ETFS ที่ครอบคลุม: พวกเขาสามารถช่วยเพิ่มผลตอบแทนการลงทุนได้อย่างไร

การขายสายที่ครอบคลุมเป็นกลยุทธ์ทางเลือกคลาสสิกสำหรับนักลงทุนที่ต้องการรายได้ที่มั่นคงจากการลงทุนของพวกเขาด้วยการป้องกันความเสี่ยง ข้อเสียเปรียบอย่างหนึ่งของกลยุทธ์นี้คือความพยายามและเงินทุนที่จำเป็นในการซื้อหุ้นเพียงพอที่จะครอบคลุมตัวเลือกที่คุณขายแล้วขายตัวเลือก สายที่ครอบคลุมกองทุนแลกเปลี่ยนแลกเปลี่ยน (ETFs)อนุญาตให้นักลงทุนซื้อหุ้นในกองทุนที่ดำเนินกลยุทธ์นี้ในนามของพวกเขาเสนอผลประโยชน์ด้วยความพยายามน้อยลง

ประเด็นสำคัญ

กองทุนแลกเปลี่ยนแลกเปลี่ยน (ETFs) ที่ได้รับการคุ้มครองสามารถรับรายได้เพิ่มเติมจากตัวเลือกการโทรซึ่งทำหน้าที่เป็นบัฟเฟอร์ต่อความผันผวนของตลาด
ในขณะที่ ETF ที่ได้รับการคุ้มครองสามารถให้รายได้ที่มั่นคง แต่กลยุทธ์ จำกัด โอกาสที่อาจเกิดขึ้นที่ ETF อื่น ๆ อาจมี
ศักยภาพในการกลับหัวลดลงนี้ทำให้ไม่เหมาะสมสำหรับผู้ที่คาดการณ์ว่าจะเห็นคุณค่าอย่างมากในสินทรัพย์พื้นฐาน
ETF ที่ได้รับการคุ้มครองอาจเป็นแบบอิงตามดัชนีหรือเฉพาะภาคซึ่งเป็นตัวเลือกที่หลากหลายสำหรับการกระจายพอร์ตการลงทุน

ETF โทรที่ครอบคลุมคืออะไร?

ETF การโทรที่ครอบคลุมเป็นกองทุนซื้อขายแลกเปลี่ยนที่ใช้การโทรที่ครอบคลุมเพื่อสร้างรายได้

สำหรับการโทรที่ครอบคลุมการซื้อ ETFหุ้นในธุรกิจและขายตัวเลือกการโทรสำหรับหุ้นเหล่านั้น อีทีเอฟได้รับพรีเมี่ยมเมื่อขายตัวเลือกและเป็นเจ้าของหุ้นพื้นฐานเว้นแต่จะใช้ตัวเลือกและขาย

กลยุทธ์การโทรที่ครอบคลุมสามารถสร้างรายได้มากขึ้นผ่านเบี้ยประกันที่ได้รับในขณะที่เสนอการป้องกันการลดลงของราคาสินทรัพย์พื้นฐานการแลกเปลี่ยนเป็นขีด จำกัด ของ ETF ที่มีศักยภาพกลับหัวกลับหางของหุ้นเฉพาะ หากหุ้นเพิ่มขึ้นเพียงพอ ETF จะต้องขายในราคาที่ได้รับการโจมตีหากใช้งาน

โดยการลงทุนใน ETF การโทรที่ครอบคลุมนักลงทุนสามารถหลีกเลี่ยงกระบวนการซื้อหุ้นด้วยตนเองเลือกราคาการนัดหยุดงานและตัวเลือกการขาย แทนผู้จัดการกองทุนจัดการกระบวนการนั้นให้คุณ

เช่นเดียวกับ ETF อื่น ๆ ETFs ที่ได้รับการคุ้มครองให้นักลงทุนซื้อหุ้นในการรักษาความปลอดภัยเพียงครั้งเดียว เพื่อแลกกับค่าธรรมเนียมเรียกว่าไฟล์อัตราส่วนค่าใช้จ่ายนักลงทุนสามารถใช้ ETF เพื่อกระจายพอร์ตการลงทุนของพวกเขา-

ผู้จัดการของ ETFS ที่ได้รับความคุ้มครองดำเนินการกลยุทธ์การโทรที่ครอบคลุมในนามของนักลงทุนของกองทุน พวกเขาซื้อหุ้นใน บริษัท ต่าง ๆ แล้วขายตัวเลือกการโทรเพื่อรวบรวมพรีเมี่ยม

แหล่งรายได้ปกตินั้นช่วยเสนอกองทุนรายได้เงินปันผลให้กับนักลงทุน นอกจากนี้ยังสามารถลดความผันผวนในราคาของกองทุนเนื่องจากการลดลงของมูลค่าการถือครองของกองทุนสามารถชดเชยได้โดยเบี้ยประกันที่กองทุนได้รับจากตัวเลือกการขาย อย่างไรก็ตามมันยัง จำกัด upside หากหุ้นเพิ่มขึ้นสูงกว่าราคาการนัดหยุดงานของตัวเลือกการโทรจะมีการใช้งานและขายในราคาหยุดงานที่ต่ำกว่าตลาดการกำหนดจำนวนเงินที่กองทุนจะได้รับประโยชน์จากราคาเท่าไหร่ความกตัญญูในการถือครอง

ข้อดีและข้อเสียของ ETFS ที่ครอบคลุม

ETF ที่ครอบคลุมการโทรช่วยให้นักลงทุนใช้กลยุทธ์นี้ได้ง่ายขึ้น แต่เป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องพิจารณาข้อเสียก่อนลงทุน

ข้อดี

ETF ที่ได้รับการคุ้มครองได้รับความนิยมมากขึ้นเนื่องจากมีข้อเสนอประโยชน์ให้กับนักลงทุน:

การขายสายที่ครอบคลุมสามารถช่วยได้ผลงานสร้างรายได้ รายได้นี้สามารถแจกจ่ายเป็นเงินปันผลเสนอผลผลิตที่อาจสูงกว่า ETF แบบดั้งเดิม
รายได้พรีเมี่ยมนี้สามารถช่วย จำกัด ได้ความผันผวนโดยการชดเชยราคาลดลง
การลงทุนใน ETF การโทรที่ครอบคลุมอาจเกี่ยวข้องกับค่าธรรมเนียมน้อยลงและต้นทุนที่ต่ำกว่าตัวเลือกการขายด้วยตัวคุณเอง
กระแสเงินสดจาก ETF อาจถูกเก็บภาษีเป็นกำไรจากการลงทุนโดยเสนอการรักษาภาษีพิเศษเพื่อใช้กลยุทธ์นี้ด้วยตัวคุณเอง

ข้อเสีย

แม้ว่าจะมีเหตุผลหลายประการที่ต้องพิจารณาการลงทุนใน ETF ที่ครอบคลุม แต่ก็เป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องเข้าใจข้อเสียและความเสี่ยงก่อนที่คุณจะทำ

การขายการโทร จำกัด ศักยภาพของกลับหัวหากราคาหุ้นเพิ่มขึ้น หากหลักทรัพย์พื้นฐานมีการเติบโตอย่างมีนัยสำคัญ ETF ปกติจะมีผลตอบแทนสูงกว่า
เช่นเดียวกับการลงทุนทั้งหมดมูลค่าของ ETF อาจลดลงแม้ว่ารายได้พรีเมี่ยมจะช่วย จำกัด การสูญเสียเหล่านั้น
การลงทุนอื่น ๆ เช่นพันธบัตรอาจเสนอรายได้มากกว่า ETF ที่ครอบคลุม

ตัวอย่างของการโทร ETFs ที่ครอบคลุม

อีทีเอฟจำนวนมากใช้กลยุทธ์การโทรที่ครอบคลุม ที่ใหญ่ที่สุดขึ้นอยู่กับสินทรัพย์ภายใต้การจัดการ (AUM)เป็น ETF Covered Global X NASDAQ 100 รายการ (qyld-

ณ ไตรมาสที่สามของปี 2567 กองทุนมีสินทรัพย์สุทธิ 8.03 พันล้านดอลลาร์และเสนอการแจกจ่ายรายเดือนให้กับนักลงทุนในช่วงเก้าปีที่ผ่านมา ตั้งแต่เริ่มต้นในเดือนธันวาคม 2556 มีผลตอบแทนต่อปี 7.66%

ETF บางส่วนมุ่งเน้นไปที่การขายการโทรที่ครอบคลุมในหุ้นในดัชนีอื่น ๆ เช่น Global X S&P 500 Covered Covered ETF (xyld) และ Global X Russell 2000 ครอบคลุมการโทร ETF (ryld-

ผู้จัดการสินทรัพย์อื่น ๆ รวมถึง JP Morgan และ BlackRock เสนอ ETF ที่ครอบคลุมแต่ละรายการมีกลยุทธ์การโทรที่ครอบคลุมโดยเฉพาะ ตัวอย่างเช่น ETF กลยุทธ์พันธบัตรของ ISHARES 20 ปีขึ้นไป(tlt.o)ลงทุนในพันธบัตรระยะยาว

ด้วยความหลากหลายของเงินทุนนักลงทุนควรจะสามารถหาเงินที่ตรงกับกลยุทธ์ที่พวกเขาต้องการ

การโทรที่ครอบคลุมมีประสิทธิภาพสูงกว่าตลาดหรือไม่?

เช่นเดียวกับใด ๆกลยุทธ์การลงทุนกลยุทธ์การโทรที่ครอบคลุมอาจมีประสิทธิภาพสูงกว่าประสิทธิภาพหรือตรงกับตลาด โดยทั่วไปการโทรที่ครอบคลุมจะทำได้ดีที่สุดในตลาดด้านข้างหรือลง เนื่องจากการขายการโทรที่ครอบคลุม จำกัด ศักยภาพกลับหัวกลับหางพวกเขาอาจมีประสิทธิภาพต่ำกว่าเวลาที่ตลาดเพิ่มขึ้น

ผลกระทบใดที่เรียกว่าพรีเมี่ยม?

ที่พรีเมี่ยมคุณได้รับจากการขายการโทรขึ้นอยู่กับปัจจัยบางอย่าง โดยทั่วไปยิ่งราคาการนัดหยุดงานของตัวเลือกนั้นใกล้เข้ามามากขึ้นในเงินหรือทำกำไรและเหลือเวลามากขึ้นจนถึงวันหมดอายุยิ่งพรีเมี่ยมจะสูงขึ้น

ETFS CALLWS CALLD เป็นกองทุนที่ใช้งานอยู่หรือแฝงอยู่หรือไม่?

ผู้จัดการกองทุนต้องปรับตัวเลือกพอร์ตการลงทุนและการขายของกองทุนเป็นประจำซึ่งหมายความว่าอีทีเอฟเหล่านี้เป็นจัดการอย่างแข็งขัน- ดังนั้นโดยทั่วไปแล้วพวกเขาจะมีอัตราส่วนค่าใช้จ่ายสูงกว่าจัดการอย่างอดทนเงินทุน

ETF การโทรที่ครอบคลุมแตกต่างจากอีทีเอฟปกติสำหรับการส่งคืนอย่างไร

ETF ที่ครอบคลุมโดยทั่วไปมีจุดมุ่งหมายที่จะมีรายได้ผ่านเบี้ยประกันจากการขายตัวเลือกการโทร ถึงกระนั้นกลยุทธ์นี้ก็มีศักยภาพในการกลับหัวหากสินทรัพย์พื้นฐานชื่นชมอย่างมีนัยสำคัญ อีกทางเลือกหนึ่งรายได้จากเบี้ยประกันภัยเสนอเบาะรองรับการลดลงเล็กน้อยทำให้มีความเสี่ยงน้อยลงในสภาวะตลาดบางอย่าง

ฉันสามารถใช้ ETF การโทรที่ครอบคลุมในพอร์ตการเกษียณอายุของฉันได้หรือไม่?

ใช่อีทีเอฟสายที่ครอบคลุมอาจเหมาะสมเป็นส่วนหนึ่งของความหลากหลายพอร์ตโฟลิโอเกษียณอายุโดยเฉพาะอย่างยิ่งถ้าคุณให้ความสำคัญกับกลยุทธ์ที่สร้างรายได้มากขึ้น คุณสมบัติการลดความเสี่ยงของอีทีเอฟเหล่านี้สามารถเติมเต็มการลงทุนที่อนุรักษ์นิยมมากขึ้นในบัญชีเกษียณอายุ อย่างไรก็ตามการลงทุนใด ๆ ก็เป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องพิจารณาโดยรวมของคุณการยอมรับความเสี่ยงและเป้าหมายการลงทุน-

บรรทัดล่าง

ETFs ที่ได้รับความคุ้มครองช่วยให้นักลงทุนได้รับประโยชน์จากกลยุทธ์ตัวเลือกนี้โดยไม่จำเป็นต้องใช้เงินทุนที่จำเป็นในการซื้อหุ้นจำนวนมากหรือจัดการกับตัวเลือกการขายด้วยตนเอง กองทุนเหล่านี้อาจเป็นแหล่งรายได้ที่แข็งแกร่งสำหรับนักลงทุน แต่เป็นสิ่งสำคัญที่จะต้องเข้าใจข้อเสียเช่นข้อ จำกัด ที่พวกเขาวางไว้บนจำนวนเงินที่นักลงทุนจะได้รับประโยชน์จากการแข็งค่าของราคา

ก่อนที่จะลงทุนใน ETF การโทรที่ครอบคลุมตรวจสอบให้แน่ใจว่ากลยุทธ์นั้นเหมาะสมสำหรับคุณจากนั้นค้นหากองทุนที่ตรงกับกลยุทธ์เฉพาะที่คุณต้องการ