รายงานประจำปีคืออะไร?

รายงานประจำปีคืออะไร?

รายงานประจำปีเป็นเอกสารที่ บริษัท มหาชนจะต้องจัดทำเป็นประจำทุกปีผู้ถือหุ้นที่อธิบายการดำเนินงานและเงื่อนไขทางการเงินของพวกเขา รายงานบันทึกกิจกรรมของ บริษัท ในปีที่ผ่านมาอาจทำการคาดการณ์เกี่ยวกับอนาคตและมีข้อมูลทางการเงินและการดำเนินงานโดยละเอียด

สิ่งที่รวมอยู่ด้วย

รายงานประจำปีกลายเป็นข้อกำหนดด้านกฎระเบียบสำหรับ บริษัท มหาชนตามตลาดหุ้นล่มในปี 1929เมื่อฝ่ายนิติบัญญัติได้รับคำสั่งจากการรายงานทางการเงินขององค์กรที่ได้มาตรฐาน ซึ่งรวมถึงการเปิดเผยสาธารณะของกิจกรรมการดำเนินงานและการคลังของ บริษัท สำหรับปีที่แล้ว

โดยทั่วไปรายงานจะออกให้กับผู้ถือหุ้นและผู้มีส่วนได้เสียอื่น ๆ ที่ใช้เพื่อประเมินผลการดำเนินงานทางการเงินของ บริษัท และเพื่อการตัดสินใจลงทุนรายงานประจำปีมักจะมีส่วนต่อไปนี้ (ซึ่งเราจะสำรวจเพิ่มเติมในภายหลัง):

• ข้อมูลองค์กรทั่วไป
• การดำเนินงานและไฮไลท์ทางการเงิน
• จดหมายถึงผู้ถือหุ้นจาก CEO
• ข้อความบรรยายกราฟิกและภาพถ่าย
• การอภิปรายและการวิเคราะห์ของฝ่ายบริหาร (MD&A)
• งบการเงินรวมถึงงบดุลงบกำไรขาดทุนและงบกระแสเงินสด
• หมายเหตุถึงงบการเงิน
• รายงานของผู้สอบบัญชี

ข้อมูลสำหรับผู้มีส่วนได้ส่วนเสีย

รายงานประจำปีกำหนดว่าข้อมูลสอดคล้องกับหลักการบัญชีที่ยอมรับโดยทั่วไป(GAAP) การยืนยันนี้จะถูกเน้นเป็น "ความคิดเห็นที่ไม่มีเงื่อนไข"ในส่วนรายงานของผู้สอบบัญชี

นักวิเคราะห์พื้นฐานสามารถเข้าใจทิศทางในอนาคตของ บริษัท โดยการวิเคราะห์รายละเอียดที่ให้ไว้ในรายงานประจำปี รายงานประจำปีมีข้อมูลสำคัญเกี่ยวกับสถานะทางการเงินของ บริษัท ที่สามารถใช้ในการวัด:

• ความสามารถของ บริษัท ในการชำระหนี้เมื่อถึงกำหนด
• ไม่ว่า บริษัท จะทำกำไรหรือขาดทุนในปีงบประมาณก่อนหน้า
• การเติบโตของ บริษัท ในช่วงหลายปีที่ผ่านมา
• บริษัท ยังคงมีรายได้เท่าใดที่จะเพิ่มการดำเนินงาน
• สัดส่วนของค่าใช้จ่ายในการดำเนินงานต่อรายได้ที่เกิดขึ้น

รายงานกองทุนรวม

รายงานประจำปีกองทุนรวมเปิดเผยแง่มุมบางอย่างของการดำเนินงานของกองทุนและสภาพทางการเงิน ตรงกันข้ามกับรายงานประจำปีขององค์กรรายงานกองทุนรวมอธิบายได้ดีที่สุดว่า "วานิลลาธรรมดา" ในการนำเสนอของพวกเขา

อันกองทุนรวมรายงานประจำปีพร้อมด้วยหนังสือชี้ชวนของกองทุนและคำแถลงข้อมูลเพิ่มเติมเป็นแหล่งข้อมูลกองทุนหลายปีและผลการดำเนินงานที่มีให้สำหรับผู้ถือหุ้นและนักลงทุนกองทุนที่คาดหวัง

กองทุนรวมทั้งหมดที่ลงทะเบียนกับ ก.ล.ต. จะต้องส่งรายงานฉบับเต็มไปยังผู้ถือหุ้นทุกคนทุกปี รายงานแสดงให้เห็นว่ากองทุนมีค่าใช้จ่ายดีเพียงใดในปีงบประมาณ ข้อมูลที่สามารถพบได้ในรายงานประจำปีรวมถึง:

• ตารางแผนภูมิหรือกราฟของการถือครองตามหมวดหมู่ (เช่นประเภทของความปลอดภัยภาคอุตสาหกรรมภูมิภาคทางภูมิศาสตร์คุณภาพเครดิตหรือวุฒิภาวะ)
• งบการเงินที่ตรวจสอบแล้วรวมถึงรายการการถือครองที่สมบูรณ์หรือสรุป (50 อันดับแรก)
• งบการเงินย่อ
• ตารางแสดงผลตอบแทนของกองทุนสำหรับระยะเวลาหนึ่ง-ห้าและ 10 ปี
• การอภิปรายของฝ่ายบริหารเกี่ยวกับผลการดำเนินงานของกองทุน
• ข้อมูลการจัดการเกี่ยวกับกรรมการและเจ้าหน้าที่เช่นชื่ออายุและการครอบครอง
• ค่าตอบแทนหรือค่าตอบแทนที่จ่ายให้กับกรรมการเจ้าหน้าที่และอื่น ๆ

ส่วนของรายงานประจำปี

ลองมาดูส่วนหลักของรายงานประจำปี (ที่กล่าวถึงก่อนหน้านี้) ตลอดส่วนนี้เราจะอ้างถึงรายงานประจำปีของ Microsoft ในปี 2567 เป็นตัวอย่าง

ข้อมูลองค์กรทั่วไป

ส่วนข้อมูลองค์กรทั่วไปของรายงานประจำปีให้ภาพรวมของ บริษัท รวมถึงประวัติโครงสร้างองค์กรภารกิจและการดำเนินธุรกิจหลัก ส่วนนี้จะเป็นประโยชน์สำหรับผู้อ่านครั้งแรกหรือผู้ที่ไม่คุ้นเคยกับธุรกิจและมักจะเน้นการเปลี่ยนแปลงที่สำคัญล่าสุดของ บริษัท เช่นการควบรวมกิจการหรือการซื้อกิจการ

การดำเนินงานและไฮไลท์ทางการเงิน

ส่วนไฮไลท์การดำเนินงานและการเงินเป็นที่ที่ บริษัท จัดแสดงผลการดำเนินงานในพื้นที่สำคัญซึ่งมักจะรวมถึงการเปรียบเทียบปีต่อปีเพื่อแสดงให้เห็นถึงการเติบโตหรือความท้าทาย โปรดทราบว่าส่วนนี้ส่วนใหญ่เป็นคำอธิบาย มันอาจถูกขับเคลื่อนด้วยผลลัพธ์ทางการเงินที่ตรวจสอบแล้ว แต่ไฮไลท์ที่นำเสนอตัวเองไม่ได้รับการตรวจสอบ

เป้าหมายของส่วนนี้คือการให้ภาพรวมของสุขภาพและประสิทธิภาพโดยรวมของ บริษัท ซึ่งมักจะอยู่ในรูปแบบย่อ สำหรับนักลงทุนมันเป็นวิธีที่รวดเร็วในการวัดว่า บริษัท ได้บรรลุเป้าหมายเกินความคาดหวังหรือเผชิญกับความท้าทายที่สำคัญ ตัวอย่างเช่น Microsoft เน้นว่า "เราย้ายจากการพูดคุยเกี่ยวกับ AI เพื่อช่วยให้ลูกค้าของเราแปลเป็นผลลัพธ์จริง" จากนั้นระบุลูกค้าหลายรายเช่น Coles และ Unilever

จดหมายถึงผู้ถือหุ้นจาก CEO

ในจดหมายฉบับนี้ CEO มักจะกล่าวถึงผลการดำเนินงานของ บริษัท ความคิดริเริ่มเชิงกลยุทธ์ที่สำคัญความท้าทายที่ต้องเผชิญในระหว่างปีและแนวโน้มสำหรับอนาคต น้ำเสียงของตัวอักษรสามารถกำหนดอารมณ์โดยรวมสำหรับรายงานไม่ว่าจะเป็นในแง่ดีระมัดระวังหรือเฉลิมฉลอง

สำหรับผู้ถือหุ้นและนักลงทุนที่มีศักยภาพจดหมายฉบับนี้มักจะเป็นส่วนที่ย่อยได้และน่าเชื่อถือที่สุดของรายงาน มันให้องค์ประกอบของมนุษย์กับข้อมูลทางการเงินของ บริษัท และเสนอการตีความผลลัพธ์จากมุมมองของทีมผู้นำ Satya Nadella ตั้งค่าเสียงในช่วงต้นของรายงานประจำปีของ Microsoft เริ่มต้นจดหมายของเขาโดยกล่าวว่า "ปีงบประมาณ 2567 เป็นปีสำคัญสำหรับ Microsoft" เขาสรุปด้วยน้ำเสียงที่สร้างแรงบันดาลใจโดยกล่าวว่า "มันไม่ได้เป็นการพูดเกินจริงที่จะบอกว่าสิ่งที่เราแต่ละคนทำในตอนนี้ด้วยโอกาสพิเศษที่เราได้รับจะกำหนดอนาคต"

ข้อความบรรยายกราฟิกและภาพถ่าย

ข้อความบรรยายกราฟิกและภาพถ่ายนำชีวิตไปสู่รายงานประจำปีโดยเสริมข้อมูลทางการเงินด้วยเรื่องราวภาพและภาพประกอบ ส่วนนี้มักจะรวมถึงเรื่องราวความสำเร็จคำรับรองจากลูกค้าหรือไฮไลท์ของเหตุการณ์สำคัญในปีของ บริษัท ภาพถ่ายของพนักงานสิ่งอำนวยความสะดวกหรือผลิตภัณฑ์ช่วยในการสร้างการเชื่อมต่อส่วนบุคคลกับผู้อ่านมากขึ้นทำให้ บริษัท เป็นมนุษย์และทำให้มีความสัมพันธ์มากขึ้น Microsoft รวมการสร้างภาพข้อมูลเพื่อโอ้อวดเกี่ยวกับผลตอบแทนของสต็อกในช่วงห้าปีที่ผ่านมา

การอภิปรายและการวิเคราะห์ของผู้บริหาร

โดยทั่วไปส่วนนี้จะครอบคลุมถึงกลยุทธ์ของ บริษัท สภาพแวดล้อมทางธุรกิจและความท้าทายหรือโอกาสใด ๆ ที่พบในช่วงระยะเวลาการรายงาน มันมักจะให้คำอธิบายสำหรับการเปลี่ยนแปลงของผลลัพธ์ทางการเงินเช่นการเพิ่มขึ้นหรือลดลงของรายได้ค่าใช้จ่ายหรือผลกำไรและอาจรวมถึงงบคาดการณ์ล่วงหน้าเกี่ยวกับกลยุทธ์และเป้าหมายของ บริษัท ในขณะที่จดหมายของ CEO อาจเป็นอารมณ์ส่วน MD&A มักจะอธิบายได้มากกว่า

ตัวอย่างเช่นส่วน MD&A ของ Microsoft เริ่มต้นด้วยการเน้นตัวชี้วัดทางการเงินที่สำคัญรวมถึงรายได้คลาวด์ที่เพิ่มขึ้น 23%รายได้ผลิตภัณฑ์เชิงพาณิชย์ของสำนักงานเพิ่มขึ้น 16%และ LinkedIn รายได้เพิ่มขึ้น 9%

งบการเงิน

ส่วนงบการเงินมีเอกสารทางการเงินหลักที่แสดงผลการดำเนินงานของ บริษัท ในปีที่ผ่านมา งบดุลให้ภาพรวมของสินทรัพย์หนี้สินและส่วนของ บริษัท ในเวลาที่กำหนด งบกำไรขาดทุนรายละเอียดรายได้รายได้ค่าใช้จ่ายและผลกำไรของ บริษัท ในช่วงเวลาหนึ่ง งบกระแสเงินสดเปิดเผยว่ามีการสร้างและใช้เงินสดอย่างไร

หมายเหตุถึงงบการเงิน

หมายเหตุถึงงบการเงินเป็นคำอธิบายโดยละเอียดของรายการโฆษณาในงบการเงิน หมายเหตุเหล่านี้ให้บริบทเพิ่มเติมการชี้แจงและการเปิดเผยข้อมูลเกี่ยวกับวิธีการบัญชีสมมติฐานและนโยบายที่ใช้ในการจัดทำรายงานทางการเงิน ตัวอย่างเช่น Microsoft ทำลายหนี้ระยะยาวโดยการออกประจำปีอัตราดอกเบี้ยที่ระบุไว้และวุฒิภาวะ

รายงานของผู้สอบบัญชี

รายงานของผู้สอบบัญชีเป็นการประเมินบุคคลที่สามอิสระของงบการเงินของ บริษัท ในรายงานนี้ผู้สอบบัญชีแสดงความคิดเห็นว่างบการเงินเป็นตัวแทนของสถานะทางการเงินของ บริษัท อย่างเป็นธรรมตามหลักการบัญชีที่ได้รับการยอมรับโดยทั่วไป (GAAP) หรือมาตรฐานอื่น ๆ ที่เกี่ยวข้อง

บรรทัดล่าง

บริษัท มหาชนจะต้องจัดทำรายงานประจำปีเพื่อแสดงเงื่อนไขทางการเงินและการดำเนินงานในปัจจุบัน รายงานประจำปีสามารถตรวจสอบสถานะทางการเงินของ บริษัท และอาจเข้าใจแผนของ บริษัท รายงานเหล่านี้มีฟังก์ชั่นที่แตกต่างกันสำหรับกองทุนรวมที่รายงานผลการดำเนินงานให้กับผู้ถือหุ้น