กระแสเงินสดและรายได้แตกต่างกันอย่างไร?

กระแสเงินสดและรายได้แตกต่างกันอย่างไร?

รายได้คือเงินที่ บริษัท ได้รับจากการขายผลิตภัณฑ์และบริการ กระแสเงินสดคือจำนวนเงินสดสุทธิที่ถูกโอนเข้าและออกจาก บริษัท รายได้เป็นตัวชี้วัดประสิทธิภาพของการขายและการตลาดของ บริษัท ในขณะที่กระแสเงินสดเป็นมากกว่าสภาพคล่องตัวบ่งชี้ ทั้งรายได้และกระแสเงินสดใช้เพื่อช่วยนักลงทุนและนักวิเคราะห์ประเมินสุขภาพทางการเงินของ บริษัท

ทำความเข้าใจรายได้

รายได้เป็นจำนวนเงินทั้งหมดของรายได้ที่เกิดจากการขายสินค้าหรือบริการที่เกี่ยวข้องกับการดำเนินงานหลักของ บริษัท รายได้มักถูกเรียกว่าเส้นยอดเพราะมันตั้งอยู่ที่ด้านบนของไฟล์งบกำไรขาดทุน- รายได้แสดงถึงรายได้รวมที่ บริษัท ได้รับก่อนที่จะหักค่าใช้จ่าย

แม้ว่ารายได้มักจะใช้แทนกันได้ แต่ทั้งสองข้อกำหนดแตกต่างกันอย่างชัดเจน- รายได้คือการครอบคลุมทั้งหมดซึ่งหมายความว่ารวมถึงรายได้ทุกประเภทเช่นเงินที่ได้รับจากการลงทุนในธนาคารหรือรายได้ดอกเบี้ยจากพันธบัตร ในทางกลับกันยอดขายเป็นเพียงจำนวนเงินที่สร้างขึ้นจากการขายสินค้าหรือบริการ

อย่างไรก็ตาม บริษัท สามารถรายงานรายได้ของพวกเขาแตกต่างกันขึ้นอยู่กับวิธีการบัญชีที่ใช้และอุตสาหกรรมของพวกเขา ตัวอย่างเช่น บริษัท ในภาคการค้าปลีกมักจะรายงานยอดขายสุทธิแทนที่จะเป็นรายได้เนื่องจากยอดขายสุทธิแสดงถึงรายได้จากการขายหลังจากผลตอบแทนสินค้า

รายได้สามารถแบ่งย่อยและจดทะเบียนเป็นรายการโฆษณาแยกต่างหากในงบกำไรขาดทุนของ บริษัท ตามประเภทของรายได้ ตัวอย่างเช่นรายชื่อ บริษัท หลายแห่งรายได้จากการดำเนินงานแยกต่างหากซึ่งเป็นเงินที่ได้รับจากการดำเนินธุรกิจหลักของ บริษัท ในทางกลับกันรายได้ที่ไม่ได้ดำเนินการคือเงินที่ได้รับจากแหล่งข้อมูลรองซึ่งอาจเป็นรายได้จากการลงทุนหรือรายได้จากการขายสินทรัพย์

รายได้สะสม

รายได้ที่เกิดขึ้นคือรายได้ที่ บริษัท ได้รับจากการส่งมอบสินค้าหรือบริการที่ลูกค้ายังไม่ได้ชำระ ในการบัญชีคงค้างมีการรายงานรายได้ในเวลาที่มีการทำธุรกรรมการขายและอาจไม่จำเป็นต้องเป็นเงินสดในมือ รายได้ในที่สุดส่งผลกระทบต่อตัวเลขกระแสเงินสด แต่ไม่มีผลกระทบทันที

รายได้ที่ยังไม่ถือ

รายได้ที่ยังไม่ถือเป็นได้อาจถูกมองว่าเป็นสิ่งที่ตรงกันข้ามกับรายได้ที่เกิดขึ้นในบัญชีรายได้ที่ยังไม่ถือเป็นเงินสำหรับเงินที่ลูกค้าชำระล่วงหน้าสำหรับสินค้าหรือบริการที่ยังไม่ได้จัดส่ง หาก บริษัท ได้รับการชำระเงินล่วงหน้าสำหรับสินค้ามันจะรับรู้รายได้ที่ยังไม่ถือ แต่จะไม่รับรู้รายได้ในงบกำไรขาดทุนจนกว่าจะถึงระยะเวลาที่สินค้าหรือบริการส่งมอบ

แหล่งรายได้

สำหรับบางองค์กรรายได้อาจมาจากแหล่งข้อมูลอื่นนอกเหนือจากการขายผลิตภัณฑ์หรือบริการทั่วไป ประเภทของรายได้และแหล่งที่มาขึ้นอยู่กับ บริษัท หรือองค์กรที่เกี่ยวข้อง

นักลงทุนด้านอสังหาริมทรัพย์อาจได้รับรายได้จากรายได้ค่าเช่า รายได้สำหรับรัฐบาลกลางและรัฐบาลท้องถิ่นน่าจะอยู่ในรูปของใบเสร็จรับเงินภาษีจากทรัพย์สินหรือภาษีเงินได้ รัฐบาลอาจได้รับรายได้จากการขายสินทรัพย์หรือรายได้ดอกเบี้ยจากพันธบัตร

องค์กรการกุศลและองค์กรไม่แสวงหาผลกำไรมักจะได้รับรายได้จากการบริจาคและเงินช่วยเหลือ มหาวิทยาลัยสามารถรับรายได้จากการเรียกเก็บค่าเล่าเรียน แต่ยังมาจากผลกำไรจากการลงทุนในกองทุนบริจาคของพวกเขา

เข้าใจกระแสเงินสด

กระแสเงินสด เป็นจำนวนเงินสุทธิของเงินสดและเงินสดเทียบเท่าที่ถูกโอนเข้าและออกจาก บริษัท กระแสเงินสดบวกบ่งชี้ว่าสินทรัพย์สภาพคล่องของ บริษัท กำลังเพิ่มขึ้นทำให้สามารถชำระหนี้ลงทุนในธุรกิจคืนเงินให้กับผู้ถือหุ้นจ่ายค่าใช้จ่ายและให้บัฟเฟอร์กับความท้าทายทางการเงินในอนาคต

กระแสเงินสดแตกต่างจากรายได้ที่ไม่เกิดขึ้น กระแสเงินสดติดตามเงินสดจริงในมือและเงินสดที่ไหลเข้าและออกจาก บริษัท ความสำคัญที่สำคัญของกระแสเงินสดอยู่ที่ความสามารถของ บริษัท ที่จะยังคงใช้งานได้ บริษัท จะต้องมีเงินสดเพียงพอที่จะปฏิบัติตามภาระผูกพันทางการเงินระยะสั้นของพวกเขาเสมอ

ใบแจ้งยอดกระแสเงินสด

มีการรายงานกระแสเงินสดในไฟล์ใบแจ้งยอดกระแสเงินสด(CFS) ซึ่งแสดงแหล่งที่มาของเงินสดรวมถึงการใช้จ่ายเงินสด บรรทัดบนสุดของงบกระแสเงินสดเริ่มต้นด้วยรายได้สุทธิหรือกำไรสำหรับงวดซึ่งดำเนินการจากงบกำไรขาดทุน หากคุณจำได้ว่ารายได้จะอยู่ที่ด้านบนของงบกำไรขาดทุน หลังจากค่าใช้จ่ายและค่าใช้จ่ายทั้งหมดถูกหักออกรายได้สุทธิเป็นผลลัพธ์และอยู่ที่ด้านล่างของงบกำไรขาดทุน สถานที่ตั้งคือสาเหตุที่รายได้มักเรียกว่าหมายเลขบรรทัดบนสุดในขณะที่รายได้สุทธิหรือกำไรเรียกว่าหมายเลขบรรทัดล่าง

รายได้สุทธิเป็นจุดเริ่มต้นสำหรับการวิเคราะห์กระแสเงินสดของ บริษัท กิจกรรมเงินสดทั้งหมดที่ธุรกิจมีส่วนร่วมจะถูกเพิ่มหรือลบออกจากรายได้สุทธิของ บริษัท กิจกรรมเหล่านั้นแบ่งออกเป็นสามส่วนในงบกระแสเงินสด

กระแสเงินสดจากกิจกรรมการดำเนินงาน

การเปลี่ยนแปลงของเงินสดจากสินทรัพย์หมุนเวียนและหนี้สินหมุนเวียนซึ่งมีรายการระยะสั้นอยู่ในรายการภายในกระแสเงินสดจากการดำเนินงาน-บัญชีลูกหนี้ซึ่งเป็นเงินที่เป็นหนี้โดยลูกค้าที่รวบรวมจะถูกบันทึกเป็นเงินสดในส่วนนี้ อีกด้วย,เจ้าหนี้บัญชีซึ่งเป็นภาระผูกพันทางการเงินที่เป็นหนี้กับซัพพลายเออร์จะถูกบันทึกเป็นกิจกรรมการดำเนินงานเมื่อพวกเขาได้รับเงิน

กระแสเงินสดจากกิจกรรมการลงทุน

เงินสดใด ๆ ที่สร้างหรือชำระจากสินทรัพย์ระยะยาวจะถูกบันทึกไว้ในไฟล์กิจกรรมการลงทุนส่วน. ตัวอย่างเช่นการซื้อของโรงงานทรัพย์สินและอุปกรณ์เช่นอาคารผลิตใหม่จะถูกบันทึกไว้ที่นี่

นอกจากนี้กิจกรรมเหล่านี้รวมถึงการซื้อยานพาหนะเฟอร์นิเจอร์สำนักงานและที่ดิน เครดิตในกิจกรรมการลงทุนมักเกิดจากการขายสินทรัพย์เช่นการขายอาคารหรือส่วนหนึ่งของ บริษัท ในระยะสั้นการซื้อหรือขายการลงทุนระยะยาวใด ๆ ที่ส่งผลกระทบต่อเงินสดจะถูกบันทึกเป็นกิจกรรมการลงทุน

กระแสเงินสดจากกิจกรรมทางการเงิน

บริษัท มักจะให้เงินสนับสนุนธุรกิจของพวกเขาในหนึ่งในสองวิธี: หนี้หรือทุนการจัดหาเงินทุน เงินสดที่ได้รับจากการออกหุ้นพันธบัตรหรือการกู้ยืมจากธนาคารจะถูกบันทึกเป็นกระแสเงินสดจากกิจกรรมทางการเงิน- การไหลออกของเงินสดในส่วนนี้อาจรวมถึงการจ่ายเงินปันผลการซื้อคืนหุ้นชำระเงินกู้หรือพันธบัตร

ควรเข้าใจรายได้ว่าเป็นการไหลเข้าของเงินทางเดียวใน บริษัท ในขณะที่กระแสเงินสดแสดงถึงการไหลเข้าและการไหลออกของเงินสด ดังนั้นแตกต่างจากรายได้กระแสเงินสดมีความเป็นไปได้ที่จะเป็นจำนวนลบ

ตัวอย่างว่ารายได้และกระแสเงินสดแตกต่างกันอย่างไร

ด้านล่างนี้เป็นงบกำไรขาดทุนและงบกระแสเงินสดสำหรับ Apple Inc. ตามที่รายงานไว้ใน 10Q เมื่อวันที่ 29 มิถุนายน 2019

• ยอดขายสุทธิ (รายได้) อยู่ที่ 196 พันล้านดอลลาร์สำหรับช่วงเวลานั้น Apple แสดงรายได้เป็นยอดขายสุทธิเนื่องจาก บริษัท มักจะมีผลตอบแทนสินค้าซึ่งถูกลบออกจากตัวเลขรายได้
• รายได้สุทธิที่ 41.5 พันล้านดอลลาร์ถูกบันทึกไว้สำหรับงวดและตั้งอยู่ที่ด้านล่างของงบกำไรขาดทุน
• รายการทั้งหมดที่แสดงรายการเป็นรายได้เพิ่มหรือลบออกจากรายได้ (บรรทัดบนสุด) เพื่อให้ได้รายได้สุทธิ (บรรทัดล่าง)

ใบแจ้งยอดกระแสเงินสดสำหรับ Apple Inc. แสดงอยู่ด้านล่าง

• ตัวเลขรายได้สุทธิที่ 41.5 พันล้านดอลลาร์ถูกนำไปใช้จากงบกำไรขาดทุนและเพิ่มเข้าไปในเงินสดและเงินสดเทียบเท่าเพื่อสร้างจุดเริ่มต้นสำหรับ CFS
• สามส่วนของแถลงการณ์ถูกเน้นเป็นสีน้ำเงินและรวมถึงกิจกรรมการดำเนินงานการลงทุนและการจัดหาเงินทุน
• ที่ด้านล่างของ CFS การไหลเข้าและการไหลออกทั้งหมดจะถูกส่งไปที่ตำแหน่งเงินสด 52 พันล้านดอลลาร์ในช่วงเวลานั้น

เราจะเห็นได้ว่างบกระแสเงินสดแสดงการเดบิตและเครดิตไปยังสถานะเงินสดของ บริษัท อย่างไรก็ตามรายได้คือเงินที่ได้รับจากการขายและกิจกรรมการสร้างรายได้อื่น ๆ

เป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องทราบว่า บริษัท อาจมีกระแสเงินสดจำนวนมาก แต่การสร้างรายได้ที่อ่อนแอ ตัวอย่างเช่นหาก บริษัท ทำหนี้ใหม่มันจะเป็นเงินสดบวก แต่จะไม่มีผลกระทบต่อรายได้ ในทางกลับกัน บริษัท อาจสร้างรายได้จำนวนมาก แต่ถูกเผาด้วยเงินสดเนื่องจากค่าใช้จ่ายในการดำเนินงาน บริษัท นั้นสูงเกินไป บริษัท ที่มีการชำระหนี้จำนวนมากยังมีแนวโน้มที่จะมีกระแสเงินสดไม่ดีแม้จะสร้างรายได้หลายพันล้าน

ควรวิเคราะห์ทั้งรายได้และกระแสเงินสดร่วมกันเพื่อตรวจสอบสุขภาพทางการเงินของ บริษัท อย่างครอบคลุม