ตัวเลือกหุ้นจูงใจ (ISO): คำจำกัดความและความหมาย

ตัวเลือกหุ้นจูงใจ (ISO) ให้สิทธิ์แก่พนักงานในการซื้อหุ้นของหุ้น บริษัท ในราคาที่ลดลง กำไรจาก ISO ที่ผ่านการรับรองมักจะถูกเก็บภาษีในอัตรากำไรจากการลงทุนไม่ใช่อัตราที่สูงขึ้นสำหรับรายได้ปกติ ตัวเลือกหุ้นที่ไม่ผ่านการรับรอง (NSOs) จะถูกเก็บภาษีเป็นรายได้ปกติ โดยทั่วไปแล้ว ISO จะได้รับรางวัลจากผู้บริหารระดับสูงและพนักงานที่มีมูลค่าสูง ISOS เรียกอีกอย่างว่าตัวเลือกหุ้นตามกฎหมายหรือที่ผ่านการรับรอง

ทำความเข้าใจกับตัวเลือกหุ้นจูงใจ (ISOs)

สิ่งจูงใจหรือตัวเลือกหุ้นตามกฎหมายมีการเสนอโดย บริษัท บางแห่งเพื่อส่งเสริมให้พนักงานอยู่กับพวกเขาในระยะยาวและมีส่วนร่วมในการเติบโตและการพัฒนาของพวกเขา ISO มักจะออกโดย บริษัท การค้าสาธารณะหรือบริษัท เอกชนการวางแผนสาธารณะ- พวกเขาต้องการเอกสารแผนที่แสดงให้เห็นอย่างชัดเจนว่ามีตัวเลือกให้กับพนักงานที่เฉพาะเจาะจงอย่างชัดเจน พนักงานเหล่านั้นจะต้องใช้ตัวเลือกของพวกเขาภายใน 10 ปีหลังจากได้รับ

ตัวเลือกสามารถใช้เพื่อเพิ่มเงินเดือนหรือเป็นรางวัลแทนการเพิ่มเงินเดือนแบบดั้งเดิม ตัวเลือกหุ้นเช่นเดียวกับผลประโยชน์อื่น ๆ สามารถใช้เพื่อดึงดูดความสามารถโดยเฉพาะอย่างยิ่งหาก บริษัท ไม่สามารถจ่ายเงินเดือนฐานการแข่งขันได้

ตัวเลือกหุ้นจูงใจ (ISOs) ทำงานอย่างไร

ตัวเลือกหุ้นจะออกหรือได้รับอนุญาตจาก บริษัท ที่กำหนดราคาของพวกเขาเรียกว่า "ราคานัดหยุดงาน- โดยทั่วไปแล้วจะเกี่ยวกับมูลค่าของหุ้นในเวลานั้น

ISO จะออกในวันที่ให้ทุนและพนักงานใช้สิทธิ์ในการซื้อตัวเลือกในวันออกกำลังกาย เมื่อใช้ตัวเลือกแล้วพนักงานสามารถขายหุ้นได้ทันทีหรือรอทำเช่นนั้น ซึ่งแตกต่างจากตัวเลือกที่ไม่ได้ตั้งค่าระยะเวลาการเสนอขายสำหรับ ISO นั้นอยู่เสมอ 10 ปีหลังจากนั้นตัวเลือกจะหมดอายุ

ตัวเลือกหุ้นพนักงาน (เหล่านั้น) โดยทั่วไปจะมีกำหนดการมอบหมายที่ต้องได้รับความพึงพอใจก่อนที่พนักงานจะสามารถใช้ตัวเลือกได้ ตารางเวลาหน้าผาสามปีมาตรฐานใช้ในหลาย ๆ กรณี: พนักงานจะได้รับสิทธิ์อย่างเต็มที่ในตัวเลือกทั้งหมดที่ออกให้พวกเขาในเวลานั้น

นายจ้างคนอื่น ๆ ใช้การให้คะแนน ในระบบนี้พนักงานจะได้รับหนึ่งในห้าของตัวเลือกของพวกเขาในแต่ละปีเริ่มต้นในปีที่สองหลังจากที่พวกเขาได้รับ พนักงานจะได้รับสิทธิ์อย่างเต็มที่ในตัวเลือกทั้งหมดภายในปีที่หก

ใช้ตัวเลือก

เมื่อระยะเวลาการได้รับสิทธิหมดอายุพนักงานสามารถซื้อหุ้นในราคานัดหยุดงานนั่นคือ“ ใช้ตัวเลือก” จากนั้นพนักงานสามารถขายหุ้นสำหรับมูลค่าปัจจุบันการแทงความแตกต่างระหว่างราคานัดหยุดงานและราคาขายเป็นกำไร

แน่นอนว่าไม่มีการรับประกันว่าราคาหุ้นจะสูงกว่าราคานัดหยุดงานเมื่อตัวเลือก หากต่ำกว่าพนักงานสามารถเก็บตัวเลือกได้จนกว่าจะถึงวันหมดอายุด้วยความหวังว่าราคาจะเพิ่มขึ้น ISO มักจะหมดอายุหลังจาก 10 ปี

ISO อาจมีบทบัญญัติ Clawback- สิ่งเหล่านี้ช่วยให้นายจ้างสามารถเรียกคืนตัวเลือกได้ ตัวอย่างเช่นนายจ้างอาจทำเช่นนั้นหากพนักงานออกจาก บริษัท ด้วยเหตุผลอื่นนอกเหนือจากความตายความพิการหรือการเกษียณอายุหรือหาก บริษัท กลายเป็นเรื่องทางการเงินที่ไม่สามารถปฏิบัติตามข้อผูกพันกับตัวเลือกได้

การรักษาภาษีสำหรับตัวเลือกหุ้นจูงใจ (ISOS)

ISOs ได้รับการปฏิบัติอย่างดีสำหรับภาษีมากกว่าตัวเลือกหุ้นที่ไม่ผ่านการรับรอง (NSOs) ส่วนหนึ่งเป็นเพราะพวกเขาต้องการถือหุ้นเป็นระยะเวลานานขึ้น นี่เป็นความจริงของหุ้นหุ้นปกติเช่นกัน หุ้นจะต้องจัดขึ้นเป็นเวลานานกว่าหนึ่งปีสำหรับกำไรจากการขายเพื่อให้มีคุณสมบัติเป็นกำไรจากการลงทุนมากกว่ารายได้ทั่วไป-

สำหรับ ISOS จะต้องถือหุ้นนานกว่าหนึ่งปีนับจากวันที่ออกกำลังกายและสองปีนับจากเวลาที่ได้รับทุนเงื่อนไขทั้งสองจะต้องเป็นไปตามผลกำไรที่จะนับเป็นกำไรจากการลงทุนมากกว่ารายได้ที่ได้รับ

เนื่องจาก ISO มีผลกระทบทางภาษีที่เฉพาะเจาะจงซึ่งอาจส่งผลกระทบต่อการได้รับทุนและภาษีเงินได้ขึ้นอยู่กับเวลาในการขายของพวกเขา

1. เมื่อได้รับ: ไม่มีผลกระทบทางภาษีเมื่อได้รับ ISO ในขั้นต้น
2. เมื่อออกกำลังกาย: เมื่อคุณใช้ ISOS ความแตกต่างระหว่างราคาการนัดหยุดงานและมูลค่าตลาดยุติธรรมของหุ้นเรียกว่า "องค์ประกอบต่อรอง" ซึ่งแตกต่างจาก NSO องค์ประกอบนี้ไม่ได้รับการพิจารณารายได้ปกติในขั้นตอนนี้หากคุณยึดมั่นในหุ้น
3. หลังการขาย: เมื่อคุณขายหุ้นพวกเขาถูกเก็บภาษีขึ้นอยู่กับระยะเวลาการถือครอง:

• การจัดการที่มีคุณสมบัติเหมาะสม: หากคุณขายหุ้นอย่างน้อยสองปีนับจากวันที่ให้ทุนและอย่างน้อยหนึ่งปีนับจากวันที่ออกกำลังกายกำไรจะได้รับการปฏิบัติตามกำไรระยะยาวซึ่งมักจะเป็นอัตราภาษีที่ต่ำกว่า
• ตัดสิทธิ์การจัดการ: หากคุณขายหุ้นก่อนที่ระยะเวลาการถือครองเหล่านี้จะสิ้นสุดลง“ องค์ประกอบการต่อรอง” จะถือว่าเป็นรายได้ปกติและกำไรหรือขาดทุนเพิ่มเติมใด ๆ เป็นผลกำไร/ผลขาดทุนระยะยาวหรือระยะยาวขึ้นอยู่กับระยะเวลาที่คุณถือหุ้นหลังจากออกกำลังกาย

ตัวอย่างของตัวเลือกหุ้นจูงใจ

ลองดูตัวอย่าง สมมติว่า บริษัท หนึ่งมอบให้กับ ISO 100 หุ้นถึงคุณ 1 ธันวาคม 2020 คุณสามารถใช้ตัวเลือกหรือซื้อ 100 หุ้นหลังจากวันที่ 1 ธันวาคม 2022 ถ้าคุณเลือกที่จะไปข้างหน้าและออกกำลังกายคุณจะไม่ต้องเสียภาษีรายได้ธรรมดาทันทีในองค์ประกอบการต่อรอง แต่บอกว่าคุณตัดสินใจที่จะขายหุ้นเหล่านี้ การรักษาภาษีของผลกำไรของคุณขึ้นอยู่กับระยะเวลาที่คุณถือไว้ หากคุณรออย่างน้อยหนึ่งปีหลังจากใช้ตัวเลือกในการขายพวกเขาผลกำไรของคุณจะมีสิทธิ์ได้รับภาษีกำไรระยะยาวซึ่งมักจะอยู่ในอัตราที่ต่ำกว่าเมื่อเทียบกับภาษีเงินได้ปกติ

เพื่อให้เข้าใจว่าความแตกต่างเหล่านี้เป็นเท่าใด ณ ปี 2023 อัตราภาษีกำไรจากการลงทุนคือ 0%, 15%หรือ 20%ขึ้นอยู่กับรายได้ของการยื่นแต่ละครั้งชายขอบอัตราภาษีเงินได้สำหรับผู้ที่มีรายบุคคลในขณะเดียวกันอยู่ในช่วงตั้งแต่ 10% ถึง 37% ขึ้นอยู่กับรายได้

การรอระยะเวลาการถือครองเป็นข้อได้เปรียบทางการเงินสำหรับคุณเนื่องจากคุณลดภาระภาษีให้น้อยที่สุด แต่ถ้าคุณตัดสินใจที่จะขายหุ้นก่อนสิ้นสุดระยะเวลาการถือครองคุณจะต้องเผชิญกับ“ การตัดสิทธิ์ที่ถูกตัดสิทธิ์” ในกรณีดังกล่าวองค์ประกอบการต่อรองจะได้รับการปฏิบัติเป็นรายได้ปกติขึ้นอยู่กับอัตราภาษีที่สูงขึ้นและกำไรหรือขาดทุนเพิ่มเติมใด ๆ จะได้รับการพิจารณาว่าได้รับผลกำไรระยะสั้นหรือระยะยาวหรือขาดทุนขึ้นอยู่กับระยะเวลาการถือครองหลังการออกกำลังกาย

จากมุมมองของนายจ้างความหมายทางภาษีขึ้นอยู่กับสิ่งที่คุณทำกับ ISO ของคุณ หากคุณรอระยะเวลาการถือครองและมี“ การจัดการที่มีคุณสมบัติเหมาะสม” บริษัท จะไม่ได้รับการลดหย่อนภาษี อย่างไรก็ตามหากคุณขายหุ้นก่อนที่ระยะเวลาการถือครองจะสิ้นสุดลงและด้วยเหตุนี้จึงมี“ การตัดสิทธิ์ที่ถูกตัดสิทธิ์” นายจ้างสามารถลดหย่อนภาษีสำหรับองค์ประกอบการต่อรองได้

ตัวเลือกหุ้นจูงใจ (ISOS) กับตัวเลือกหุ้นที่ไม่มีคุณสมบัติ (NSO)

ตัวเลือกหุ้นที่ไม่ผ่านการรับรอง (NSO) จะถูกเก็บภาษีเป็นรายได้ปกติเมื่อใช้งาน นอกจากนี้มูลค่าของ NSO บางส่วนอาจต้องเสียภาษีหัก ณ ที่จ่ายของรายได้ทันทีที่ใช้งานด้วย ISO ในขณะเดียวกันก็ไม่จำเป็นต้องมีการรายงานจนกว่ากำไรจะได้รับ

ISOS มีลักษณะคล้ายกับตัวเลือกที่ไม่ได้รับการตรวจที่สามารถออกกำลังกายได้หลายวิธี คุณสามารถจ่ายเงินสดล่วงหน้าเพื่อออกกำลังกาย อีกทางเลือกหนึ่งสามารถใช้ในการทำธุรกรรมแบบไม่มีเงินสดหรือใช้ไฟล์การแลกเปลี่ยนสต็อก- ผลกำไรจากการขาย NSO อาจถูกเก็บภาษีเป็นรายได้ปกติหรือเป็นการรวมกันของรายได้ปกติและกำไรจากการลงทุนขึ้นอยู่กับว่าพวกเขาจะขายในไม่ช้าหลังจากใช้ตัวเลือก 

สำหรับพนักงานข้อเสียของการมี ISOS คือมีความเสี่ยงมากขึ้นที่เกิดขึ้นจากระยะเวลารอก่อนที่จะสามารถขายตัวเลือกได้ นอกจากนี้มีความเสี่ยงที่จะทำกำไรได้มากพอจากการขาย ISO เพื่อกระตุ้นให้รัฐบาลกลางภาษีขั้นต่ำทางเลือกอื่น- ซึ่งมักจะใช้เฉพาะกับผู้ที่มีรายได้สูงและรางวัลทางเลือกที่สำคัญมาก

ISOS ยังมีสิ่งที่เรียกว่าการเลือกปฏิบัติ ในขณะที่แผนการซื้อหุ้นพนักงานประเภทอื่น ๆ ส่วนใหญ่จะต้องเสนอให้กับพนักงานทุกคนของ บริษัท ที่มีคุณสมบัติตรงตามข้อกำหนดขั้นต่ำ แต่ ISO มักจะเสนอให้กับผู้บริหารและพนักงานคนสำคัญเท่านั้น ISO สามารถเปรียบได้อย่างไม่เป็นทางการแผนการเกษียณอายุที่ไม่ผ่านการรับรองซึ่งโดยทั่วไปจะมุ่งเน้นไปที่ผู้ที่อยู่ด้านบนของโครงสร้างองค์กรซึ่งตรงข้ามกับแผนการที่มีคุณสมบัติซึ่งจะต้องเสนอให้กับพนักงานทุกคน

บรรทัดล่าง

นายจ้างเสนอ ISO ให้กับพนักงานเพื่อให้พวกเขามีส่วนร่วมในธุรกิจ ตามชื่อของพวกเขาหมายถึงพวกเขาเป็นแรงจูงใจให้พนักงานช่วยให้ บริษัท มีมูลค่าเพิ่มขึ้นเนื่องจากมูลค่าของตัวเลือกจะขึ้นอยู่กับราคาหุ้นของธุรกิจ เพื่อให้ได้ประโยชน์สูงสุดจากตัวเลือกหุ้นของคุณเป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องเข้าใจว่าคุณจะออกกำลังกายได้อย่างไรรวมถึงวิธีการเก็บภาษี