活躍交易者的風險管理技術

風險管理是平衡獲得機會的工作，並有可能從您的投資選擇中造成損失。這項工作可以幫助減少潛在的損失並增加潛在的收益。它還可以幫助保護交易者的帳戶免受所有資金的損失。這風險當交易者開設職位時，就會發生虧損。位置越大，風險越大，也是利潤的機會越大。

風險管理是必不可少但經常被忽視的成功活躍的先決條件貿易。畢竟，在沒有適當的風險管理策略的情況下，一個獲得大量利潤的交易者只能在一兩個不好的交易中損失這一切。那麼，您如何開發最佳技術來遏制市場的風險呢？

本文將討論一些可用於保護您的交易利潤的簡單策略。

計劃您的交易

正如中國軍事將軍孫祖（Sun Tzu）所說的那樣：“每場戰鬥都在戰鬥之前就贏得了勝利。”該短語意味著計劃和戰略（而不是戰鬥）贏得了戰爭。同樣，成功的交易者通常會引用這句話：“計劃和貿易計劃”。就像戰爭中一樣，提前計劃通常意味著成功與失敗之間的差異。

首先，確保您的經紀人適合頻繁交易。一些經紀人迎合了很少交易的客戶。他們收取高額佣金，並且沒有為主動交易者提供正確的分析工具。

停止損失（s/l）和賣方（t/p）點代表交易商在交易時可以提前計劃的兩種關鍵方式。成功的交易者知道他們願意支付的價格以及他們願意出售的價格。然後，他們可以根據股票的可能性達到目標的可能性來衡量產生的回報。如果調整後的收益足夠高，他們會執行交易。

相反，不成功交易者通常，進入交易，而沒有任何了解他們會以盈利或損失出售的觀點的想法。就像賭徒在幸運的或不幸的賭徒一樣，情緒開始接管並決定了他們的交易。損失通常會激起人們堅持下去，並希望賺錢，而利潤可以誘使交易者不敢堅持更多的收益。

考慮一倍的規則

很多一天的交易者都遵循所謂的單一規則。基本上，這種經驗法則表明，您永遠不要將資本或交易帳戶的1％以上的交易納入單一交易。因此，如果您的交易帳戶中有10,000美元，那麼您在任何給定工具中的頭寸不應超過100美元。

對於那些賬戶不到100,000美元的交易者來說，這種策略是普遍的，如果他們負擔得起的話，有些策略甚至高達2％。許多帳戶餘額較高的交易者可能會選擇以較低的百分比選擇。那是因為隨著帳戶的規模增加，該職位也隨之增加。保留損失的最佳方法是將規則保持在2％以下 - 任何更多的人都冒著大量交易帳戶的風險。

設定停止損失和替代積分

停止損失點是交易者出售股票並損失交易的價格。當交易不按交易者希望的方式淘汰時，這通常會發生。這些要點旨在防止“它將回來”的心態，並在升級之前限制損失。例如，如果股票違反關鍵支持水平，則交易者通常會盡快銷售。

另一方面，賣方點是交易者出售股票並獲利交易的價格。這是鑑於風險的額外上行空間的限制。例如，如果股票在向上移動後正在接近關鍵阻力水平，則交易者可能希望在合併期間進行出售。

如何更有效地設置停止點數

設置停止損失和付費積分通常是使用技術分析來完成的，但是基本分析也可以在時間安排中起關鍵作用。例如，如果交易者隨著興奮的製造而提前持有股票，那麼如果期望值過高，他們可能希望在新聞銷售之前出售，而不管有利的價格是否受到打擊。

移動平均值代表了設定這些觀點的最流行方式，因為它們易於計算並被市場廣泛跟踪。關鍵移動平均值包括5-，9-，20-，50-，100和200天平均值。最好將它們應用於股票圖表，並確定股票價格過去是否對它們做出反應是支持水平或阻力水平。

將停止損失或替代級別的另一種好方法是支持或阻力趨勢線。可以通過連接以高於平均水平的大量的高點或低點來繪製這些繪製。關鍵是確定價格對趨勢線反應或移動平均值的水平，當然也對大量的趨勢。

設置這些要點時，這裡有一些關鍵考慮：

• 使用長期移動平均值進行更波動的股票，以減少毫無意義的價格擺動會觸發停止損失訂單的機會。
• 調整移動平均值以匹配目標價格範圍。例如，較長的目標應使用較大的移動平均值來減少生成的信號數量。
• 停止損失不應超過當前高低範圍（波動率）的1.5倍，因為它可能無緣無故地執行。
• 根據市場的波動調整停止損失。如果股票價格不會太多，那麼可以擰緊止損點。
• 將已知的基本事件（例如收益發行）作為關鍵時期，因為波動性和不確定性可能會增加。

計算預期收益

設置停止損失和付費點也需要計算預期的回報。該計算的重要性不能被誇大，因為它迫使交易者思考其交易並使他們合理化。它還為他們提供了一種比較各種交易並僅選擇最有利可圖的交易的系統方法。

這可以使用以下公式來計算：

[（增益的概率）x（獲利％增益）] + [（損失的概率）x（停止損失％損失）]

該計算的結果是活躍交易者的預期回報，然後將其與其他機會衡量，以確定要交易的股票。獲取或損失的可能性可以通過使用歷史突破和從支持或阻力水平的細分來計算，或者通過有經驗的交易者進行猜測。

多元化和樹籬

確保充分利用交易意味著永遠不要將所有雞蛋放在一個籃子裡。如果您將所有的錢都投入一個主意，那麼您將為自己付出重大損失。記住多樣化您的投資 - 行業部門以及市值和地理區域都佔了上風。這不僅可以幫助您管理風險，而且還為您提供了更多機會。

您可能還會發現自己需要樹籬你的位置。到期結果時考慮庫存位置。您可以考慮通過選擇相反的位置，這可以幫助保護您的位置。交易活動消退時，您可以放鬆樹籬。

下行排名選項

如果您獲得期權交易的批准，請購買不利的一面放置選項，有時被稱為保護性投擲，也可以用作造成變酸的貿易損失的樹籬。看台的選項賦予您有權，但沒有義務，以在期權到期之前或之前以規定的定價出售基礎股票。因此，如果您以100美元的價格擁有XYZ股票，並以每位期權1.00美元的價格購買六個月的$ 80股票，那麼您將有效地從任何價格下降到79美元以下（80美元的罷工減去$ 1溢價）。

底線

交易者應始終知道何時打算在執行之前進入或退出交易。通過有效地使用停止損失，交易者不僅可以最大程度地減少損失，而且可以不必要地退出交易的次數。總之，提前製定戰鬥計劃，並記錄您的勝利和損失。