ค่าตัดจำหน่ายเชิงลบ: ความหมายภาพรวมตัวอย่างตัวอย่าง

ค่าตัดจำหน่ายเชิงลบคืออะไร?

ค่าตัดจำหน่ายเชิงลบเป็นคำทางการเงินที่อ้างถึงการเพิ่มขึ้นของไฟล์อาจารย์ใหญ่ยอดคงเหลือของเงินกู้ที่เกิดจากความล้มเหลวในการครอบคลุมความสนใจเนื่องจากเงินกู้นั้น ตัวอย่างเช่นหากการชำระดอกเบี้ยเงินกู้คือ $ 500 และผู้กู้จ่ายเพียง $ 400 เท่านั้นความแตกต่าง $ 100 จะถูกเพิ่มเข้าไปในยอดเงินต้นของเงินกู้

ทำความเข้าใจกับค่าตัดจำหน่ายเชิงลบ

ในเงินกู้ทั่วไปยอดเงินต้นจะค่อยๆลดลงเมื่อผู้กู้ทำการชำระเงิน สินเชื่อตัดจำหน่ายเชิงลบเป็นปรากฏการณ์ย้อนกลับซึ่งยอดเงินต้นจะเพิ่มขึ้นเมื่อผู้กู้ไม่สามารถชำระเงินได้

การตัดจำหน่ายเชิงลบมีจุดเด่นในบางประเภทจำนองเงินให้สินเชื่อเช่นตัวเลือกการชำระเงินการจำนองอัตราการจำนอง (ARMS)ซึ่งให้ผู้กู้กำหนดจำนวนดอกเบี้ยของการชำระเงินแต่ละเดือนที่พวกเขาเลือกที่จะจ่าย ส่วนใดส่วนหนึ่งของดอกเบี้ยที่พวกเขาเลือกที่จะไม่จ่ายจะถูกเพิ่มเข้าไปในยอดเงินต้นของการจำนอง

การจำนองอีกประเภทหนึ่งที่รวมเอาการตัดจำหน่ายเชิงลบเป็นสิ่งที่เรียกว่าจำนองการชำระเงินที่สำเร็จการศึกษา (GPM)- ด้วยรุ่นนี้ตารางการตัดจำหน่ายมีโครงสร้างเพื่อให้การชำระเงินครั้งแรกมีเพียงส่วนหนึ่งของดอกเบี้ยที่จะถูกเรียกเก็บในภายหลัง ในขณะที่การชำระเงินบางส่วนเหล่านี้กำลังดำเนินการส่วนดอกเบี้ยที่หายไปจะถูกเพิ่มกลับไปยังยอดเงินต้นของเงินกู้ ในระยะเวลาการชำระเงินในภายหลังการชำระเงินรายเดือนจะรวมองค์ประกอบดอกเบี้ยเต็มทำให้ยอดเงินต้นลดลงอย่างรวดเร็วมากขึ้น

แม้ว่าการตัดจำหน่ายเชิงลบจะให้ความยืดหยุ่นแก่ผู้กู้ แต่ในที่สุดพวกเขาก็สามารถพิสูจน์ได้ว่ามีค่าใช้จ่ายสูง ตัวอย่างเช่นในกรณีของแขนผู้กู้อาจเลือกที่จะชะลอการจ่ายดอกเบี้ยเป็นเวลาหลายปี แม้ว่าสิ่งนี้จะช่วยลดภาระการชำระเงินรายเดือนในระยะสั้น แต่ก็สามารถทำให้ผู้กู้มีอนาคตที่รุนแรงช็อตการชำระเงินในกรณีที่อัตราดอกเบี้ยพุ่งสูงขึ้นในภายหลัง ในแง่นี้จำนวนดอกเบี้ยรวมที่จ่ายโดยผู้กู้อาจจะยิ่งใหญ่กว่าถ้าพวกเขาไม่ได้พึ่งพาการตัดจำหน่ายเชิงลบเริ่มต้นด้วย

ตัวอย่างในโลกแห่งความเป็นจริงของการตัดจำหน่ายเชิงลบ

พิจารณาตัวอย่างสมมุติต่อไปนี้: ไมค์ผู้ซื้อบ้านเป็นครั้งแรกต้องการให้การชำระเงินจำนองรายเดือนของเขาต่ำที่สุดเท่าที่จะทำได้ เพื่อให้บรรลุเป้าหมายนี้เขาเลือกใช้แขนเลือกที่จะจ่ายดอกเบี้ยเพียงเล็กน้อยในการชำระเงินรายเดือนของเขา

ให้เราสมมติว่าไมค์ได้รับการจำนองของเขาเมื่ออัตราดอกเบี้ยต่ำในอดีต อย่างไรก็ตามเรื่องนี้การชำระเงินจำนองรายเดือนของเขาจะเพิ่มขึ้นเป็นเปอร์เซ็นต์ที่สำคัญของรายได้รายเดือนของเขา - แม้ว่าเขาจะใช้ประโยชน์จากค่าตัดจำหน่ายเชิงลบที่แขนเสนอ

แม้ว่าแผนการชำระเงินของไมค์อาจช่วยให้เขาจัดการค่าใช้จ่ายในระยะสั้น แต่ก็ทำให้เขาเสี่ยงต่อความเสี่ยงในอัตราดอกเบี้ยระยะยาวมากขึ้นเนื่องจากหากอัตราดอกเบี้ยในอนาคตเพิ่มขึ้นเขาอาจไม่สามารถจ่ายเงินรายเดือนที่ปรับได้ นอกจากนี้เนื่องจากกลยุทธ์การชำระดอกเบี้ยเงินดอกเบี้ยต่ำของไมค์ทำให้ยอดเงินกู้ของเขาลดลงช้ากว่าที่เป็นอย่างอื่นเขาจะมีเงินต้นและดอกเบี้ยมากขึ้นในการชำระคืนในอนาคตมากกว่าถ้าเขาจ่ายดอกเบี้ยเต็มและเงินต้นที่เขาเป็นหนี้ในแต่ละเดือน