ETF พันธบัตรเทศบาลที่ดีที่สุด

พันธบัตรเทศบาลกองทุนแลกเปลี่ยนแลกเปลี่ยน (ETFs)ให้การเข้าถึงที่หลากหลายแก่นักลงทุนตลาดพันธบัตรเทศบาล-พันธบัตรเทศบาลหรือมูนิสเป็นตราสารหนี้ที่ออกโดยรัฐเทศบาลหรือมณฑลเพื่อวัตถุประสงค์ในการจัดหาเงินทุนสาธารณะเช่นการก่อสร้างทางหลวงสะพานและโรงเรียน

สำหรับนักลงทุนมักจะเสนอรายได้ดอกเบี้ยปลอดภาษี ในขณะที่พันธบัตรเหล่านี้ได้รับการจัดอันดับเกรดการลงทุนโดยหน่วยงานจัดอันดับระบุระดับค่อนข้างต่ำความเสี่ยงด้านเครดิตพวกเขาคือไม่เสี่ยง- ETF พันธบัตรเทศบาลสามารถช่วยลดเสี่ยงผ่านการถือครองหนี้ที่ออกโดยรัฐที่หลากหลายรัฐบาลเทศบาลหรือหน่วยงาน

ในสัปดาห์สุดท้ายของเดือนสิงหาคมกองทุนพันธบัตรเทศบาลมีมูลค่า 3.4 พันล้านดอลลาร์ในการไหลออกท่ามกลางความกลัวเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อและอัตราดอกเบี้ยที่เพิ่มขึ้น ห้าใน 10 สัปดาห์แรกของการไหลออกของกองทุนพันธบัตร Muni ตั้งแต่ปี 1992 เกิดขึ้นในปี 2565

มีอีทีเอฟพันธบัตรเทศบาล 65 รายการที่การค้าขายในสหรัฐอเมริกาไม่รวมผกผันและเลียนแบบETF และเงินทุนที่มีน้อยกว่า $ 50 ล้านในสินทรัพย์ภายใต้การจัดการ (AUM)- พันธบัตรเทศบาลซึ่งวัดโดยดัชนีพันธบัตรเทศบาลบลูมเบิร์กมีประสิทธิภาพสูงกว่าตลาดที่กว้างขึ้นในช่วง 12 เดือนที่ผ่านมาโดยมีผลตอบแทนรวม -9.1% เมื่อเทียบกับผลตอบแทนรวมของ S&P 500 ที่ -11.0% ณ วันที่ 1 กันยายน 2022

อีทีเอฟพันธบัตรที่มีประสิทธิภาพดีที่สุดซึ่งขึ้นอยู่กับผลการดำเนินงานในปีที่ผ่านมาคือ ETF ปลอดภาษี Invesco VRDO (PVI- เราตรวจสอบอีทีเอฟพันธบัตรที่ดีที่สุดสามแห่งด้านล่าง ตัวเลขทั้งหมดด้านล่างนี้เป็นวันที่ 2 กันยายน 2565เพื่อมุ่งเน้นไปที่กลยุทธ์การลงทุนของกองทุนการถือครองอันดับต้น ๆ ที่ระบุไว้สำหรับ ETF แต่ละตัวโดยทั่วไปไม่รวมการถือครองเงินสดและการถือครองที่ซื้อด้วยเงินกู้ยืมหลักทรัพย์ยกเว้นภายใต้กรณีที่ผิดปกติเช่นเมื่อส่วนเงินสดมีขนาดใหญ่เป็นพิเศษ นั่นเป็นกรณีของ IBMK ด้านล่าง

Invesco VRDO ETF ปลอดภาษี (PVI)

• ประสิทธิภาพมากกว่าหนึ่งปี: 0.2%
• อัตราส่วนค่าใช้จ่าย: 0.25%
• อัตราเงินปันผลประจำปี: N/A
• ปริมาณเฉลี่ยสามเดือนต่อวัน: 6,995
• สินทรัพย์ที่อยู่ภายใต้การบริหาร: $ 63.5 ล้าน
• วันที่เริ่มต้น: 15 พ.ย. 2550
• ผู้ออก: Invesco

PVI พยายามติดตาม Ice US Municipal AMT-Free VRDO ดัชนีข้อ จำกัด ดัชนีกำหนดเป้าหมายประสิทธิภาพของการยกเว้นภาษีดอลลาร์สหรัฐภาระหน้าที่อุปสงค์อัตราแปรผัน(VRDOS) ที่ออกโดยรัฐในสหรัฐอเมริกาดินแดนและเขตการปกครองทางการเมืองของพวกเขา พวกเขามีอัตราดอกเบี้ยที่รีเซ็ตรายวันรายสัปดาห์หรือรายเดือนETF ไม่ได้ซื้อความปลอดภัยทุกอย่างในดัชนีและใช้วิธีการสุ่มตัวอย่างแทน เนื่องจากมุ่งเน้นไปที่ส่วนที่สั้นที่สุดของเส้นโค้งวุฒิภาวะ PVI จึงมีความเสี่ยงด้านอัตราดอกเบี้ยเพียงเล็กน้อยถึงไม่มีเลย ในขณะนี้ทำให้เป็นการลงทุนที่ปลอดภัยยิ่งขึ้นในช่วงเวลาที่มีความผันผวนสูง แต่ก็ยัง จำกัด ผลผลิต การถือครองสามอันดับแรกของกองทุนคือพันธบัตรที่ออกโดยเจนีวาสำนักงานพัฒนาอุตสาหกรรมนิวยอร์ก Emmaus, Pa. ผู้มีอำนาจทั่วไป; และหน่วยงานด้านการเงินของรัฐอิลลินอยส์

iShares Ibonds ธ.ค. 2022 คำศัพท์ Muni Bond ETF (IBMK)

• ประสิทธิภาพมากกว่าหนึ่งปี: -0.1%
• อัตราส่วนค่าใช้จ่าย: 0.18%
• ผลตอบแทนเงินปันผลประจำปี: 1.33%
• ปริมาณเฉลี่ยสามเดือนต่อวัน: 66,532
• สินทรัพย์ภายใต้การบริหาร: $ 434.5 ล้าน
• วันที่เริ่มต้น: 1 กันยายน 2558
• ผู้ออก: การจัดการการเงินของแบล็คร็อค

IBMK ติดตาม S&P AMT Free Free Series Dec 2022 ดัชนีดัชนีประกอบด้วยพันธบัตรการลงทุนระดับ US Muni ที่ครบกำหนดระหว่างวันที่ 31 ธันวาคม 2021 และ 2 ธันวาคม 2565 เป้าหมายของ ETF คือรายได้ที่ได้รับการยกเว้นภาษีและจัดการความเสี่ยงด้านอัตราดอกเบี้ย เงินสดและ/หรือตราสารอนุพันธ์ประกอบด้วยส่วนแบ่งการถือครองที่ใหญ่ที่สุดที่ 47.5%ตามด้วยพันธบัตรที่ได้รับการสนับสนุนด้านภาษีในท้องถิ่นและพันธบัตรก่อนกำหนด/Escrow กองทุนถือพันธบัตรที่ออกโดยเกือบทุกรัฐในสหรัฐอเมริกาโดยแคลิฟอร์เนียและแมริแลนด์ได้รับการจัดสรรที่ใหญ่ที่สุดการถือครองเทศบาลชั้นนำของ IBMK รวมถึงพันธบัตรที่ออกโดย Montgomery County, Md .; มหาวิทยาลัยมิชิแกน; และ Battery Park City Authority, NY

Invesco BulletShares 2022 ETF พันธบัตรเทศบาล (BSMM)

• ประสิทธิภาพมากกว่าหนึ่งปี: -0.2%
• อัตราส่วนค่าใช้จ่าย: 0.18%
• ผลตอบแทนเงินปันผลประจำปี: 0.38%
• ปริมาณเฉลี่ยสามเดือนต่อวัน: 24,082
• สินทรัพย์ที่อยู่ภายใต้การบริหาร: $ 80.8 ล้าน
• วันที่เริ่มต้น: 25 กันยายน 2019
• ผู้ออก: Invesco

BSMM ติดตาม Invesco BulletShares USD Municipal Bond 2022 ดัชนี ดัชนีมีวัตถุประสงค์เพื่อวัดประสิทธิภาพของพอร์ตการลงทุนของพันธบัตรเทศบาลที่มีเงินดอลลาร์สหรัฐที่มีผลครบกำหนดในปี 2565 พันธบัตรจะออกโดยรัฐสหรัฐฯหน่วยงานของรัฐหรือรัฐบาลท้องถิ่น เมื่อ BSMM มุ่งเน้นไปที่พันธบัตรที่ครบกำหนดในปี 2565 กองทุนจะสิ้นสุดลงประมาณ 15 ธันวาคม 2565กองทุน BulletShares มีความโดดเด่นในการแจกจ่ายเงินต้นกลับไปยังนักลงทุนเมื่อถึงวันครบกำหนดที่กำหนด สิ่งนี้ช่วยให้นักลงทุนมองล็อคในการแก้ไขคูปองในขณะที่ยังเพลิดเพลินกับการกระจายความเสี่ยงที่เป็นไปได้ผ่าน ETF การถือครองอันดับต้น ๆ ของ BSMM รวมถึงพันธบัตรที่ออกโดย Cook County, Ill .; หน่วยงานที่อยู่อาศัยและการพัฒนาเศรษฐกิจของรัฐวิสคอนซิน และ Metropolitan Transportation Authority, NY

ความคิดเห็นความคิดเห็นและการวิเคราะห์ที่แสดงในที่นี้มีวัตถุประสงค์เพื่อให้ข้อมูลเท่านั้นและไม่ควรพิจารณาคำแนะนำการลงทุนส่วนบุคคลหรือคำแนะนำในการลงทุนในความปลอดภัยใด ๆ หรือนำกลยุทธ์การลงทุนใด ๆ มาใช้ ในขณะที่เราเชื่อว่าข้อมูลที่ให้ไว้ในที่นี้มีความน่าเชื่อถือ แต่เราไม่รับประกันความถูกต้องหรือความสมบูรณ์ มุมมองและกลยุทธ์ที่อธิบายไว้ในเนื้อหาของเราอาจไม่เหมาะสำหรับนักลงทุนทุกคน เนื่องจากสภาพตลาดและเศรษฐกิจอาจมีการเปลี่ยนแปลงอย่างรวดเร็วความคิดเห็นความคิดเห็นและการวิเคราะห์ที่อยู่ในเนื้อหาของเราจะแสดงผล ณ วันที่โพสต์และอาจเปลี่ยนแปลงได้โดยไม่ต้องแจ้งให้ทราบล่วงหน้า วัสดุไม่ได้มีไว้เพื่อการวิเคราะห์ที่สมบูรณ์ของข้อเท็จจริงที่สำคัญทุกอย่างเกี่ยวกับประเทศภูมิภาคตลาดอุตสาหกรรมการลงทุนหรือกลยุทธ์