反向抵押的歷史

反向抵押並不無聊。這種類型的貸款，使年長的房主能夠利用他們的房屋淨值1961年，仍在緬因州波特蘭的一家當地一家銀行製作，但仍住在房屋中並擁有房屋。這種貸款在1980年代得到了政府的支持，自從新問題和需要出現以來，一直在不斷修補。

以下是一些主要的里程碑，使他們今天的現實是反向抵押。

關鍵要點

據報導，納爾遜·海恩斯（Nelson Haynes）於1961年撰寫了第一筆反向抵押，後者正在尋找方法來幫助他的高中足球教練的妻子在丈夫去世後留在她的家中。
海恩斯的創作引起了很多興趣，儘管將這個想法轉變為可行的主流產品需要數十年的時間。
聯邦住房管理局（FHA）投保的反向抵押貸款的一項提案在1980年代獲得了政治批准，導致1989年啟動的首個房屋淨值轉換抵押貸款（HECM）。
反向抵押貸款一直在修補，以使其更安全，競爭性和財務可行。

1961年：首先反向抵押有助於寡婦保留她的家

第一個反向抵押據報導，於1961年發行給足球教練的遺ow。據傳說，緬因州波特蘭市的一家小銀行Deering Savings＆Loan的僱員納爾遜·海恩斯（Nelson Haynes）正在尋找方法來幫助他的高中足球教練的妻子在丈夫去世後留在她家中。他的創造性解決方案是反向抵押。

海恩斯（Haynes）的突破開始引起人們的關注，並獲得了UCLA教授陽陳（Yung-Ping Chen），沃頓學校（Wharton School）的傑克·古塔塔格（Jack Guttentag）和威斯康星州董事會（Wisconsin Board）的衰老董事會的支持，並撰寫了三本有關該主題的書籍。一個產品的想法使年長的房主能夠利用自己的股權並保持和弦。到未來十年，私人銀行開始提供自己的反向抵押貸款。

重要的

有些人可以追溯到1980年代反向抵押的起源。但是，這類產品實際上是幾十年前發布的。

1980年代：反向抵押獲得政府支持

下一個重大發展是在1980年代。在那十年開始時，參議院批准了當時的一項提案。約翰·亨氏（John Heinz），R-pa。聯邦住房管理局（FHA）。

經過美國的初步抵抗住房和城市發展部（HUD），一項試點計劃，提供政府保險的反向抵押貸款，現已稱為房屋淨值轉換抵押貸款（HECMS），於1987年隨著國會的祝福而推出。當時的總統羅納德·裡根（Ronald Reagan）於1988年簽署了《住房和社區發展法》，標誌著現代反向抵押的建立。

1989

發行了第一個FHA投保的HECM的那一年。

1990年代：HECM計劃成為永久性

1994年，國會命令抵押貸款人在申請過程開始時披露年度貸款成本，以提高透明度，並使借款人更容易比較價格和貨車。然後，四年後，《 HUD撥款法》使該計劃永久性。

這十年來的其他著名發展包括房利美的自有的反向抵押貸款（自從停產以來）被命名為“居家飼養者”，並且在1996年的變更允許擁有多達四個單位的住宅有資格獲得反向抵押貸款，只要藉款人佔據一個單位作為其主要住所。

2000年代：飆升的需求和巨大的衰退

在千年之交，HUD增加了起源費吸引更多的貸方進入市場，並與美國退休人員協會（AARP）在出現之後改善諮詢政策越來越多的借款人在掙扎跟上財產稅和保險付款。還建立了一個國家貸款限額來替代各個縣貸款限額，並授權了現有HECM的再融資。

反向抵押貸款變得越來越受歡迎，並成為現金短缺的老年房主的越來越可行的解決方案。但是，HECM並沒有迎合所有人，促使替代私人背包貸款的到來，稱為Jumbo反向抵押貸款或專有反向抵押，特別是專為那些不符合HUD貸款標准或需要更大支出的人設計。

然後，大蕭條發生了。 2008年之後，專有的反向抵押貸款消失了一段時間，而更常見的HECM的需求很大並遵守更嚴格的規則。

起源費用有限，交叉銷售被禁止，要求輔導員獲得正確的資格並獨立於貸方。其他更改包括將HECM保險從一般保險基金轉移到相互抵押保險基金（MMIF），以及購買的HECM計劃，允許借款人在不支付每月抵押貸款的情況下購買房屋。

2010年代：更多新規則，保護和津貼

2010年代開始瘋狂。響應增加止贖，HUD減少了主要限制（可以藉入的金額），增加抵押保險費（MIPS），並將利率的地板從5.5％降低到5％。這HECM節省於2010年推出，允許較老的財產所有人借用其房屋價值較小的比例。 HECM Saver承諾將較低的前前MIPS和關閉費用，但它從未真正吸引公眾，並在2013年停產。

下一個重大變化是2013年的《反向抵押穩定法》。該法律限制了借款人可以在第一年獲得的金額；介紹了預期壽命（LESA）第三方託管考慮那些貸款風險的人預設更高；借款人離開後，非借款配偶更容易繼續住在家裡。並使所有借款人都必須經歷財務評估在獲得貸款批准之前，最後兩個規定從2014年開始。

在十年的下半年，再次削減了主要限制，削減了MIP，HECM貸款限額在近10年內首次提高，貸款人被命令提供第二處財產評價如果有可疑的估值，FHA使居住在未批准的單單元公寓中的房主更容易獲得HECM資格。

2020年代：Covid-19和通貨膨脹

到目前為止，2020年代已經由兩個主要主題（Covid-19和通貨膨脹）主導。在冠狀病毒援助，救濟和經濟安全（Cares）法案，受到大流行影響的反向抵押借款人有更多的時間使自己的事務井井有條並償還他們的欠款。然後，不久之後，猖ramp的房地產價格通貨膨脹導致HECM國家貸款限額從822,375美元增加到1,149,825美元。