คำแนะนำเกี่ยวกับค่างวด: สิ่งที่พวกเขาเป็นประเภทและวิธีการทำงานของพวกเขา

เงินรายปีเป็นสัญญาที่ออกและแจกจ่ายโดย บริษัท ประกันภัยและซื้อโดยบุคคล บริษัท ประกันภัยจ่ายกระแสรายได้คงที่หรือผันแปรให้กับผู้ซื้อเริ่มต้นทันทีหรือในบางครั้งในอนาคตเพื่อแลกกับเบี้ยประกันที่พวกเขาจ่ายไป มันไม่เหมือนกับนโยบายการประกันชีวิตที่จ่ายผลประโยชน์เมื่อผู้ประกันตนเสียชีวิต

ผู้ที่ลงทุนในหรือซื้อค่างวดโดยการชำระเงินพรีเมี่ยมรายเดือนหรือม้วนก้อนการชำระเงิน สถาบันการถือครองจะออกกระแสการชำระเงินตามระยะเวลาที่กำหนดหรือส่วนที่เหลือของชีวิตของ Annuitant

ค่างวดถูกนำมาใช้เป็นหลักเพื่อวัตถุประสงค์ในการเกษียณอายุ พวกเขาสามารถช่วยให้บุคคลจัดการกับความเสี่ยงของการออมได้นานกว่า

เงินงวดทำงานอย่างไร

วัตถุประสงค์

ค่างวดได้รับการออกแบบมาเพื่อให้กระแสเงินสดที่มั่นคงสำหรับผู้คนในช่วงปีเกษียณเพื่อบรรเทาความกลัวที่จะอยู่ได้นานกว่าสินทรัพย์ของพวกเขา สินทรัพย์เหล่านี้อาจไม่เพียงพอที่จะรักษาไว้มาตรฐานการครองชีพอย่างไรก็ตามดังนั้นนักลงทุนบางคนอาจหันไปหา บริษัท ประกันภัยหรือสถาบันการเงินอื่น ๆ เพื่อซื้อสัญญาเงินรายปี

ผลิตภัณฑ์ทางการเงินเหล่านี้เหมาะสำหรับนักลงทุนที่รู้จักกันในชื่อผู้ให้ยาผู้ที่ต้องการรายได้ที่มั่นคงรับประกันการเกษียณอายุ เงินสดที่ลงทุนนั้นมีสภาพคล่องต่ำและอาจมีการลงโทษในการถอนสภาพคล่องต้องการใช้ผลิตภัณฑ์ทางการเงินนี้

ขั้นตอน

เงินรายปีมีขั้นตอนที่แตกต่างกัน:

• ที่ขั้นตอนการสะสมหรือระยะเวลาเมื่อเงินงวดได้รับการสนับสนุนและก่อนที่การจ่ายเงินจะเริ่มขึ้นและเงินลงทุนจะเพิ่มขึ้นตามพื้นฐานการรอการตัดภาษี
• ที่การกำหนดค่าหรือขั้นตอนการจ่ายเงินซึ่งเริ่มต้นหลังจากการชำระเงินให้กับนักลงทุนเริ่มต้น

ทันทีเทียบกับรอการตัดบัญชี

ค่างวดสามารถทันทีหรือรอการตัดบัญชี

ค่างวดทันทีมักจะซื้อโดยบุคคลทุกวัยที่ได้รับเงินก้อนใหญ่เช่นการตั้งถิ่นฐานหรือลอตเตอรีชนะและชอบที่จะแลกเปลี่ยนเงินเป็นเงินสดในอนาคต ค่างวดที่รอการตัดบัญชีมีโครงสร้างที่จะเติบโตบนกต้องเก็บภาษีพื้นฐานและให้รายได้ที่รับประกันได้ซึ่งเริ่มต้นในวันที่ระบุ

ระเบียบข้อบังคับ

ค่างวดของตัวแปรถูกควบคุมโดยสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ (SEC)และคณะกรรมาธิการการประกันภัยของรัฐ ค่างวดคงที่ไม่ใช่หลักทรัพย์ดังนั้นพวกเขาจึงถูกควบคุมโดยคณะกรรมาธิการการประกันภัยของรัฐมากกว่า ก.ล.ต. ค่างวดที่จัดทำดัชนีมักจะถูกควบคุมโดยคณะกรรมาธิการประกันภัยของรัฐ พวกเขาได้รับการควบคุมโดย ก.ล.ต. เช่นกันหากพวกเขาลงทะเบียนเป็นหลักทรัพย์

ที่หน่วยงานกำกับดูแลอุตสาหกรรมการเงิน (FINRA)ยังควบคุมตัวแปรและค่างวดที่ลงทะเบียนที่ลงทะเบียน

ตัวแทนหรือโบรกเกอร์ที่ขายค่างวดจะต้องมีใบอนุญาตประกันชีวิตที่ออกโดยรัฐรวมถึงใบอนุญาตหลักทรัพย์ในกรณีของค่างวดแปรผัน ตัวแทนหรือโบรกเกอร์เหล่านี้มักจะได้รับค่าคอมมิชชั่นตามมูลค่าของสัญญาเงินงวด

ข้อพิจารณาอื่น ๆ

ระยะเวลายอมจำนนและการถอน

ค่างวดมักจะมีช่วงเวลาที่ยอมจำนน- Annuitants ไม่สามารถถอนเงินได้ในช่วงเวลานี้โดยไม่ต้องจ่ายค่าธรรมเนียมหรือค่าธรรมเนียม ระยะเวลาการยอมแพ้อาจครอบคลุมหลายปี

นักลงทุนควรพิจารณาข้อกำหนดทางการเงินของพวกเขาในช่วงเวลานี้ อาจเป็นความคิดที่ดีที่จะประเมินว่าพวกเขาสามารถจ่ายเงินงวดที่จำเป็นหรือไม่หากเหตุการณ์สำคัญที่จะเกิดขึ้นเช่นงานแต่งงานจะต้องใช้เงินสดจำนวนมาก

บริษัท ประกันภัยหลายแห่งอนุญาตให้ผู้รับถอนได้มากถึง 10% ของมูลค่าบัญชีของพวกเขาโดยไม่ต้องจ่ายค่าธรรมเนียม แต่คุณอาจจบลงด้วยการจ่ายค่าปรับหากคุณถอนตัวมากกว่านั้นแม้ว่าระยะเวลาการยอมแพ้จะหมดลง ผลกระทบทางภาษีสามารถเกิดขึ้นได้สำหรับการถอนก่อนอายุ59½

Annuitants ที่ยากขึ้นบางคนอาจเลือกที่จะขายการชำระเงินรายปีของพวกเขาเนื่องจากอาจเป็นไปได้ค่าใช้จ่ายสูงของการถอน- สิ่งนี้คล้ายกับการยืมกับกระแสรายได้อื่น ๆ Annuitant ได้รับเงินก้อนและให้สิทธิ์แก่การชำระเงินงวดในอนาคตบางส่วนหรือทั้งหมดของพวกเขาในการแลกเปลี่ยน

ผู้ขับขี่รายได้

สัญญายังมีผู้ขับขี่ที่มีรายได้ซึ่งทำให้มั่นใจได้ว่ารายได้คงที่หลังจากการเริ่มต้นเงินปีนักลงทุนควรถามคำถามสองข้อเมื่อพวกเขาพิจารณาผู้ขับขี่รายได้

• พวกเขาต้องการรายได้เมื่ออายุเท่าไหร่? เงื่อนไขการชำระเงินและอัตราดอกเบี้ยอาจแตกต่างกันไปขึ้นอยู่กับระยะเวลาของเงินรายปี
• ค่าธรรมเนียมที่เกี่ยวข้องกับผู้ขับขี่รายได้คืออะไร? บางองค์กรเสนอให้พวกเขาฟรี แต่ส่วนใหญ่มีค่าธรรมเนียมที่เกี่ยวข้องกับบริการนี้

บุคคลที่ลงทุนในค่างวดไม่สามารถอยู่ได้นานกว่ากระแสรายได้ ผลิตภัณฑ์มีความเหมาะสมหากผู้ซื้อเข้าใจว่าพวกเขากำลังซื้อขายเงินก้อนของเหลวสำหรับกระแสเงินสดที่รับประกัน

ผู้ซื้อบางคนหวังว่าจะได้เงินรายได้ในอนาคตด้วยกำไร แต่นี่ไม่ใช่การใช้ผลิตภัณฑ์ที่ตั้งใจไว้

ค่างวดในแผนการเกษียณอายุในที่ทำงาน

ค่างวดอาจเป็นส่วนหนึ่งที่เป็นประโยชน์ของแผนการเกษียณอายุ แต่เป็นยานพาหนะทางการเงินที่ซับซ้อน นายจ้างหลายคนไม่เสนอให้พวกเขาเป็นส่วนหนึ่งของพอร์ตการเกษียณอายุของพนักงานด้วยเหตุนี้

ทางเดินของการตั้งค่าทุกชุมชนเพื่อการปรับปรุงการเกษียณอายุ (ความปลอดภัย) พระราชบัญญัติอย่างไรก็ตามลงนามในกฎหมายโดยประธานาธิบดีโดนัลด์ทรัมป์ในปี 2562 คลายกฎ นายจ้างมีความยืดหยุ่นมากขึ้นในการเลือกผู้ให้บริการเงินรายปีและอาจรวมถึงตัวเลือกเงินรายปีภายใน 401 (k)หรือแผนการลงทุน 403 (b)การผ่อนคลายกฎเหล่านี้อาจส่งผลให้มีการลงทุนมากขึ้นโดยพนักงานที่มีคุณสมบัติเหมาะสมในค่างวด

ประเภทของค่างวด

ค่างวดสามารถจัดโครงสร้างตามจำนวนรายละเอียดและปัจจัยต่าง ๆ เช่นระยะเวลาที่การชำระเงินจากเงินรายปีสามารถรับประกันได้ว่าจะดำเนินการต่อ

ค่างวดสามารถสร้างได้ดังนั้นการชำระเงินจะดำเนินต่อไปตราบเท่าที่ Annuitant หรือคู่สมรสของพวกเขายังมีชีวิตอยู่หากกผลประโยชน์ผู้รอดชีวิตได้รับการเลือกตั้ง ค่างวดยังสามารถจัดโครงสร้างเพื่อชำระเงินทุนสำหรับระยะเวลาที่แน่นอนเช่น 20 ปีโดยไม่คำนึงถึงระยะเวลาที่ Annuitant มีชีวิตอยู่

ค่างวดทันทีและรอการตัดบัญชี

ค่างวดสามารถเริ่มจ่ายได้ทันทีเมื่อฝากเงินก้อนหรือสามารถจัดโครงสร้างเพื่อผลประโยชน์รอการตัดบัญชี

เงินงวดการชำระเงินทันทีเริ่มจ่ายเมื่อ Annuitant ฝากเงินก้อน ค่างวดรายได้รอการตัดบัญชีไม่เริ่มจ่ายหลังจากการลงทุนครั้งแรก ลูกค้าระบุอายุที่พวกเขาต้องการเริ่มรับการชำระเงินจาก บริษัท ประกันภัย

เงินรายปีอาจหรืออาจไม่สามารถกู้คืนเงินต้นที่ลงทุนในบัญชีขึ้นอยู่กับประเภทของเงินรายปีที่คุณเลือก ไม่มีการคืนเงินอาจารย์ใหญ่ในกรณีของการจ่ายเงินตรงตลอดชีวิต การชำระเงินจะดำเนินต่อไปจนกว่าผู้รับผลประโยชน์จะตาย

ผู้รับหรือทายาทของพวกเขาอาจได้รับเงินคืนเงินต้นที่เหลือหากกำหนดเงินรายปีเป็นระยะเวลาคงที่

คงที่ค่างวดแปรผันตัวแปรและจัดทำดัชนี

ค่างวดสามารถจัดโครงสร้างโดยทั่วไปเป็นคงที่ตัวแปรหรือจัดทำดัชนี:

• ค่างวดคงที่ให้รับประกันอัตราดอกเบี้ยขั้นต่ำและการชำระเงินเป็นระยะคงที่ให้กับ Annuitant
• ค่างวดแปรผันอนุญาตให้เจ้าของได้รับการชำระเงินในอนาคตที่ใหญ่ขึ้นหากการลงทุนที่จัดขึ้นในกองทุนเงินรายปีทำเงินได้ดีหรือน้อยลงหากการลงทุนทำได้ไม่ดี พวกเขาให้กระแสเงินสดที่มีเสถียรภาพน้อยกว่าเงินรายปีคงที่ แต่พวกเขาอนุญาตให้ Annuitant เก็บเกี่ยวผลประโยชน์ของผลตอบแทนที่แข็งแกร่งจากการลงทุนของกองทุน
• จัดทำดัชนีค่างวดเป็นค่างวดคงที่ที่ให้ผลตอบแทนตามประสิทธิภาพของดัชนีหุ้นเช่นดัชนี S&P 500

ค่างวดที่แปรปรวนมีอยู่บ้างความเสี่ยงทางการตลาดและศักยภาพในการสูญเสียเงินต้น แต่ผู้ขับขี่และคุณสมบัติสามารถเพิ่มเข้าไปในพวกเขาโดยปกติจะมีค่าใช้จ่ายเพิ่มเติม สิ่งนี้ช่วยให้พวกเขาทำหน้าที่เป็นค่างวดคงที่แบบไฮบริด เจ้าของสัญญาจะได้รับประโยชน์จากกลับหัวกลับหางศักยภาพของพอร์ตโฟลิโอในขณะที่เพลิดเพลินไปกับการปกป้องผลประโยชน์การถอนขั้นต่ำตลอดอายุการใช้งานที่รับประกันหากผลงานลดลง

ผู้ขับขี่รายอื่นสามารถซื้อเพื่อเพิ่มผลประโยชน์การเสียชีวิตให้กับข้อตกลงหรือเร่งการจ่ายเงินหากผู้ถือเงินรายปีได้รับการวินิจฉัยว่าเป็นโรคระยะสุดท้าย ผู้ขับขี่ที่มีชีวิตอยู่จะปรับกระแสเงินสดฐานประจำปีสำหรับเงินเฟ้อเพื่อให้สอดคล้องกับการเปลี่ยนแปลงในไฟล์ดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI)-

คำวิจารณ์ของค่างวด

การวิพากษ์วิจารณ์ค่างวดอย่างหนึ่งคือพวกเขามีสภาพคล่องต่ำ โดยทั่วไปแล้วการฝากเงินฝากเป็นสัญญาเงินรายปีจะถูกล็อคเป็นระยะเวลานานซึ่งเรียกว่าระยะเวลาการยอมจำนน Annuitant ได้รับการลงโทษหากถอนเงินทั้งหมดหรือบางส่วน

ช่วงเวลาเหล่านี้สามารถอยู่ได้ทุกที่จากสองถึงมากกว่า 10 ปีขึ้นอยู่กับผลิตภัณฑ์ ค่าธรรมเนียมการยอมจำนนสามารถเริ่มต้นที่ 10% หรือมากกว่า การลงโทษมักจะลดลงเป็นประจำทุกปีตลอดระยะเวลาการยอมแพ้

คำวิจารณ์อีกอย่างหนึ่งคือค่างวดมีความซับซ้อนและมีค่าใช้จ่ายสูง บุคคลอาจซื้อเงินรายปีโดยไม่เข้าใจอย่างชัดเจนว่าพวกเขาทำงานหรือค่าใช้จ่ายที่เกี่ยวข้องอย่างไร การทำวิจัยของคุณเป็นสิ่งสำคัญเพื่อให้แน่ใจว่าคุณเข้าใจค่าธรรมเนียมค่าใช้จ่ายค่าใช้จ่ายและบทลงโทษที่อาจเกิดขึ้นทั้งหมด

ค่างวดกับประกันชีวิต

ประกันชีวิต

บริษัท ประกันชีวิตและ บริษัท การลงทุนเป็นสถาบันการเงินหลักสองประเภทที่เสนอผลิตภัณฑ์เงินรายปี

ค่างวดเป็นธรรมชาติรั้วล้อมรอบสำหรับผลิตภัณฑ์ประกันภัยของพวกเขาสำหรับ บริษัท ประกันชีวิตประกันชีวิตถูกซื้อเพื่อจัดการกับความเสี่ยงต่อการเสียชีวิตหรือความเสี่ยงของการตายก่อนกำหนด ผู้ถือกรมธรรม์จ่ายเบี้ยประกันประจำปีให้กับ บริษัท ประกันภัยที่จะจ่ายเงินก้อนเมื่อเสียชีวิต

บริษัท ประกันจ่ายผลประโยชน์ความตายที่ขาดทุนสุทธิให้กับ บริษัท หากผู้ถือกรมธรรม์เสียชีวิตก่อนกำหนด ประสบการณ์ด้านวิทยาศาสตร์คณิตศาสตร์ประกันภัยและการเรียกร้องอนุญาตให้ บริษัท ประกันภัยเหล่านี้สามารถกำหนดราคานโยบายของพวกเขาเพื่อให้ผู้ซื้อประกันภัยจะมีชีวิตอยู่ได้นานพอที่จะอนุญาตให้ผู้ประกันตนได้รับผลกำไร

สามารถแลกเปลี่ยนมูลค่าเงินสดภายในนโยบายการประกันชีวิตถาวรสำหรับผลิตภัณฑ์เงินรายปีผ่าน1035 แลกเปลี่ยนไม่มีผลกระทบทางภาษีใด ๆ ในหลายกรณี

ค่างวด

ค่างวดจัดการกับความเสี่ยงที่ยืนยาวหรือความเสี่ยงที่จะอยู่ได้นานกว่าสินทรัพย์ ความเสี่ยงต่อผู้ออกเงินรายปีคือผู้ถือจะอยู่รอดได้นานกว่าการลงทุนครั้งแรก ผู้ออกตราสารเงินรายปีอาจป้องกันความเสี่ยงที่ยืนยาวโดยการขายค่างวดให้กับลูกค้าที่มีความเสี่ยงสูงต่อการเสียชีวิตก่อนวัยอันควร

ตัวอย่างของเงินรายปี

• นโยบายการประกันชีวิตเป็นตัวอย่างของเงินรายปีคงที่ซึ่งแต่ละคนจ่ายเงินจำนวนคงที่ในแต่ละเดือนสำหรับช่วงเวลาที่กำหนดไว้โดยทั่วไป59½ปีและได้รับกระแสรายได้คงที่ในช่วงปีเกษียณอายุ
• บุคคลหนึ่งจ่ายเงินพรีเมี่ยมเพียงครั้งเดียวให้กับ บริษัท ประกันภัยในเงินรายปีทันทีเช่น $ 200,000 จากนั้นพวกเขาจะได้รับการชำระเงินปกติทันทีเช่น $ 5,000 ต่อเดือนสำหรับเวลาคงที่ จำนวนเงินการจ่ายเงินสำหรับค่างวดทันทีขึ้นอยู่กับสภาพตลาดและอัตราดอกเบี้ย

บรรทัดล่าง

เงินรายปีเป็นสัญญาทางการเงินระหว่างผู้ซื้อเงินรายปีและ บริษัท ประกันภัย ผู้ซื้อจ่ายเงินก้อนหรือการชำระเงินปกติในช่วงระยะเวลาหนึ่ง บริษัท ประกันภัยทำการชำระเงินปกติให้กับเจ้าของเงินรายปีเป็นการตอบแทนไม่ว่าจะทันทีหรือเริ่มต้นในบางจุดในอนาคต

เงินรายปีสามารถแก้ไขได้ตัวแปรหรือจัดทำดัชนีไปยังดัชนีหุ้นเช่นดัชนี S&P 500