ข้อเสีย: ความหมายตัวอย่างกลยุทธ์การป้องกัน

ข้อเสียคืออะไร?

อันข้อเสียเป็นการเคลื่อนไหวเชิงลบในราคากความปลอดภัย-ภาคหรือตลาด- ข้อเสียยังสามารถอ้างถึงภาวะเศรษฐกิจอธิบายช่วงเวลาที่อาจเกิดขึ้นเมื่อไฟล์เศรษฐกิจ หยุดเติบโตหรือหดตัวลง เมื่อใช้งานขานข้อเสียสามารถอ้างถึงการแลกเปลี่ยนหรือผลกระทบเชิงลบของการตัดสินใจที่เป็นประโยชน์เป็นอย่างอื่น

ในด้านการเงินความเสี่ยงในข้อเสียเป็นการพิจารณาที่สำคัญเมื่อเลือกการลงทุน การลงทุนบางอย่างอาจลดลงอย่างไม่มีที่สิ้นสุดซึ่งหมายความว่าไม่มีการ จำกัด การสูญเสียที่อาจเกิดขึ้น

เข้าใจข้อเสีย

ข้อเสียจะแสดงในแง่ของการประเมินความปลอดภัยหรือศักยภาพของเศรษฐกิจในการสัมผัสกับการเคลื่อนไหวเชิงลบ อันนักวิเคราะห์หุ้นตัวอย่างเช่นอาจคาดการณ์ว่าราคาหุ้นจะลดลงเนื่องจากเหตุการณ์บางอย่าง ในขณะเดียวกันนักเศรษฐศาสตร์สามารถทำนายข้อเสียต่อเศรษฐกิจของประเทศโดยคำนึงถึงปัจจัยต่าง ๆ เช่นอัตราการว่างงาน-เงินเฟ้อ, และผลิตภัณฑ์มวลรวมภายในประเทศ(GDP) การเจริญเติบโต.

ตัวอย่างของข้อเสีย

สมมติว่านักลงทุนจ่าย $ 100,000 ให้กับ 1,000หุ้นใน บริษัท ABC แม้ว่าจะไม่น่าเป็นไปได้ แต่ราคาหุ้นอาจลดลงถึง $ 0 ซึ่งหมายความว่าความเสี่ยงในข้อเสียจากการลงทุนคือ 100% หรือ $ 100,000 นั่นคือที่การคำนวณความเสี่ยงข้อเสียเข้ามาเล่น โดยทั่วไปยิ่งสูงเท่าใดเสี่ยงความเสี่ยงในข้อเสียมากขึ้น

มากที่สุดสินทรัพย์ข้อเสียถูกต่อยอดเนื่องจากราคาไม่สามารถต่ำกว่า $ 0 ข้อยกเว้นรวมถึงขายสั้น- อัน กลยุทธ์การซื้อขายที่ช่วยให้นักลงทุนคาดเดาการลดลงของหุ้นหรือราคาหลักทรัพย์อื่น ๆ หากราคาของสินทรัพย์ที่คุณลดลงคุณจะสูญเสียเงิน ยิ่งไปกว่านั้นข้อเสียของคุณก็ไม่มีที่สิ้นสุดในทางทฤษฎีเนื่องจากราคาสามารถปีนเขาได้

กลยุทธ์การป้องกันข้อเสีย

นักลงทุนสามารถปกป้องพวกเขาผลงานต่อต้านข้อเสียโดยการป้องกันความเสี่ยงการสูญเสียของพวกเขา สิ่งนี้เรียกว่าการป้องกันข้อเสีย การป้องกันข้อเสียให้เครือข่ายความปลอดภัยหากการลงทุนเริ่มลดลง สิ่งนี้สามารถทำได้หลายวิธีรวมถึง:

ใส่ตัวเลือก

อันใส่ตัวเลือกเป็นสัญญาที่ให้เจ้าของสิทธิ์ แต่ไม่ใช่ข้อผูกมัดในการขายจำนวนเงินที่กำหนดความปลอดภัยพื้นฐานในราคาที่กำหนดภายในกรอบเวลาที่กำหนด หากราคาของหุ้นลดลงนักลงทุนสามารถขายหุ้นในราคาที่ระบุไว้ในการวางหรือขายของใส่เนื่องจากจะมีมูลค่าเพิ่มขึ้นเนื่องจากเป็นในเงิน-

หยุดคำสั่งซื้อขาดทุน

เมื่อซื้อขายหลักทรัพย์ในการแลกเปลี่ยนกหยุดการสูญเสียเป็นคำสั่งซื้อด้วยไฟล์นายหน้าถึง ขายความปลอดภัยโดยอัตโนมัติเมื่ออยู่ที่หรือต่ำกว่าราคาที่แน่นอน

การกระจายตัว

อันมีความหลากหลายพอร์ตโฟลิโอประกอบด้วยสินทรัพย์ที่เป็นมีความสัมพันธ์เชิงลบสามารถลดความเสี่ยงของข้อเสียได้ เมื่อเพิ่มขึ้นอีกคนหนึ่งมีแนวโน้มที่จะลดลงการสูญเสียการกระแทก แต่ยัง จำกัด กำไรที่อาจเกิดขึ้น

หรือนักลงทุนอาจเลือกที่จะรอตลาดการแก้ไขหวังว่าหุ้นจะย้อนกลับไปในอนาคต

เงินอยู่ข้างสนาม

เงินอยู่ข้างสนามหมายถึงเงินสดที่ไม่ได้ลงทุนหรือถูกเก็บไว้ในสินทรัพย์สภาพคล่องสูงเช่นกองทุนตลาดเงินหรือใบรับรองการฝากเงิน นักลงทุนถูกใช้โดยนักลงทุนหวังที่จะ "รอ" ตลาดตกต่ำโดยการลบเงินของพวกเขาออกจากเครื่องมือที่ผันผวนมากที่สุดและทำให้เป็นของเหลวเพียงพอที่พวกเขาสามารถนำกลับมาลงทุนในโอกาสที่มีแนวโน้มได้อย่างง่ายดาย

ข้อเสียกับความเสี่ยงข้อเสีย

การเคลื่อนไหวของข้อเสียมักจะแสดงในแง่ของความเสี่ยงเช่นความเสี่ยงในข้อเสียต่อเศรษฐกิจของประเทศใดประเทศหนึ่งหรือความเสี่ยงที่เป็นข้อเสียต่อหุ้นของ บริษัท เนื่องจากการเปลี่ยนแปลงแนวโน้มของผู้บริโภค ข้อเสียคือการเคลื่อนไหวเชิงลบที่อาจเกิดขึ้นในขณะที่ความเสี่ยงจากข้อเสียดูเหมือนว่าจะวัดปริมาณการเคลื่อนไหวที่อาจเกิดขึ้นได้

ส่วนใหญ่ยิ่งมีศักยภาพข้อเสียที่สูงขึ้นเท่าใดกลับหัวกลับหางศักยภาพ. สิ่งนี้กลับไปสู่แนวคิดของความเสี่ยงที่สูงขึ้น หนึ่งกลับหัวกลับหางเป็นการเคลื่อนไหวเชิงบวกในราคาสินทรัพย์

ความเสี่ยงข้อเสียสามารถประเมินได้ด้วยปัจจัยพื้นฐานและทางเทคนิคการประเมินจำนวนเงินความปลอดภัยหรือราคาสินทรัพย์อาจลดลงในสถานการณ์ที่เลวร้ายที่สุด สามารถทำได้โดยใช้ความน่าจะเป็นหรือค่าเบี่ยงเบนมาตรฐานแบบจำลองแม้ว่าจะไม่มีทางที่จะประเมินข้อเสียได้อย่างสมบูรณ์เว้นแต่การป้องกันข้อเสียอยู่ในสถานที่

อัตราส่วนคว่ำ/ข้อเสีย

ในการวิเคราะห์ทางเทคนิค,คว่ำ/ข้อเสียอัตราส่วนถูกใช้เพื่อตรวจสอบว่าตลาดเป็นอย่างไรที่ต้องการมากเกินไปหรือขายเกิน- มันถูกคำนวณโดยการหารจำนวนปัญหาที่ก้าวหน้า (จำนวนหลักทรัพย์ที่ปิดเหนือราคาเปิดของพวกเขา) โดยจำนวนปัญหาที่ลดลง (หลักทรัพย์ที่ปิดต่ำกว่าราคาเปิดของพวกเขา) นี่เป็นอีกรูปแบบหนึ่งของไฟล์อัตราส่วนล่วงหน้า/ปฏิเสธ-

หากอัตราส่วน upside/downside ต่ำกว่าหนึ่งตลาดสำหรับการรักษาความปลอดภัยนั้นมีแนวโน้มที่จะขายเกินซึ่งหมายความว่ามีผู้ขายน้อยมากที่จะขายในราคาปัจจุบัน ในกรณีนี้ราคาอาจคาดว่าจะเริ่มขึ้น สิ่งที่ตรงกันข้ามนั้นเป็นจริงหากอัตราส่วนสูงกว่าหนึ่งซึ่งบ่งบอกถึงเงื่อนไขที่สูงเกินไป