庫存融資：定義，其工作原理，優點和缺點

什麼是庫存融資？

庫存融資一詞是指短期貸款或循環信用額度由公司收購，因此可以購買以後出售的產品。這些產品是貸款的抵押品。存貨融資對於必須向供應商支付股票的公司很有用，這些股票將在出售給客戶之前將被倉庫。這是尤其至關重要的，這是平息季節性波動的財務影響的一種方式現金流並可以通過允許該公司獲取額外的庫存以按需使用來幫助公司實現更高的銷售額。

庫存融資的運作方式

庫存融資是一種基於資產的融資形式。企業轉向貸方因此，他們可以購買他們打算在以後出售的產品所需的材料。他們依靠這種融資的原因包括：

• 通過繁忙和緩慢的季節保持現金流穩定
• 更新產品線
• 增加庫存供應
• 回應（高）客戶要求

這種融資對於中小型零售商和批發商來說是常見的，尤其是擁有大量可用股票的融資。那是因為他們通常缺乏財務歷史記錄和可用資產為了確保機構規模的融資選擇能夠訪問沃爾瑪（例如WMT）和目標（TGT）。

因為他們通常是私人公司，他們不能通過發行債券或新的股票來籌集資金。公司可能會使用其現有股票的全部或一部分，或將其購買的材料作為抵押品用於一般貸款業務費用。

特殊考慮

銀行及其信用團隊逐案考慮庫存融資。他們著眼於轉售價值，易腐性，盜竊和損失規定以及業務，經濟和行業庫存週期以及後勤和運輸限制。這可以解釋為什麼如此多的企業在信貸危機2008年。當經濟陷入困境時經濟衰退失業率上升，非主食的消費品仍然未售出。

折舊是貸方考慮的另一個因素。並非所有形式的抵押品都是相等的。隨著時間的推移，任何形式的庫存都會貶值。尋求庫存融資的企業主可能無法獲得庫存的全部前期費用。因此，任何潛在的打ic都納入利率以資產支持的貸款。

庫存融資並不總是解決方案。銀行可能會將庫存融資視為一種無抵押貸款。那是因為如果企業無法出售其庫存，則銀行可能都無法。如果零售商或批發商對趨勢的不良賭注，則銀行可能會陷入貨物。

快速事實

庫存融資的優勢和缺點

企業可能想轉向庫存融資的原因有很多。但是，儘管有很多積極因素，但也有缺點。我們列出了以下一些最常見的。

優勢

通過轉向貸方進行庫存融資，公司不必依靠其業務或個人信用評級或他們的財務歷史。較小的企業主不必為了獲得融資而設置個人或企業資產。

能夠獲得信貸可以使公司可以在更長的時間內向消費者出售更多產品。沒有融資，企業主可能需要依靠自己的來源收入或個人資產，以便進行維護運營所需的購買。

不需要建立企業才有資格獲得庫存融資。實際上，大多數貸方只要求公司啟動並運行至少六個月到一年才能獲得資格。這使新的企業主能夠快速獲得信貸。

缺點

新業務可能已經被弄壞了債務當他們試圖建立自己時。獲得庫存融資可能會增加他們的負債。結果，這些公司可能沒有償還手段，這可能會導致對未來信貸的限制以及對現有財務的不當負擔。

在某些情況下，貸方可能不會簽發購買庫存所需的全部金額。這可能導致延誤和缺口。在較新的企業或那些很難確保其運營順利運營所需的資金數量的情況下，這可能很常見。

借貸的費用可能很高。費用苦苦掙扎的企業的利率可能很高。必須支付更多費用可能會給這些公司帶來更多壓力。

庫存融資類型

貸方為企業提供兩種不同類型的庫存融資。公司選擇的選擇取決於其業務運營。利率費用取決於貸方和業務類型。

• 庫存貸款：也稱為期限貸款，這種融資是基於總計價值公司的庫存。就像常規貸款一樣，貸方也向公司發放特定金額的錢。公司同意每月進行固定付款或一旦出售庫存，就要全額償還貸款。
• 信用額度：這種形式的融資為企業提供了旋轉信用。與貸款不同，只要他們定期每月付款以滿足合同的條款和條件，就可以定期獲得信貸。

底線

企業需要現金才能為其日常運營提供資金，並且他們有多種選擇來確保融資。庫存融資只是一種方式。公司可以使用打算以抵押品出售的產品（或庫存）獲得現金。雖然它可以快速注入現金，但藉款人應該厭倦與庫存融資相關的成本和風險。