退休中提款的4％规则是什么？

退休预算的4％规则表明，退休人员应在退休后的第一年撤回其退休帐户中的4％的余额，然后撤回相同的美元金额，并调整为通货膨胀，此后每年大约30年。

由于该规则允许安全提款大约30年，因此这意味着它可能无法为早期退休的个人提供可持续收入。

4％的规则旨在提供稳定的收入来源，同时在未来几年保持足够的帐户余额。假设合理的比率投资回报率，取款将主要由利益和股息组成。

专家不同意4％规则是否是最佳选择。包括该规则的创建者在内的许多人都说，除了最坏的情况外，有5％是一个更好的规则。其他人警告说3％更安全。

关键要点

4％的规则说，人们应该在退休后的第一年撤回其退休资金的4％，并收取该美元金额，每年在大约30年之后根据通货膨胀进行调整。
该规则旨在建立一个稳定，安全的收入来源，以满足退休人员当前和未来的财务需求。
该规则是使用1926年至1976年的50年来使用股票和债券回报的历史数据创建的。
一些专家认为3％是当前利率的更安全的提款率。其他人则认为5％可能是最好的。
预期寿命和退休年龄在确定可持续利率方面起着重要作用。

了解4％的规则

4％的规则是一些财务计划者和退休人员使用的指南估计舒适但安全的收入退休。

一个人的预期寿命在确定利率是否可持续的情况下起着重要作用。寿命更长或提早退休的退休人员需要他们的投资组合持续更长的时间，他们医疗费用其他费用可以随着年龄的增长而增加。

4％规则的历史

4％规则的概念归因于南加州的财务顾问比尔·班根（Bill Bengen）在1990年代中期创建了它。有人说该规则已经过度简化，因为他实际上说4％的规则是基于“最糟糕的”场景，而5％的规则将是一个更现实的数字。

该规则是使用历史数据创建的库存和纽带从1926年到1976年的50年期间的回报，重点放在1930年代和1970年代初的严重市场下滑。

孟买得出的结论是，即使在站不住脚的市场中，也没有历史案例，其中4％的年戒断率在不到33年的时间内就耗尽了退休投资组合。

会计通货膨胀

虽然一些遵守4％规则的退休人员保持其撤回率的恒定，但该规则允许退休人员提高率以保持通货膨胀的步伐。调整通货膨胀的可能方法包括设定每年2％的平坦年增长率，这是美联储的目标通货膨胀率或根据实际通货膨胀率调整提款。前一种方法提供了稳定且可预测的增加，而后一种方法更有效地将收入与生活成本变化相匹配。

重要的

虽然4％的规则建议维持50％普通股的均衡投资组合和50％的中级国库券，但一些金融专家表示，您应该维持不同的分配，例如减少退休股票的股份，而有利于现金，债券和股票。

4％规则的优点和缺点

尽管遵循4％的规则可以使您的退休储蓄更有可能持续您的余生，但并不能保证这一点。该规则基于市场的过去表现，因此不一定可以预测未来。过去，如果市场状况发生变化，则被认为是安全的投资策略可能不是安全的投资策略。

在几种情况下，4％的规则可能对退休人员不起作用。严重或旷日持久的市场低迷可能会侵蚀高风险投资工具的价值，速度比典型的退休投资组合要快得多。

此外，除非退休人员逐年忠于该规则，否则4％的规则行不通。一年违反规则以挥霍大规模购买可能会带来严重的后果，因为这减少了主要的，直接影响复杂的兴趣您将依靠可持续性。

但是，4％的规则有明显的好处。遵循并提供可预测的稳定收入。如果成功，4％的规则将保护您免于退休资金。

优点

很容易遵循
提供可预测的，稳定的收入
保护您免于退休时用尽钱

缺点

需要严格的遵守（对生活方式的改变不反应）
基于投资组合性能的“最坏情况”方案
5％，而不是4％，可能是一个更现实的数字

4％的规则和经济危机

根据财务规划师Michael Kitces的说法，制定了4％的规则，以考虑到最坏的经济状况，例如1929年，并为在最近两个最近的金融危机期间退休的人来说非常有利。正如Kitces指出的那样：

2000年退休人员只是与1929年退休人员“一致”，并且比其他退休人员更好。 2008年退休人员（即使是从大门开始的全球金融危机开始）已经做得远胜任何在这些历史场景中！换句话说，尽管技术崩溃，尤其是全球金融危机令人恐惧，但它们仍然不是那种彻底为4％的规则说明厄运的场景。

当然，这不是超越它的理由。安全是退休人员的关键要素。因此，即使遵循4％的规则可能会使在平静的经济时期退休的人“剩下大量的钱”，“一般而言，相对于平衡（60/40）投资组合的长期历史平均收益近几乎8％，撤回率实际上是相当适度的！”

同时，一些专家（指出最近的债券和储蓄利率低利率），这可能是3％更安全的提款率。最好的策略是从财务计划师中审查您的情况，首先你节省了多少，您目前的投资是什么，以及当您打算退休时。

提示

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4％的规则仍然有效吗？

创建了4％的规则是为了满足大约30年的平均退休人员的财务需求，因此，根据市场状况和退休人员的投资组合多元化，税收状况和费用，需要调整。将戒断率提高到5％可以使生活方式更加舒适，但也增加了风险。将利率降低到3％可能会使资金持续更长的时间，但意味着您的支出灵活性较小。

我的钱将使用4％的规则持续多久？

4％的规则旨在使您的退休储蓄持续约30年。在孟买的原始研究中，每50年的时间范围进行采样，以至少33年的撤离时间为4％。这种提取率意味着所使用的大多数钱将是兴趣和收益假设一个合理健康的市场返回。

4％的规则适用于提前退休？

4％的规则允许安全提款大约30年，这意味着它可能无法为早期退休的个人提供可持续收入。如果您希望早日退休或期望继续工作65岁，那么您的长期财务需求会不同。

底线

对于大多数人来说，管理退休储蓄是一种平衡行为。如果您提取太快的速度，则可能会耗尽资金。没有撤回足够的钱可以否认您辛苦储蓄的全部利益。

对于那些希望遵循经验法则的人来说，4％的规则是不完善但易于使用的选择。

更正 - 九。 24，2024：本文已被纠正，指出4％的规则适用于大约30年的退休，并且对于退休范围大于30年的早期退休可能是不可持续的。