับคนที่กินและหายใจสต็อกของพวกเขา การรับเงินปันผลควรเป็นจุดสนใจหลักไม่ใช่แค่การเติบโต คุณไม่จำเป็นต้องใช้ความเสี่ยงของ บริษัท-
2. กระจายน้ำหนักของคุณให้รวมถึงห้าถึงเจ็ดอุตสาหกรรม การมี บริษัท น้ำมัน 10 แห่งดูดีเว้นแต่น้ำมันจะลดลงถึง $ 10 ต่อบาร์เรล ความมั่นคงและการเติบโตของเงินปันผลเป็นสิ่งสำคัญอันดับแรกดังนั้นคุณจะต้องหลีกเลี่ยงการลดเงินปันผล หากเงินปันผลของคุณถูกตัดให้แน่ใจว่าไม่ใช่ปัญหาทั่วทั้งอุตสาหกรรมที่กระทบทั้งหมดการถือครองในครั้งเดียว
3. เลือกความมั่นคงทางการเงินมากกว่าการเติบโต การมีทั้งคู่นั้นดีที่สุด แต่ถ้ามีข้อสงสัยการมีทางการเงินมากขึ้นนั้นดีกว่าการเติบโตในพอร์ตโฟลิโอของคุณมากขึ้น ซึ่งสามารถวัดได้จาก บริษัทอันดับเครดิต- การสำรวจการลงทุนของ Line มูลค่าจัดอันดับหุ้นทั้งหมดในดัชนีบรรทัดมูลค่าจาก A ++ ถึง D. มุ่งเน้นไปที่ "เป็น" สำหรับความเสี่ยงน้อยที่สุด
4. ค้นหา บริษัท ที่มีความเรียบง่ายการจ่ายเงินอัตราส่วน นี่คือเงินปันผลเป็นเปอร์เซ็นต์ของรายได้ อันอัตราส่วนการจ่ายเงินจาก 60% หรือน้อยกว่านั้นดีที่สุดที่จะอนุญาตให้มีห้องเลื้อยในกรณีที่มีปัญหา บริษัท ที่ไม่คาดฝัน
5. ค้นหา บริษัท ที่มีประวัติยาวนานในการเลี้ยงดูเงินปันผล ผลตอบแทนการจ่ายเงินปันผลรายไตรมาสของธนาคารแห่งอเมริกา (BAC) เพียง 0.1% ในปี 2554 เมื่อจ่าย 0.01 ดอลลาร์ต่อหุ้น สิบปีต่อมาอัตราผลตอบแทนเงินปันผลเพิ่มขึ้นเป็น 2.2%โดยมีเงินปันผลรายไตรมาส 0.21 ดอลลาร์ในปี 2564 เพิ่มขึ้น 20 เท่านั่นเป็นวิธีที่ควรจะทำงาน สถานที่ที่ดีในการเริ่มมองหาผู้สมัครรับผลงานที่เพิ่มเงินปันผลทุกปีคือS&P "Dividend Aristocrats"รายการและ "Achievers เงินปันผล" ของ Mergent การสำรวจการลงทุนของ Line มูลค่ายังมีประโยชน์ในการระบุหุ้นปันผลที่มีศักยภาพ บริษัท ที่เพิ่มเงินปันผลของพวกเขาอย่างต่อเนื่องเมื่อเวลาผ่านไปมีแนวโน้มที่จะดำเนินการต่อไปในอนาคตโดยสมมติว่าธุรกิจยังคงมีสุขภาพดี
6. ลงทุนเงินปันผลอีกครั้ง หากคุณเริ่มลงทุนเพื่อหารายได้ล่วงหน้าเมื่อคุณต้องการเงินลงทุนใหม่เงินปันผล การกระทำนี้สามารถเพิ่มจำนวนการเติบโตที่น่าประหลาดใจให้กับพอร์ตโฟลิโอของคุณด้วยความพยายามน้อยที่สุด

บรรทัดล่าง

ในขณะที่ไม่สมบูรณ์แบบวิธีการจ่ายเงินปันผลทำให้เรามีโอกาสมากขึ้นในการเอาชนะอัตราเงินเฟ้อเมื่อเวลาผ่านไปมากกว่าผลงานที่มีพันธะเท่านั้น ถ้าคุณมีทั้งสองอย่างที่ดีที่สุด นักลงทุนที่คาดว่าจะได้รับผลตอบแทนที่ปลอดภัย 5% โดยไม่มีความเสี่ยงใด ๆ คือการขอสิ่งที่เป็นไปไม่ได้ มันคล้ายกับการมองหานโยบายการประกันที่ปกป้องคุณไม่ว่าจะเกิดอะไรขึ้น - มันไม่มีอยู่จริง แม้แต่การซ่อนเงินสดในที่นอนก็จะไม่ทำงานเนื่องจากต่ำ แต่คงที่อัตราเงินเฟ้อ นักลงทุนต้องรับความเสี่ยงไม่ว่าจะชอบหรือไม่เพราะความเสี่ยงของเงินเฟ้ออยู่ที่นี่แล้วการเติบโตเป็นวิธีเดียวที่จะเอาชนะได้

Investopedia ไม่ได้ให้บริการภาษีการลงทุนหรือบริการทางการเงินและคำแนะนำ ข้อมูลจะถูกนำเสนอโดยไม่คำนึงถึงวัตถุประสงค์การลงทุนการยอมรับความเสี่ยงหรือสถานการณ์ทางการเงินของนักลงทุนที่เฉพาะเจาะจงและอาจไม่เหมาะสำหรับนักลงทุนทุกคน ประสิทธิภาพที่ผ่านมาไม่ได้บ่งบอกถึงประสิทธิภาพในอนาคต การลงทุนเกี่ยวข้องกับความเสี่ยงรวมถึงการสูญเสียเงินต้นที่เป็นไปได้