CD利率的历史

费率开存款证书（CD）根据普遍的经济状况的差异很大，在2022年和2023年，CD返回历史上有一个玫瑰色的时期。在美联储与数十年最高通货膨胀的积极斗争的推动下，全国最高的CD率上升到6％以上，至少在16年中没有看到这一水平。但是，回顾CD历史记录，我们看到了一个时期，当时利率数年远超过零以上，而在其他时候，您可以在储蓄中获得惊人的两位数利率。

CD率与美联储的试图控制通货膨胀。这是它的工作方式。

美联储每六到八周开会一次联邦资金利率。该基准利率是中央银行管理通货膨胀的主要杠杆。当中央银行需要缩减通货膨胀时，它会提高美联储资金利率。当通货膨胀率在美联储的目标附近稳定时，它会降低美联储资金利率。

每当美联储资金变更时，它又会影响金融机构愿意向消费者支付其存款的利率。当联邦资金利率上升时，银行和信用合作社通常会提高其储蓄，货币市场和CD利率。当美联储降低基准利率时，金融机构也降低了其利率。

因为通货膨胀，联邦资金利率和全国CD率直接交织在一起，我们会看到，由于历史在过去的几十年中已经在各个通货膨胀时期中陷入困境，因此CD率也遵循了高高和低点的路径。

1970年代和80年代的CD率达到了两位数

历史CD率数据可追溯到1960年代中期。那时，数据收集者开始每月阅读3个月的CD收率。（直到2009年，有关其他术语的收益率的数据才能获得。）从这些长期数十年来的利率看，这可能令人惊讶，因为在1970年代和1980年代，收益率在各个点上升至两位数的领土。

实际上，1980年代在很大程度上被视为CD的光荣鼎盛时期年度百分比（APY）在十年的上半年的大部分时间里，徘徊在接近或以上的10％。例如，1980年12月，3个月的CD率达到了惊人的18.65％，这是我们在2023 CD率峰值上看到的三倍。

1980年代初期，高CD率归因于美国当时正在经历的高通货膨胀。在1979年，1980年和1981年期间，年度通货膨胀率每年超过10％，1980年3月的高峰为14.8％。美联储积极提高了利率，以响应价格稳步上涨。

您可以在下图中看到美联储动作的大小。在1970年代和1980年代的通货膨胀期间，联邦资金利率被推到五倍以上的峰值至10％以上，在1981年将几乎达到20％。

1990年代和2000年代初期，CD率过渡到更中等水平

在1989年进行了最后一次大规模迈进的速度巡回活动之后，美联储多年来一直保持通货膨胀率驯服。尽管通货膨胀率有时仍会超过美联储所需的目标水平，但两位数的FED基金利率和CD利率的日子已经一去不复返了。

1990年代的上半年是从高通货膨胀/高利益几十年到1990年代下半年更加稳定时期的过渡期。随着2000年的新加息运动，美联储将美联储资金利率提高到了6％的中部范围。 2000年6月，3个月的CD收率升至6.73％。

在2001年至2004年之间的浸入之后互联网胸围，CD率在2006年和2007年的夏季攀升至约5.5％，这只是在2007年底大规模经济麻烦即将发生之前。

大萧条将CD率降至贫血水平

摇滚CD利率的下一个大事件以其他方式使他们带走了。 2007年12月，大萧条持有，到2008年12月，美联储基本上将其联邦资金利率降低到0％。这款易易位的CD速率也是如此，但最大的损坏来自于速度的持续时间，其幅度与其大小一样多。

美联储没有开始将其基准率从0％的楼层提高七年。在这个漫长而惨淡的储蓄时期，CD速率下沉了，在十年的大部分时间里，银行存款的回报率很少。

美联储最终提高了2015年12月的利率，但只有0.25个百分点颠簸。直到下一个12月增加了另一个最小的四分之一点，它才会再次提高利率。因此，即使在七年后的0％利率期结束，美联储的资金利率在八年时的占0.50％。

此后，美联储在2017年和2018年提高了1.75％的税率，给CD率略有提高。由于美联储资金利率以2.50％的速度最高，因此在此期间的峰值3个月CD率为2.69％。

大流行再次将CD速度降低到地窖

2018年的利率回收率是短暂的，因为2020年初期19日大流行的到来促使美联储再次将联邦资金利率始终降至0％。 2020年3月，基准率有两次大幅下降，迅速将基准率降低了1.50％，并且一直保持在0％的水平，直到2022年3月。

在这个为期两年的山谷中，3个月的CD率在0.09％至0.17％之间发动。

大流行率弹射到新的记录水平

大流行的结果之一是通货膨胀率急剧上升，2022年6月上升到9％以上。这是40多年来通货膨胀率最高的读数，结果，美联储迅速采取了行动。从2022年3月开始，它开始以快速的速度提高联邦资金利率，在2022年连续七次增长中增加了4.25个百分点。

不过，美联储并没有止步于此。它在2023年又实施了四次加息，又达到了基准率的1.00％，以提高总计5.25个百分点。迄今为止，其最后的速度是在2023年7月。

美联储的这个17个月的升级将CD速度射击至至少2016- 2007年以来未见的水平。 2023年的3个月产量的峰值速率为5.49％，与2007年的峰值相同。

对于其他CD术语，我们可以查看过去几年的Investopedia的每日费率数据。在下面，您可以在主要CD术语中看到最佳的全国可用率。早在2021年12月，最高的CD提供0.80％至1.30％的APY。快进到2023年秋天，每个学期的峰值速率高四到六倍。

您还可以注意到，随着利率继续上升，短期和长期CD之间的回报发生了变化。在美联储开始提高利率之前，6个月的CD支付了最低的条款利率，而您获得了最高的汇率5年CD期限。这是稳定率的典型情况。

但是，一旦加息达成，短期和长期CD的收益倒置，6个月的CD在条款中的税率最高，而5年CD的收益最低。原因是CD代表银行的承诺或信用合作社关于他们将向您付款未来，在大力升起之后，假设利率将开始降低。这使机构有望在多年以来的当前高额税率上获得高额利益。

未来的CD率在哪里？

CD利率将来是否会上升或下降总是一个猜测的游戏，因为在委员会下次会议之前的几周，美联储的举动永远无法完全预测。正如我们所看到的，各种经济发展（一种金融危机，一个大流行）突然会抬起头来，意外地改变了美联储的路线，并扩大了CD速度。因此，最好的建议始终是四处逛逛以了解当前最佳费率并确定其中之一对于您的财务状况是否有意义。

常见问题

今天的最高CD率是多少？

我们如何找到最佳的节省和CD费率

在每个工作日，Investopedia都会跟踪200多个银行和信用合作社的利率数据，这些银行和信用合作社向全国客户提供CD和储蓄帐户，并确定最高薪水帐户的每日排名。要获得我们的清单，必须在联邦政府上获得保险（FDIC对于银行，延迟对于信用合作社），该帐户的最低初始存款不得超过$ 25,000。

银行必须至少有40个州可用。尽管某些信用合作社要求您向特定的慈善机构或协会捐款，如果您不符合其他资格标准（例如，您不在某个领域或某种工作中工作），我们排除了捐赠要求为40美元或更多的信用合作社。有关我们如何选择最佳价格的更多信息，阅读我们的完整方法。