การจัดหาเงินทุนกระแสเงินสด: คำจำกัดความวิธีการทำงานและข้อดี

การจัดหาเงินสดกระแสเงินสดคืออะไร?

การจัดหาเงินทุนกระแสเงินสดเป็นรูปแบบของการจัดหาเงินทุนทางธุรกิจ ภายใต้ข้อกำหนดเหล่านี้เงินกู้ที่เกิดขึ้นกับ บริษัท ได้รับการสนับสนุนจาก บริษัท ที่คาดไว้กระแสเงินสด- กระแสเงินสดคือจำนวนเงินสดที่ไหลเข้าและออกจากธุรกิจในช่วงเวลาที่กำหนด

การจัดหาเงินทุนกระแสเงินสด - หรือเงินกู้กระแสเงินสด - ใช้กระแสเงินสดที่สร้างขึ้นเป็นวิธีการชำระคืนเงินกู้ การจัดหาเงินทุนกระแสเงินสดเป็นประโยชน์สำหรับ บริษัท ที่สร้างเงินสดจำนวนมากจากยอดขายของพวกเขา แต่ไม่มีสินทรัพย์ทางกายภาพเช่นเครื่องจักรซึ่งโดยทั่วไปจะใช้เป็นหลักประกันสำหรับเงินกู้

ทำความเข้าใจกับการจัดหาเงินทุนกระแสเงินสด

หาก บริษัท กำลังสร้างกระแสเงินสดบวกหมายความว่า บริษัท สร้างเงินสดจากรายได้เพียงพอที่จะปฏิบัติตามภาระผูกพันทางการเงิน ธนาคารและเจ้าหนี้วิเคราะห์กระแสเงินสดเชิงบวกของ บริษัท เป็นวิธีการกำหนดจำนวนเครดิตที่จะขยายไปยัง บริษัท สินเชื่อกระแสเงินสดอาจเป็นระยะสั้นหรือระยะยาว

การจัดหาเงินทุนกระแสเงินสดสามารถใช้งานได้โดย บริษัท ที่ต้องการให้ทุนสนับสนุนการดำเนินงานหรือซื้อ บริษัท อื่นหรือการซื้อที่สำคัญอื่น ๆ บริษัท ต่าง ๆ ยืมเงินจากกระแสเงินสดในอนาคตที่พวกเขาคาดหวังว่าจะสร้าง ในทางกลับกันธนาคารหรือเจ้าหนี้สร้างตารางการชำระเงินตามกระแสเงินสดในอนาคตของ บริษัท ที่คาดการณ์ไว้รวมถึงการวิเคราะห์กระแสเงินสดในอดีต

ใบแจ้งยอดกระแสเงินสด

กระแสเงินสดทั้งหมดมีการรายงานใน บริษัทงบกระแสเงินสด (CFS)- งบกระแสเงินสดบันทึกรายได้สุทธิหรือกำไรของ บริษัท สำหรับรอบระยะเวลาที่ด้านบนของงบกระแสเงินสดดำเนินงาน (OCF)คำนวณซึ่งรวมถึงค่าใช้จ่ายจากการดำเนินงานของ บริษัท เช่นตั๋วเงินที่จ่ายให้กับซัพพลายเออร์รวมถึงรายได้จากการดำเนินงานที่เกิดจากการขาย

งบกระแสเงินสดยังบันทึกใด ๆกิจกรรมการลงทุนเช่นการลงทุนในหลักทรัพย์หรือการลงทุนใน บริษัท เองเช่นอุปกรณ์จัดซื้อ และในที่สุดใบแจ้งยอดกระแสเงินสดจะบันทึกใด ๆกิจกรรมทางการเงินเช่นการหาเงินผ่านการปล่อยสินเชื่อหรือการออกพันธบัตร ที่ด้านล่างของใบแจ้งยอดกระแสเงินสดจำนวนเงินสดสุทธิที่เกิดขึ้นหรือสูญหายสำหรับงวดจะถูกบันทึกไว้

การฉายกระแสเงินสด

สองพื้นที่ที่มีความสำคัญในการคาดการณ์กระแสเงินสดคือลูกหนี้และเจ้าหนี้ของ บริษัทบัญชีลูกหนี้เป็นเงินที่เป็นหนี้จากลูกค้าสำหรับสินค้าและบริการที่ขาย ลูกหนี้บัญชีอาจถูกรวบรวมใน 30, 60 หรือ 90 วันในอนาคต

กล่าวอีกนัยหนึ่งลูกหนี้เป็นกระแสเงินสดในอนาคตสำหรับสินค้าและบริการที่ขายในวันนี้ ธนาคารหรือเจ้าหนี้สามารถใช้จำนวนลูกหนี้ที่คาดการณ์ไว้เนื่องจากจะถูกรวบรวมเพื่อช่วยโครงการจำนวนเงินที่จะสร้างขึ้นในอนาคต

ธนาคารจะต้องบัญชีสำหรับเจ้าหนี้บัญชีซึ่งเป็นภาระหนี้ระยะสั้นเช่นเงินที่ค้างชำระให้กับซัพพลายเออร์ จำนวนเงินสดสุทธิที่สร้างขึ้นจากลูกหนี้และเจ้าหนี้สามารถใช้ในการคาดการณ์กระแสเงินสด จำนวนเงินสดที่สร้างขึ้นถูกใช้โดยธนาคารเป็นวิธีการกำหนดขนาดของเงินกู้

ธนาคารอาจมีแนวทางเฉพาะเกี่ยวกับขอบเขตของกระแสเงินสดบวกที่จำเป็นในการได้รับการอนุมัติสำหรับการจัดหาเงินสดกระแสเงินสด นอกจากนี้ธนาคารอาจมีขั้นต่ำคะแนนเครดิตข้อกำหนดสำหรับหนี้คงค้างของ บริษัท ในรูปแบบของพันธบัตร- บริษัท ที่ออกพันธบัตรได้รับการจัดอันดับเครดิตเป็นวิธีการประเมินระดับความเสี่ยงที่เกี่ยวข้องกับการลงทุนในพันธบัตรของ บริษัท

เงินกู้กระแสเงินสดกับเงินกู้ที่ได้รับการสนับสนุนจากสินทรัพย์

การจัดหาเงินทุนกระแสเงินสดนั้นแตกต่างจากสินเชื่อที่ได้รับการสนับสนุนจากสินทรัพย์ การจัดหาเงินทุนตามสินทรัพย์ช่วยให้ บริษัท ต่างๆยืมเงิน แต่หลักประกันสำหรับเงินกู้เป็นสินทรัพย์ในงบดุล สินทรัพย์ที่ใช้เป็นหลักประกันอาจรวมถึงอุปกรณ์สินค้าคงคลังเครื่องจักรที่ดินหรือยานพาหนะของ บริษัท

ธนาคารวางไฟล์ภาระในสินทรัพย์ที่ใช้สำหรับหลักประกัน ถ้า บริษัทค่าเริ่มต้นเกี่ยวกับเงินกู้ - ซึ่งหมายความว่าพวกเขาไม่จ่ายเงินคืนเงินต้นและการจ่ายดอกเบี้ย - ภาระอนุญาตให้ธนาคารสามารถยึดสินทรัพย์ได้อย่างถูกกฎหมาย

การจัดหาเงินทุนกระแสเงินสดทำงานในรูปแบบที่คล้ายกันซึ่งการสร้างเงินสดถูกใช้เป็นหลักประกันสำหรับเงินกู้ อย่างไรก็ตามการจัดหาเงินสดกระแสเงินสดไม่ได้ใช้สินทรัพย์ถาวรหรือสินทรัพย์ทางกายภาพ

บริษัท ที่ใช้การจัดหาเงินทุนตามสินทรัพย์เป็น บริษัท ที่มีสินทรัพย์ถาวรจำนวนมากเช่นผู้ผลิตในขณะที่ บริษัท ที่ใช้เงินสดทางการเงินมักเป็น บริษัท ที่ไม่มีสินทรัพย์จำนวนมากเช่น บริษัท ที่ให้บริการ

บรรทัดล่าง

การจัดหาเงินทุนกระแสเงินสดเป็นสินเชื่อธุรกิจประเภทหนึ่ง บริษัท จะมุ่งมั่นที่จะใช้กระแสเงินสดในอนาคตเป็นวิธีการชำระคืนเงินกู้ ผู้ให้กู้ใช้ข้อมูลในใบแจ้งยอดกระแสเงินสดของ บริษัท พร้อมกับข้อมูลเกี่ยวกับบัญชีเจ้าหนี้ของ บริษัท และลูกหนี้บัญชีเพื่อฉายกระแสเงินสดในอนาคต สิ่งนี้ช่วยให้ผู้ให้กู้สามารถกำหนดขนาดของเงินกู้ที่พวกเขาจะเสนอ

สินเชื่อธุรกิจจำนวนมากเป็นสินเชื่อที่ได้รับการสนับสนุนจากสินทรัพย์ซึ่งมีภาระผูกพันในสินทรัพย์ทางกายภาพเช่นเครื่องจักรหรือยานพาหนะเป็นหลักประกันสำหรับเงินกู้ ในทางกลับกันการจัดหาเงินทุนกระแสเงินสดมีประโยชน์สำหรับ บริษัท ที่สร้างรายได้จำนวนมาก แต่ไม่มีสินทรัพย์ทางกายภาพมากมาย