金融工程：定義，如何使用，類型和批評

什麼是金融工程？

金融工程是金融部門的一個領域，它利用計算機科學，統計，經濟學和應用數學來解決定量財務問題。金融工程用於分析金融市場，解決當前的財務問題並設計新的創新金融產品。

金融工程有時稱為定量分析，並由常規的商業銀行，投資銀行，保險代理和對沖基金使用。

金融業總是為投資者和公司提供新的創新投資工具和產品。大多數產品都是通過金融工程領域的技術開發的。

使用數學建模和計算機科學，金融工程師能夠測試和發布新工具，例如新的投資分析方法，新債務產品，新投資，新的交易策略，新財務模型等。

金融工程師運行定量風險模型，以預測投資工具的性能，從長遠來看，金融部門的新產品是否可行且有利可圖，並且考慮到市場波動，每種產品中都會出現哪些類型的風險。

金融工程師與保險公司，資產管理公司，對沖基金和銀行合作。在這些公司中，金融工程師從事專有交易，風險管理，投資組合管理，衍生工具以及選項定價，，，，結構化產品和公司財務部門。

雖然金融工程使用風格，模擬和分析來設計和實施新的財務流程以解決金融問題，但該領域還創建了新的策略，公司可以利用這些策略來最大程度地利用公司利潤。例如，金融工程導致金融市場衍生品交易的爆炸式增長。

自從CBOE選項交換成立於1973年，最早的財務工程師Fischer Black和Myron Scholes成立了選項定價模型，期權和其他衍生產品的交易急劇增長。

通過常規選項策略，人們可以在該策略中根據看漲還是看跌，這可以在期權範圍內創建了新的策略，從而提供了更多的對沖或獲利的可能性。

金融工程工作中誕生的期權策略的示例包括已婚，，，，保護性項圈，，，，長期跨越，，，，短勒索，，，，蝴蝶蔓延， ETC。

金融工程領域也引入了投機性市場上的車輛。例如，諸如信用默認交換（CD）最初是在90年代後期創建的，以提供針對的保險債券支付默認，例如市政債券。

但是，這些衍生產品吸引了投資銀行和投機者的注意，他們意識到他們可以通過與CD相關的每月保費付款來賺錢。

實際上，CD的賣方或發行人通常是銀行，將從掉期買家那裡獲得每月的保費付款。 CD的價值基於公司的生存 - 掉期買家押注了公司破產，賣方正在為買家提供任何負面事件的確保。

只要公司保持良好的財務狀況，發行銀行就會每月獲得報酬。如果公司陷入困境，CD購買者將兌現在信用事件。

儘管金融工程已經徹底改變了金融市場，但它在2008年的金融危機中發揮了作用。作為默認值的數量次級抵押付款增加了，觸發了更多的信貸事件。由於違約幾乎同時發生，信用違約互換（CDS）發行人無法對這些掉期付款。

許多將CDS拿出的公司買家抵押支持證券（MBS）他們投資了大量投資，很快就意識到他們持有的CDS毫無價值。為了反映價值損失，他們降低了資產在資產負債表上的價值，這導致了公司一級的更多失敗，並隨後發生了經濟衰退。

由於工程結構化產品帶來的2008年全球衰退，金融工程被認為是一個有爭議的領域。但是，顯然，這項定量研究通過向市場和行業引入創新，嚴格和效率來大大改善金融市場和流程。

是的，金融工程師賺了很多錢。財務工程師的平均薪水為140,000美元。總工資的範圍在105,000美元至193,000美元之間，並根據公司，位置和經驗水平而有所不同。

通常，金融工程將需要至少使用一種編程語言進行編碼的知識。每個工作都是不同的，需要不同的技能。但是，要在就業市場上具有競爭力，金融工程工作的申請人應該能夠編碼。

一些大學和大學可能會提供金融工程專業的專業，但對於專業而言，這可能並不總是一個選擇。學生仍然可以參加與金融工程有關的課程，例如數學，計算機科學，統計和金融。

金融工程是金融界不可或缺的一部分。金融工程使用數學，統計學，計算機科學和其他相關領域，有助於通過新產品，更好的方式建模和進行投資以及提高金融機構的底線。儘管它通常使金融領域變得更好，但曾經有時會導致經濟困境。